2022年中國(guó)培育鉆石行業(yè)全景速覽：培育鉆石市場(chǎng)認(rèn)可度提高，發(fā)展空間廣闊 [圖]

摘要：

一、全球分析：天然鉆石供需緊張，培育鉆石是最佳替代品

天然鉆石的形成需要幾十億年時(shí)間，天然鉆石開采完后基本難以再生，而培育鉆石只需要幾個(gè)星期的時(shí)間就可以子啊實(shí)驗(yàn)室內(nèi)完成培育。因此，在天然鉆石供給減少，而鉆石需求快速增長(zhǎng)的背景下，培育鉆石是天然鉆石絕佳的替代品逐漸得到大眾的認(rèn)可，市場(chǎng)滲透率逐漸提升。培育鉆石憑借著價(jià)格優(yōu)勢(shì)，行業(yè)景氣度不斷上行。

二、產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀：我國(guó)培育鉆石制備方法以高溫高壓法為主，市場(chǎng)集中度較高

培育鉆石因其是在實(shí)驗(yàn)室通過特定技術(shù)制成的，因此也叫實(shí)驗(yàn)室鉆石，合成方法主要包括高溫高壓法和化學(xué)氣相沉積法。我國(guó)培育鉆石相較于全球而言，發(fā)展較晚，目前仍以高溫高壓法為主，這一方法培育的鉆石以塔狀為主，生長(zhǎng)速度快、顏色較好但純凈度稍差，在綜合效益上具有一定的優(yōu)勢(shì)。由于培育鉆石是在實(shí)驗(yàn)室內(nèi)通過特定技術(shù)完成的，其具有較高的技術(shù)難度，因此其行業(yè)壁壘較高，市場(chǎng)較為集中。

三、企業(yè)分析：培育鉆石技術(shù)壁壘高，企業(yè)研發(fā)投入持續(xù)增多

2022年前三季度，三家企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益都呈現(xiàn)出良好的狀態(tài)，股東凈利潤(rùn)均較上一年度同期出現(xiàn)大幅上漲。2021年，三家企業(yè)的超硬材料及其制品的營(yíng)業(yè)收入上漲趨勢(shì)明顯。培育鉆石屬于高技術(shù)產(chǎn)業(yè)，行業(yè)的技術(shù)壁壘較高，相關(guān)企業(yè)也都重視技術(shù)研發(fā)能力的創(chuàng)新和提升，整體上三家企業(yè)的研發(fā)投入增長(zhǎng)趨勢(shì)明顯。整體來看，中兵紅箭的研發(fā)投入金額較大，力量鉆石的研發(fā)投入增速較快。

四、發(fā)展趨勢(shì)：培育鉆石需求增多，行業(yè)景氣度持續(xù)提升

隨著培育鉆石得到權(quán)威機(jī)構(gòu)的認(rèn)可，消費(fèi)者接受程度的提升，許多珠寶企業(yè)也紛紛開始布局培育鉆石業(yè)務(wù)，憑借品質(zhì)和價(jià)格優(yōu)勢(shì)，向時(shí)尚消費(fèi)和年輕消費(fèi)領(lǐng)域發(fā)展。另外，培育鉆石除了目前在消費(fèi)飾品領(lǐng)域的應(yīng)用外，未來在眾多高新技術(shù)領(lǐng)域也將有著更深更廣的應(yīng)用，培育鉆石的市場(chǎng)需求將持續(xù)增多。許多新玩家逐步踏入培育鉆石行業(yè)，老玩家也都積極擴(kuò)張產(chǎn)能，擴(kuò)產(chǎn)是培育鉆石行業(yè)未來的必然趨勢(shì)之一。

關(guān)鍵詞：培育鉆石 全球分析 產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀 企業(yè)分析 發(fā)展趨勢(shì)

一、全球分析：天然鉆石供需緊張，培育鉆石是最佳替代品

培育鉆石是人工合成鉆石的商貿(mào)名稱，指在實(shí)驗(yàn)室或工廠里通過一定的技術(shù)與工藝流程制造出來的與天然鉆石的外觀、化學(xué)成分和晶體結(jié)構(gòu)完全相同的晶體。培育鉆石是人造金剛石中重要的一部分，人造金剛石行業(yè)是超硬材料行業(yè)的重要組成部分，是國(guó)家政策支持和鼓勵(lì)的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)中的“新型功能材料產(chǎn)業(yè)”。因此，培育鉆石是國(guó)家支持和鼓勵(lì)的重要行業(yè)，未來將受到國(guó)家政策上更多的傾斜。

鉆石是經(jīng)過琢磨的金剛石，鉆石因?yàn)槠湟鄣墓饷⒍艿皆S多消費(fèi)者的喜愛。此外，鉆石商多年來的營(yíng)銷，一句“一顆恒久遠(yuǎn)，真愛永流傳”的廣告語使得鉆石與愛情成功綁定，逐漸成為新人結(jié)婚前的必備物品。但天然鉆石礦產(chǎn)資源屬于非可再生資源，全球天然鉆礦產(chǎn)資源儲(chǔ)量十分有限，并且鉆石開采對(duì)于生態(tài)環(huán)境的破壞也是較為嚴(yán)重的。2015年至2021年，全球天然鉆石的產(chǎn)量下降趨勢(shì)明顯，2021年雖然略有回升至116百萬克拉，但仍低于2019年產(chǎn)量。天然鉆石的產(chǎn)量分布較為集中，俄羅斯是全球天然鉆石生產(chǎn)大國(guó)，占到全球的32%。我國(guó)的天然鉆石儲(chǔ)量少，產(chǎn)量也少，進(jìn)口依賴度高，這也是我國(guó)需要發(fā)展培育鉆石的重要原因之一。

天然鉆石的形成需要幾十億年時(shí)間，天然鉆石開采完后基本難以再生，而培育鉆石只需要幾個(gè)星期的時(shí)間就可以在實(shí)驗(yàn)室內(nèi)完成培育。因此，在天然鉆石供給減少，而鉆石需求快速增長(zhǎng)的背景下，培育鉆石是天然鉆石絕佳的替代品逐漸得到大眾的認(rèn)可，市場(chǎng)滲透率逐漸提升。加上鉆石權(quán)威機(jī)構(gòu)對(duì)培育鉆石的認(rèn)可，消費(fèi)市場(chǎng)對(duì)培育鉆石的需求快速增多，推動(dòng)培育鉆石產(chǎn)量的迅速攀升。2019年以來，全球培育鉆石產(chǎn)量穩(wěn)定上漲，預(yù)計(jì)2022年全球培育鉆石產(chǎn)量將上漲至1355萬克拉，到2024年，全球培育鉆石的產(chǎn)量將超過2000萬克拉。

不同于天然鉆石上游被國(guó)外壟斷的局面，我國(guó)目前在人造金剛石方面占據(jù)絕對(duì)優(yōu)勢(shì)。培育鉆石最初被研制出來主要是被用于工業(yè)領(lǐng)域，例如電信和激光光學(xué)領(lǐng)域、研磨材料領(lǐng)域等，直到寶石級(jí)金剛石技術(shù)普及，才逐步進(jìn)軍鉆石消費(fèi)領(lǐng)域。2002年，吉林大學(xué)采用國(guó)產(chǎn)六面頂壓機(jī)技術(shù)合成了4.5mm黃色金剛石單晶體，使我國(guó)成為繼美國(guó)、英國(guó)、俄羅斯、日本后，擁有自主研發(fā)HTHP寶石級(jí)金剛石技術(shù)的國(guó)家，我國(guó)的培育鉆石生產(chǎn)能力和技術(shù)大幅提升，并且迅速成為全球最大的培育鉆石生產(chǎn)國(guó)。2021年，我國(guó)生產(chǎn)的培育鉆石占全球總產(chǎn)量的43%，繼續(xù)穩(wěn)居全球培育鉆石產(chǎn)量的首位。

由于天然鉆石的供需矛盾持續(xù)加劇，天然鉆石價(jià)格持續(xù)上漲。同時(shí)，俄烏戰(zhàn)爭(zhēng)使得Alrosa的鉆石出貨受到影響，進(jìn)一步加劇了供給的短缺和價(jià)格的上漲趨勢(shì)。而培育鉆石有實(shí)驗(yàn)室進(jìn)行生產(chǎn)，供給較為穩(wěn)定，因此天然鉆石與培育鉆石的價(jià)差越拉越大，2021年，零售渠道的培育鉆石價(jià)格僅占天然鉆石價(jià)格的30%，批發(fā)渠道更是低至14%。培育鉆石憑借著價(jià)格優(yōu)勢(shì)，行業(yè)景氣度不斷上行。

相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《中國(guó)培育鉆石行業(yè)發(fā)展動(dòng)態(tài)及投資方向研究報(bào)告》

二、產(chǎn)業(yè)現(xiàn)狀：我國(guó)培育鉆石制備方法以高溫高壓法為主，市場(chǎng)集中度較高

培育鉆石是在實(shí)驗(yàn)室中合成的真正的鉆石，其與天然鉆石在化學(xué)成分、折射率、透光度、色散等方面均保持一致，并且兩者有著相同的光學(xué)、物理和化學(xué)特性。因此，培育鉆石是真正的鉆石，與莫桑石和鋯石這類鉆石仿品完全不同?，F(xiàn)在，國(guó)際上的鉆石權(quán)威機(jī)構(gòu)也都對(duì)培育鉆石的身份進(jìn)行了高度認(rèn)可。2018年7月，美國(guó)聯(lián)邦貿(mào)易委員會(huì)就已經(jīng)對(duì)鉆石的定義進(jìn)行了調(diào)整修正，刪掉“天然”一詞以及去除對(duì)鉆石“天然”的描述部分，并將實(shí)驗(yàn)室培育鉆石納入鉆石大類。隨后，國(guó)際三大鉆石權(quán)威機(jī)構(gòu)也提出為培育鉆石提供鑒定服務(wù)，培育鉆石的地位快速提升，并逐步被消費(fèi)者接受和認(rèn)可。

培育鉆石因其是在實(shí)驗(yàn)室通過特定技術(shù)制成的，因此也叫實(shí)驗(yàn)室鉆石，合成方法主要包括高溫高壓法和化學(xué)氣相沉積法。高溫高壓法是通過六面頂壓機(jī)中模擬天然鉆石生長(zhǎng)的高溫高壓環(huán)境，促使石墨粉在金屬觸媒粉的催化下轉(zhuǎn)化為鉆石?；瘜W(xué)氣相沉積法則是利用微波束激發(fā)含碳?xì)怏w，分解出一個(gè)個(gè)碳的等離子體，沉積在鉆石籽晶片上形成培育鉆石毛坯，這一方法降低了鉆石生長(zhǎng)對(duì)溫度和壓強(qiáng)的要求，且產(chǎn)品的凈度更高。我國(guó)培育鉆石相較于全球而言，發(fā)展較晚，目前仍以高溫高壓法為主，這一方法培育的鉆石以塔狀為主，生長(zhǎng)速度快、顏色較好但純凈度稍差，在綜合效益上具有一定的優(yōu)勢(shì)。

由于培育鉆石是在實(shí)驗(yàn)室內(nèi)通過特定技術(shù)完成的，其具有較高的技術(shù)難度，因此其行業(yè)壁壘較高，市場(chǎng)較為集中。目前，我國(guó)培育鉆石領(lǐng)域市場(chǎng)占比較多的是黃河旋風(fēng)，占比為37%。其次是中兵紅箭，占比為29%。這兩家企業(yè)作為我國(guó)培育鉆石領(lǐng)域的龍頭企業(yè)，產(chǎn)品較為多元，培育鉆石是其超硬材料業(yè)務(wù)領(lǐng)域中的重要一環(huán)。力量鉆石是僅次于黃河旋風(fēng)和中兵紅箭的第二階梯的培育鉆石企業(yè)，其市場(chǎng)占比為9%。力量鉆石聚焦于超硬材料領(lǐng)域，產(chǎn)品包括工業(yè)級(jí)金剛石、寶石級(jí)金剛石和金剛石微粉。

三、企業(yè)分析：培育鉆石技術(shù)壁壘高，企業(yè)研發(fā)投入持續(xù)增多

中南鉆石是中兵紅箭企業(yè)的全資子公司，其主營(yíng)業(yè)務(wù)是超硬材料，目前主要有工業(yè)金剛石、培育鉆石、立方氮化硼三大產(chǎn)品領(lǐng)域。培育鉆石產(chǎn)品是中南鉆石進(jìn)軍消費(fèi)品領(lǐng)域、實(shí)現(xiàn)轉(zhuǎn)型升級(jí)的重要戰(zhàn)略產(chǎn)品，市場(chǎng)前景廣闊。黃河旋風(fēng)的主營(yíng)業(yè)務(wù)包括超硬材料和超硬復(fù)合材料兩個(gè)板塊，其中超硬材料的主要產(chǎn)品包括培育鉆石、工業(yè)金剛石及微粉三大產(chǎn)品體系。黃河旋風(fēng)從2001年開始啟動(dòng)培育鉆石研發(fā)項(xiàng)目，并持續(xù)深入研究培育鉆石的合成技術(shù)。中兵紅箭和黃河旋風(fēng)都是我國(guó)培育鉆石領(lǐng)域的老牌企業(yè)，市場(chǎng)份額占比較高。力量鉆石是2010年進(jìn)入我國(guó)培育鉆石領(lǐng)域的高新技術(shù)企業(yè)，從成立以來，其專注于人造金剛石產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)和銷售，主要產(chǎn)品包括金剛石單晶、金剛石微粉和培育鉆石三大產(chǎn)品體系。

2022年前三季度，三家企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益都呈現(xiàn)出良好的狀態(tài)，股東凈利潤(rùn)均較上一年度同期出現(xiàn)大幅上漲。中兵紅箭的股東凈利潤(rùn)在2022年前三季度達(dá)88103.58萬元，較上一年度同期增長(zhǎng)了45.21%。黃河旋風(fēng)為8051.38萬元，較上一年度同期增長(zhǎng)了98.84%。力量鉆石2022年前三季度的股東凈利潤(rùn)為34992.59萬元，較上一年度同期增長(zhǎng)了117.25%。整體來看，中兵紅箭的股東凈利潤(rùn)較高，而力量鉆石的股東凈利潤(rùn)增長(zhǎng)穩(wěn)定且增速更快。

2021年，三家企業(yè)的超硬材料及其制品的營(yíng)業(yè)收入上漲趨勢(shì)明顯。中兵紅箭的超硬材料及其制品的營(yíng)業(yè)收入在2020年出現(xiàn)小幅度的下滑后，2021年迅速回升至24.07億元，較上一年度增長(zhǎng)了25.21%。黃河旋風(fēng)的超硬材料及其制品營(yíng)業(yè)收入在2018年至2020年持續(xù)下滑，2021年止跌回升至16.79億元，較上一年度增長(zhǎng)了38.93%。力量鉆石的超硬材料及其制品營(yíng)業(yè)收入增長(zhǎng)勢(shì)頭穩(wěn)定，2021年增至4.7億元，較上一年度增長(zhǎng)了97.99%，增速最快。

培育鉆石屬于高技術(shù)產(chǎn)業(yè)，行業(yè)的技術(shù)壁壘較高，相關(guān)企業(yè)也都重視技術(shù)研發(fā)能力的創(chuàng)新和提升，整體上三家企業(yè)的研發(fā)投入增長(zhǎng)趨勢(shì)明顯。黃河旋風(fēng)的研發(fā)費(fèi)用在2019年出現(xiàn)減少，隨后重回上漲趨勢(shì)。2022年前三季度，黃河旋風(fēng)的研發(fā)費(fèi)用投入為7346.48萬元，同比增長(zhǎng)13.24%。2018年至2021年，中兵紅箭和力量鉆石的研發(fā)費(fèi)用穩(wěn)定增加，到2022年前三季度仍保持增長(zhǎng)狀態(tài)。2022年前三季度，中兵紅箭的研發(fā)費(fèi)用投入27274.69萬元，同比增長(zhǎng)34.23%，力量鉆石的研發(fā)費(fèi)用投入3095.94萬元，同比增長(zhǎng)86.25%。整體來看，中兵紅箭的研發(fā)投入金額較大，力量鉆石的研發(fā)投入增速較快。

四、發(fā)展趨勢(shì)：培育鉆石需求增多，行業(yè)景氣度持續(xù)提升

1、培育鉆石市場(chǎng)認(rèn)可度提升，需求將迎來快速擴(kuò)張

隨著培育鉆石得到權(quán)威機(jī)構(gòu)的認(rèn)可，消費(fèi)者接受程度的提升，許多珠寶企業(yè)也紛紛開始布局培育鉆石業(yè)務(wù)，憑借品質(zhì)和價(jià)格優(yōu)勢(shì)，向時(shí)尚消費(fèi)和年輕消費(fèi)領(lǐng)域發(fā)展。另外，培育鉆石除了目前在消費(fèi)飾品領(lǐng)域的應(yīng)用外，未來在芯片、微電子、量子、光學(xué)、超精密加工及高端醫(yī)療等眾多高新技術(shù)領(lǐng)域也將有著更深更廣的應(yīng)用，培育鉆石的市場(chǎng)需求將持續(xù)增多。同時(shí)，從環(huán)保層面考慮，天然鉆石的開采對(duì)生態(tài)環(huán)境的破壞較大，而培育鉆石是在實(shí)驗(yàn)室內(nèi)完成的，污染小，隨著近年來國(guó)際上對(duì)新能源、碳中和等可持續(xù)發(fā)展方向的一致推動(dòng)，培育鉆石的需求將快速增多，逐步覆蓋天然鉆石市場(chǎng)。

2、鉆石市場(chǎng)供需錯(cuò)配，企業(yè)加快培育鉆石產(chǎn)能擴(kuò)張

我國(guó)經(jīng)濟(jì)發(fā)展勢(shì)頭強(qiáng)勁，居民消費(fèi)能力和消費(fèi)水平均出現(xiàn)顯著增強(qiáng)，我國(guó)居民對(duì)鉆石的消費(fèi)需求快速增長(zhǎng)。同時(shí)，隨著我國(guó)高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)的飛速發(fā)展，我國(guó)未來工業(yè)領(lǐng)域的鉆石需求也將有所增多。并且，國(guó)際上三大權(quán)威珠寶鑒定機(jī)構(gòu)均提出為培育鉆石產(chǎn)品提供鑒定服務(wù)，培育鉆石得到權(quán)威官方的認(rèn)可，市場(chǎng)地位大幅提升，消費(fèi)者對(duì)培育鉆石的接受程度也逐步上升，培育鉆石的市場(chǎng)需求逐步擴(kuò)張。因此，吸引來許多新玩家逐步踏入培育鉆石行業(yè)，老玩家也都積極擴(kuò)張產(chǎn)能，擴(kuò)產(chǎn)是培育鉆石行業(yè)未來的必然趨勢(shì)之一。

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（yhcgw.cn）發(fā)布的《中國(guó)培育鉆石產(chǎn)業(yè)發(fā)展動(dòng)態(tài)及未來趨勢(shì)預(yù)測(cè)報(bào)告》。智研咨詢是中國(guó)領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告、商業(yè)計(jì)劃書、可行性研究報(bào)告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號(hào)，每天及時(shí)掌握更多行業(yè)動(dòng)態(tài)。