2024年中國國有銀行行業(yè)資本、盈利及風險控制分析：核心資本凈額持續(xù)擴容，風險抵補能力充足[圖]

內(nèi)容概況：截至2024年8月末，我國6家國有大型商業(yè)銀行已披露上半年經(jīng)營情況。已公布的數(shù)據(jù)顯示，2024上半年我國國有行延續(xù)2023年的趨勢，核心一級資本凈額、資本充足率等指標均較上年同期有所提升。截至2024年6月末，6家國有行核心一級資本凈額較上年同期均有所提升，核心一級資本凈額合計達到12.95萬億元，同比增長8.76%。從規(guī)模來看，工商銀行繼續(xù)領跑，高達3.49萬億元，同比增長9.05%；建設銀行突破3萬億元大關(guān)，以3.04萬億元位居第二。其余4家國有行增速也均超7%，維持穩(wěn)健擴張態(tài)勢。

關(guān)鍵詞：國有銀行行業(yè)現(xiàn)狀、國有銀行經(jīng)營情況、國有銀行不良貸款情況

一、行業(yè)概述

國有銀行是指由國家擁有全部或大部分股份的銀行，它們通常承擔著國家金融體系中的重要角色，包括但不限于提供金融服務、執(zhí)行貨幣政策、維護金融穩(wěn)定等。國有銀行可分為六大行以及三家政策性銀行。其中，六大行包括中國工商銀行、中國農(nóng)業(yè)銀行、中國銀行、中國建設銀行、交通銀行、中國郵政儲蓄銀行，三家政策性銀行包括國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行、中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行。

二、行業(yè)發(fā)展歷程

中國國有銀行行業(yè)發(fā)展主要經(jīng)歷了五個階段，1949年至1978年的單一銀行體系階段，1948年12月1日，中國人民銀行在石家莊成立，1949年被正式賦予國家銀行職能。在此期間，中國人民銀行是全國唯一的銀行，同時承擔中央銀行和商業(yè)銀行的職能。1951年，中國農(nóng)業(yè)銀行的前身——農(nóng)業(yè)合作銀行建立，后經(jīng)過幾次與中國人民銀行的分分合合。1954年，中國人民建設銀行（后更名為中國建設銀行）成立，主要負責國家基本建設投資的撥款和管理。

1979年至1985年的四大專業(yè)銀行成立階段，1979年，中國農(nóng)業(yè)銀行恢復，中國銀行和中國建設銀行相繼獨立。1983年，中國人民銀行開始專門行使中央銀行職能，中國工商銀行成立，承擔原來由人民銀行辦理的工商信貸和儲蓄業(yè)務。這一時期，外資銀行開始進入中國市場，銀行業(yè)對外開放的區(qū)域逐步擴展。

1986年至2003年的商業(yè)化改制階段，1986年，交通銀行成為新中國成立后第一家股份制商業(yè)銀行。1994年，國家開發(fā)銀行、中國進出口銀行和中國農(nóng)業(yè)發(fā)展銀行三大政策性銀行相繼成立，國有專業(yè)銀行開始向國有商業(yè)銀行轉(zhuǎn)變。城市信用社改革，城商行成為銀行體系的新成員。

2003年至2013年的多元化銀行體系基本建立階段，2003年，中國銀行和中國建設銀行被選為國有獨資商業(yè)銀行股份制改革的試點銀行。2004年，中國銀行股份有限公司成立，2006年在香港聯(lián)合交易所和上海證券交易所成功上市。這一階段，股份制商業(yè)銀行和城商行也取得了快速發(fā)展，多元化、市場化的金融體系逐步形成。

2013年至今的金融改革階段，2013年以后，中國銀行業(yè)繼續(xù)深化金融改革，擴大開放，推動金融創(chuàng)新，加強風險管理，提升服務實體經(jīng)濟的能力。

三、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

國有銀行行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈上游主要由資金供應方組成，包括個人存款者、企業(yè)存款者、以及其他金融機構(gòu)如保險公司、養(yǎng)老金等。這些主體為國有銀行提供資金來源，是銀行能夠進行貸款和其他資產(chǎn)業(yè)務的基礎。產(chǎn)業(yè)鏈中游為國有銀行本身。產(chǎn)業(yè)鏈下游主要由資金需求方組成，包括企業(yè)和個人貸款者。

相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《中國國有銀行行業(yè)市場深度分析及投資前景展望報告》

四、行業(yè)現(xiàn)狀

截至2024年8月末，我國6家國有大型商業(yè)銀行已披露上半年經(jīng)營情況。已公布的數(shù)據(jù)顯示，2024上半年我國國有行延續(xù)2023年的趨勢，核心一級資本凈額、資本充足率等指標均較上年同期有所提升。截至2024年6月末，6家國有行核心一級資本凈額較上年同期均有所提升，核心一級資本凈額合計達到12.95萬億元，同比增長8.76%。從規(guī)模來看，工商銀行繼續(xù)領跑，高達3.49萬億元，同比增長9.05%；建設銀行突破3萬億元大關(guān)，以3.04萬億元位居第二。其余4家國有行增速也均超7%，維持穩(wěn)健擴張態(tài)勢。

自2021年以來，上市銀行付息率保持基本穩(wěn)定，但資產(chǎn)端收益率不斷下滑。為維持利息凈收入增長，銀行擴大資產(chǎn)負債規(guī)模，以量補價，導致負債業(yè)務競爭激烈，負債成本表現(xiàn)出相對剛性。同時，近年來存款定期化趨勢明顯，導致銀行負債端成本提高，而零售貸款增速下降，導致收益率更低的對公貸款占比提高。以上等多重因素的影響下，國有銀行的凈息差受到?jīng)_擊。

根據(jù)國家金融監(jiān)督管理總局發(fā)布2024年二季度銀行業(yè)主要監(jiān)管指標數(shù)據(jù)情況顯示，2024年一、二季度末，我國商業(yè)銀行凈息差水平均保持在1.54%的低位，進一步考驗商業(yè)銀行的業(yè)務開展能力。2024年上半年，6家國有大行凈息差出現(xiàn)不同程度的收窄，且均壓縮至2%以下。凈息差長期底部運行直接打擊了銀行的盈利能力，對凈利潤產(chǎn)生一定的影響。

近年來，國有銀行持續(xù)完善風險預警機制，優(yōu)化信貸結(jié)構(gòu)，加大“貸前、貸中、貸后”全流程風控力度，不良貸款比率整體呈現(xiàn)下降趨勢。2024年上半年，交通銀行不良貸款比率最低，僅為0.84%，但相較上年同期增長0.03個百分點；其余5家國有行也均實現(xiàn)了不良貸款比率的有效壓降。

2024上半年，國有行撥備覆蓋率相對平穩(wěn)。6家國有行中撥備覆蓋率較高的4家同比下降，其中郵儲銀行同比下降55.67個百分點，降至325.61%，但仍位居國有行首位。分列2至4名的農(nóng)業(yè)銀行、建設銀行、工商銀行也均出現(xiàn)小幅度下滑。而國有行中撥備覆蓋率較低的交通銀行、中國銀行期內(nèi)同比提升11.97、13.30個百分點，撥備覆蓋率突破200%。

總體來看，2024年上半年國有銀行資本實力相對充足。而隨著凈息差的進一步收窄，負面影響已從凈利潤遞延至營收端，以國有行為主的部分銀行經(jīng)營狀況已由增收不增利演變?yōu)槔针p降，進一步考驗銀行的盈利能力，并導致資本充足情況面臨挑戰(zhàn)。同期，國有銀行資產(chǎn)質(zhì)量穩(wěn)中有升，不良貸款率進一步降低，撥備覆蓋率相對平穩(wěn)。撥備覆蓋率較高的國有銀行選擇主動壓降撥備覆蓋率降低成本負擔，提升資本回報率，而撥備覆蓋率較低的銀行繼續(xù)強化風險遞補能力，以備應對潛在風險，減少損失。

五、行業(yè)發(fā)展趨勢

1、強化風險管理與資產(chǎn)質(zhì)量提升

近年來，中國國有銀行在風險管理和資產(chǎn)質(zhì)量提升方面做出了顯著努力。根據(jù)中國銀行業(yè)協(xié)會發(fā)布的《2024年度中國銀行業(yè)發(fā)展報告》，2023年末，商業(yè)銀行不良貸款率1.59%，較上年末下降0.04個百分點，資產(chǎn)質(zhì)量保持穩(wěn)定。這表明國有銀行在提升全面風險管理能力、創(chuàng)新不良資產(chǎn)處置方式以及高效推動不良資產(chǎn)處置方面取得了積極成效。未來，國有銀行將繼續(xù)加強信用風險管理，穩(wěn)妥有序防范化解重點領域風險，提升不良資產(chǎn)識別能力，以守住不發(fā)生系統(tǒng)性金融風險的底線。

2、推進數(shù)字化轉(zhuǎn)型與金融科技創(chuàng)新

國有銀行正積極響應數(shù)字化轉(zhuǎn)型的號召，加大金融科技投入。據(jù)《六大行金融科技投入：五年突破五千億》報道，國有六大行在2023年的金融科技投入總金額創(chuàng)出1228.22億元的新高，同比增長5.38%。這表明國有銀行正通過科技賦能，提高服務效率和風險管理能力。未來，國有銀行將繼續(xù)深化金融科技的應用，推動業(yè)務模式創(chuàng)新，加強線上、線下和遠程全渠道協(xié)同經(jīng)營，以滿足客戶多元化、個性化的金融服務需求。

3、服務國家戰(zhàn)略與支持實體經(jīng)濟

國有銀行在服務國家戰(zhàn)略和支持實體經(jīng)濟方面發(fā)揮著重要作用?！吨袊y行高質(zhì)量服務對外開放 當好服務構(gòu)建新發(fā)展格局排頭兵》中提到，中國銀行在支持共建“一帶一路”、推動人民幣國際化、服務民營企業(yè)“走出去”等方面做出了積極貢獻。展望未來，國有銀行將繼續(xù)圍繞國家戰(zhàn)略，加大對科技創(chuàng)新、綠色金融、普惠金融等領域的支持力度，為實體經(jīng)濟提供更加精準、高效的金融服務，助力中國經(jīng)濟高質(zhì)量發(fā)展。

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（yhcgw.cn）發(fā)布的《中國國有銀行行業(yè)市場深度分析及投資前景展望報告》。智研咨詢是中國領先產(chǎn)業(yè)咨詢機構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報告、商業(yè)計劃書、可行性研究報告及定制服務等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號，每天及時掌握更多行業(yè)動態(tài)。