2021上半年中國車載光學(xué)儀器行業(yè)市場(chǎng)分析：中國車載光學(xué)類企業(yè)正努力追趕世界知名企業(yè)[圖]

    一、行業(yè)背景

    2017 年是自動(dòng)輔助駕駛元年，2021年H1L2級(jí)及以上自動(dòng)輔助駕駛滲透率快速放量,滲透率從2020年的18%上升到了25%。而中國的新能源車滲透率也從2017年的3%上升到了2021上半年的10%。在特斯拉的“鯰魚效應(yīng)”下，其他新能源車廠、傳統(tǒng)車廠也勢(shì)必將快速跟進(jìn)自動(dòng)輔助駕駛系統(tǒng)及其相關(guān)搭載硬件。預(yù)計(jì)未來自動(dòng)輔助駕駛滲透率曲線將實(shí)現(xiàn)快速增長。

2017-2021H1全球L2及以上滲透率及中國新能源汽車滲透率

資料來源:yole、智研咨詢整理

    二、車載攝像頭

    智研咨詢發(fā)布的《2021-2027年中國車載光學(xué)儀器行業(yè)市場(chǎng)全景調(diào)查及投資前景分析報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示：2020年舜宇光學(xué)出貨量排名第一，市場(chǎng)占有率超過30%。日本macsell、日本電產(chǎn)三協(xié)、日本富士膠片和韓國世高光排名第二至第五。得益于國內(nèi)汽車工業(yè)的發(fā)達(dá)和日本企業(yè)的高占比，日本制造商占據(jù)了前八位制造商中的五位。在具有更高規(guī)格和壁壘的ADAS鏡頭中，舜宇光學(xué)是世界上占比最高的企業(yè)，占市場(chǎng)份額的50%以上。

2020年車載攝像頭鏡頭市場(chǎng)格局

資料來源:公司公告、智研咨詢整理

    車載鏡頭具有很高的技術(shù)壁壘。產(chǎn)品通常需要使用傳感器芯片進(jìn)行調(diào)整。經(jīng)過1-2年的研發(fā)交付給Tier1進(jìn)行組裝，并在車輛工廠進(jìn)行1-2年的道路驗(yàn)證后提供，認(rèn)證周期為3-5年，客戶粘性強(qiáng)，龍頭企業(yè)先動(dòng)優(yōu)勢(shì)穩(wěn)定。

2020年車載感知類攝像頭鏡頭市場(chǎng)格局

資料來源:公司公告、智研咨詢整理

    車載攝像頭產(chǎn)業(yè)鏈包括核心硬件、模塊封裝和系統(tǒng)集成、軟件算法和解決方案。就智能手機(jī)行業(yè)而言，在光學(xué)模塊的成本構(gòu)成中，CIS芯片成本占50%，鏡頭成本占20%。

2020年手機(jī)攝像頭成本構(gòu)成

資料來源:公司公告、智研咨詢整理

    目前車載攝像頭模塊主要由Tier1、Tier2組裝，主要企業(yè)有加拿大麥格納、日本松下、法國法雷奧、德國博世、采埃孚天合、大陸鏡頭等，行業(yè)格局較為分散。隨著汽車制造業(yè)新力量的崛起，傳統(tǒng)汽車制造商與Tier1之間的關(guān)系可能會(huì)逐漸模糊。同時(shí)，隨著攝像頭像素的提高和模塊組裝難度的提升，預(yù)計(jì)未來汽車鏡頭制造商有望獲得部分模組份額。

2020年車載攝像頭模組市場(chǎng)格局

資料來源:公司公告、智研咨詢整理

    三、抬頭顯示系統(tǒng)

    2020年全球HUD出貨量為687萬臺(tái)，滲透率為7.5%，滲透率較低。伴隨HUD技術(shù)工藝逐步成熟、量產(chǎn)規(guī)模擴(kuò)大，HUD平均價(jià)格有所下降，C-HUD和W-HUD價(jià)格分別從2016年的50美元和265美元降至2020年的38美元和245美元。

2016與2020年HUD平均價(jià)格變化對(duì)比（美元）

資料來源:佐思產(chǎn)研、智研咨詢整理

    HUD行業(yè)以外資為主，集中度高，國內(nèi)廠商不斷涌現(xiàn)。2016年，全球HUD市場(chǎng)份額的95%由世界知名的一級(jí)制造商占據(jù)，如精機(jī)、大陸、電裝、博世和偉世通，市場(chǎng)集中度較高。據(jù)高工智能汽車研究院統(tǒng)計(jì)，2021年上半年中國市場(chǎng)w-hud前五大供應(yīng)商分別為日本精機(jī)、電裝、華陽集團(tuán)、怡利電子和大陸集團(tuán)，CR5占96.0%，市場(chǎng)份額分別為29.8%、29.7%、14.4%、13.5%和8.5%。國內(nèi)HUD制造商逐漸打破了外資壟斷。

2021H1國內(nèi)市場(chǎng)W-HUD競(jìng)爭(zhēng)格局

資料來源：高工智能汽車研究所、智研咨詢整理

    四、車燈

    全球車燈行業(yè)市場(chǎng)集中度較高，CR5 達(dá) 74%，以歐美和日本廠商為主，日本小糸（25%）、意大利馬瑞利（14%）、法國法雷奧（13%）、日本斯坦雷 （12%）、德國海拉（10%）分列前五。同時(shí)，全球各大車燈龍

    頭積極響應(yīng)車燈智能化趨勢(shì)，對(duì)新技術(shù)競(jìng)爭(zhēng)越發(fā)激烈，在智能大燈市場(chǎng)同樣保持領(lǐng)先。華域汽車、星宇股份等國內(nèi)車等廠商技術(shù)實(shí)現(xiàn)突破、客戶向海外拓展，逐漸走向全球舞臺(tái)。

2020年全球車燈市場(chǎng)格局

資料來源：gg-led、智研咨詢整理