摘要：油田服務(wù)是石油產(chǎn)業(yè)鏈的重要組成部分。2023年以來，全球經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境逐步改善，油氣行業(yè)活躍度提升，疊加海上油氣勘探資本支出保持增長，全球油田服務(wù)市場規(guī)模持續(xù)擴大。數(shù)據(jù)顯示，2023年全球油田服務(wù)市場規(guī)模為3063億美元，同比增長12.40%，油田服務(wù)市場持續(xù)復(fù)蘇。

一、定義及分類

油田服務(wù)是指以油田為主要業(yè)務(wù)場所，主要為石油天然氣勘探與生產(chǎn)提供工程技術(shù)支持和解決方案的生產(chǎn)性服務(wù)行業(yè)。它是維持能源行業(yè)正常運作的重要組成部分，并覆蓋所有為上游勘探開發(fā)所提供的技術(shù)、設(shè)備、信息、管理服務(wù)。根據(jù)不同的分類標準油田服務(wù)可以分為多個類別，其中按照服務(wù)內(nèi)容分類，可分為油田工程技術(shù)服務(wù)、油田生產(chǎn)服務(wù)、油田裝備制造服務(wù)。按照服務(wù)方式分類，可分別技術(shù)服務(wù)、設(shè)備服務(wù)、信息服務(wù)。

二、行業(yè)政策

石油是國家重要的戰(zhàn)略能源儲備，其穩(wěn)定供應(yīng)和安全保障對于國家的經(jīng)濟發(fā)展、能源安全乃至整體戰(zhàn)略利益具有至關(guān)重要的意義。油田服務(wù)行業(yè)作為石油產(chǎn)業(yè)鏈的重要組成部分，國家也高度重視油田服務(wù)行業(yè)的發(fā)展，并頒布了一系列鼓勵、扶持油氣產(chǎn)業(yè)發(fā)展的重要政策性文件及法律法規(guī)，為油田服務(wù)行業(yè)的發(fā)展提供了強有力的支持。例如，國家發(fā)改委發(fā)布的《“十四五”能源領(lǐng)域科技創(chuàng)新規(guī)劃》中，明確提出了開展納米驅(qū)油、CO2驅(qū)油、精細化勘探、智能化注采等關(guān)鍵核心技術(shù)的攻關(guān)任務(wù)。這些技術(shù)的突破將有力推動油田服務(wù)行業(yè)的技術(shù)創(chuàng)新，提高勘探開發(fā)的效率和成功率，為國家的能源安全提供更有力的技術(shù)保障。此外，國家發(fā)改委、國家能源局聯(lián)合發(fā)布的《“十四五”現(xiàn)代能源體系規(guī)劃》中，強調(diào)加大國內(nèi)油氣勘探開發(fā)的力度。這一規(guī)劃的實施將進一步擴大油田服務(wù)行業(yè)的市場需求，為行業(yè)的發(fā)展提供更為廣闊的空間。綜上所述，國家通過發(fā)布一系列政策性文件和法律法規(guī)，為油田服務(wù)行業(yè)的發(fā)展提供了有力的政策支持和法律保障。

三、發(fā)展歷程

中國油田服務(wù)行業(yè)的發(fā)展伴隨著油氣行業(yè)改革的歷程，主要經(jīng)歷了三個階段。其中，1978-1988年，國家改革石油行業(yè)的行政管理體制，組建國家石油公司，推行承包經(jīng)營責任制，擴大石油企業(yè)自主經(jīng)營權(quán)。1989-2001年：隨著改革開放的深入，石油石化行業(yè)進行了大規(guī)模的重組，并建立了現(xiàn)代企業(yè)制度。在這一階段，三大國家石油公司完成了整合，形成了綜合一體化的油氣開發(fā)生產(chǎn)能力。同時，油田服務(wù)逐漸從主營業(yè)務(wù)中分離出來，成為集團內(nèi)部獨立的業(yè)務(wù)板塊，為油田服務(wù)行業(yè)的專業(yè)化發(fā)展奠定了基礎(chǔ)。2002年至今，以“三桶油”為代表的主要石油公司開始推進主輔業(yè)務(wù)分離，組建專業(yè)的油田服務(wù)企業(yè)。通過企業(yè)化改革，油田服務(wù)行業(yè)逐漸走向市場化獨立運營，形成了更加開放和競爭激烈的市場環(huán)境。這一階段，油田服務(wù)行業(yè)不斷創(chuàng)新服務(wù)模式，提升技術(shù)水平，為國家的能源安全和經(jīng)濟發(fā)展提供了強有力的支持。

四、行業(yè)壁壘

1、技術(shù)壁壘

從油田技術(shù)服務(wù)看，油田技術(shù)服務(wù)涉及多領(lǐng)域的技術(shù)運用，技術(shù)要求高、綜合性強。技術(shù)服務(wù)面對的環(huán)境復(fù)雜，對施工方案設(shè)計、作業(yè)工藝、作業(yè)設(shè)備、維修技術(shù)的作業(yè)經(jīng)驗要求較高，是多種專業(yè)、技術(shù)、人才高度有機組合的行業(yè)。另外，石油技術(shù)服務(wù)有很強的實踐操作性，技術(shù)人員、操作人員需要在實踐過程中逐步培養(yǎng)。因此，石油技術(shù)服務(wù)企業(yè)的發(fā)展需要在技術(shù)人才、科研、管理、作業(yè)工藝、現(xiàn)場操作人員經(jīng)驗等方面經(jīng)過較長時間的經(jīng)驗積累，行業(yè)技術(shù)壁壘較高。

2、資本壁壘

油田服務(wù)多屬于資本密集型行業(yè)。在提供服務(wù)中需要使用的相關(guān)設(shè)備造價較高，且采購周期較長，要求具有較強的資金實力。油田服務(wù)公司往往需要承擔金額較大的資金墊付，且隨著服務(wù)規(guī)模及區(qū)域的擴大，對公司墊資規(guī)模的要求也越高。雖然國內(nèi)油田服務(wù)公司的下游客戶具備良好的商業(yè)信譽，但其結(jié)算制度嚴格，結(jié)算周期相對較長，對服務(wù)提供商的營運資金形成壓力，行業(yè)資本壁壘較為明顯。

3、市場準入壁壘

目前，在我國從事油田技術(shù)服務(wù)除需遵守國家法律法規(guī)規(guī)定外，多數(shù)業(yè)務(wù)需取得中石油、中石化、中海油三大石油集團的相關(guān)業(yè)務(wù)資質(zhì)。首先，企業(yè)需要獲得專業(yè)領(lǐng)域應(yīng)具備的行政許可或相關(guān)的質(zhì)量體系認證、環(huán)保體系認證、職業(yè)健康體系認證等；其次，需要具備一定水平的固定資產(chǎn)配置以及技術(shù)人員等合理的人員配備；再次，需要具備良好的商業(yè)信譽和具有一定的行業(yè)業(yè)績。行業(yè)新進入者需要長期的經(jīng)驗積累才能達到油氣開發(fā)企業(yè)的準入條件，因此，油田服務(wù)行業(yè)存在較高的市場準入壁壘。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

油田服務(wù)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈是一個龐大、復(fù)雜且多元化的體系，它涵蓋了從最初的勘探、開發(fā)、生產(chǎn)，到后期的運營、維護和銷售的多個關(guān)鍵環(huán)節(jié)。簡單看，油田服務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈主要由上游的資源供應(yīng)、中游的生產(chǎn)服務(wù)以及下游的開采銷售三個環(huán)節(jié)組成。其中，上游主要為原材料供應(yīng)商，包括鋼鐵、發(fā)動機、機械零部件、化學原料等，中游是油田服務(wù)產(chǎn)業(yè)鏈的核心，主要包括鉆井、完井、采油、增產(chǎn)措施、油氣處理與儲存等一系列生產(chǎn)服務(wù)。下游則是油氣的開采銷售，這一環(huán)節(jié)的主要參與者是油氣企業(yè)。

油田服務(wù)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

鋼鐵

中國寶武鋼鐵集團有限公司

河鋼集團有限公司

馬鞍山鋼鐵股份有限公司

江蘇沙鋼集團有限公司

首鋼集團有限公司

發(fā)動機

東風康明斯發(fā)動機有限公司

洋馬發(fā)動機（山東）有限公司

上海日野發(fā)動機有限公司

廣汽豐田發(fā)動機有限公司

重慶康明斯發(fā)動機有限公司

重慶隆鑫發(fā)動機有限公司

化學原料

山東科興化工有限責任公司

江蘇太湖新材料控股有限公司

成都天新晟新材料技術(shù)有限公司

萬華化學集團股份有限公司

上游

中海油田服務(wù)股份有限公司

中石化石油工程技術(shù)服務(wù)股份有限公司

中曼石油天然氣集團股份有限公司

安東石油技術(shù)（集團）有限公司

中游

油氣公司

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）中海油田服務(wù)股份有限公司

中海油田服務(wù)股份有限公司是全球較具規(guī)模的綜合型油田服務(wù)供應(yīng)商，擁有完整的服務(wù)鏈條和強大的海上石油服務(wù)裝備群，服務(wù)貫穿海上石油及天然氣勘探，開發(fā)及生產(chǎn)的各個階段。業(yè)務(wù)分為四大類：物探勘察服務(wù)、鉆井服務(wù)、油田技術(shù)服務(wù)及船舶服務(wù)。近年來，公司以市場需求為導(dǎo)向，注重技術(shù)自主研發(fā)，推動科研成果高效產(chǎn)出與轉(zhuǎn)化，并加速開拓海外市場，油田服務(wù)質(zhì)量及規(guī)模持續(xù)提升。2023年上半年，中海油服營業(yè)收入188.74億元，同比增長24.1%。其中，鉆井服務(wù)收入54.28億元，同比增長7.30%；油田技術(shù)服務(wù)收入106.23億元，同比增長40.40%；物探采集和工程勘察服務(wù)收入9.17億元，同比增長6.80%。

（2）中石化石油工程技術(shù)服務(wù)股份有限公司

中石化石油工程技術(shù)服務(wù)股份有限公司是中國大型綜合油氣工程與技術(shù)服務(wù)專業(yè)公司，擁有超過60年的經(jīng)營業(yè)績和豐富的項目執(zhí)行經(jīng)驗，是一體化全產(chǎn)業(yè)鏈油服領(lǐng)先者。截至2023年6月30日，公司在中國的20多個省，70多個盆地，550多個區(qū)塊開展油氣工程技術(shù)服務(wù)；同時海外業(yè)務(wù)規(guī)模不斷提高，在30多個國家和地區(qū)提供油田技術(shù)服務(wù)。2023年上半年，隨著油田服務(wù)行業(yè)持續(xù)復(fù)蘇，公司業(yè)績穩(wěn)健增長。2023年上半年，石化油服營業(yè)收入371.34億元，同比增長12.0%。其中，地球物理、鉆井、測錄井、井下特種作業(yè)和工程建設(shè)營收分別增長33.6%、13.4%、30.1%、9.5%和6.1%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

油田服務(wù)行業(yè)與石油天然氣行業(yè)的發(fā)展呈現(xiàn)高度正相關(guān)關(guān)系，2023年以來，全球經(jīng)濟發(fā)展環(huán)境逐步改善，油氣行業(yè)活躍度提高，疊加海上油氣勘探資本支出保持增長，全球油田服務(wù)市場規(guī)模持續(xù)擴大。2023年全球油田服務(wù)市場規(guī)模為3063億美元，同比增長12.40%，油田服務(wù)市場持續(xù)復(fù)蘇。

從國內(nèi)市場看，近十年來，我國石油消費量呈現(xiàn)出總體增長趨勢。同時，受油氣對外依存度過高、供給來源單一等因素的影響，我國積極實施增儲上產(chǎn)攻堅工程，著力推動油氣保供能力提升。隨著我國持續(xù)推進石油勘探開采，提升石油產(chǎn)量，油田服務(wù)行業(yè)進入上升周期。展望2024年，海外及國內(nèi)經(jīng)濟或?qū)⒂瓉黼p重修復(fù)，原油需求仍保持增長態(tài)勢，油田服務(wù)市場將持續(xù)復(fù)蘇。

七、發(fā)展因素

1、機遇

（1）國家高度重視油氣產(chǎn)業(yè)發(fā)展

為了推動我國石油行業(yè)持續(xù)健康發(fā)展，提升國內(nèi)油氣資源的自我保障能力，國家近年來相繼出臺了多項鼓勵油氣資源勘探開發(fā)和油田技術(shù)服務(wù)發(fā)展的政策文件。這些政策的實施，不僅為油田服務(wù)企業(yè)創(chuàng)造穩(wěn)定且有利于成長的發(fā)展環(huán)境，也為保障國家能源安全、推動經(jīng)濟發(fā)展提供了有力支撐。

（2）我國原油對外依存度高，市場需求保持穩(wěn)定增長

作為全球最大的能源消費國之一，我國原油的對外依存度一直較高。近年來，面對國際能源市場的波動與不確定性，我國不斷加強油氣勘探開發(fā)力度，努力提升自主供給能力，為油田服務(wù)企業(yè)提供了廣闊的市場空間和發(fā)展機遇。特別是在當前經(jīng)濟新常態(tài)下，我國經(jīng)濟長期向好的基本面并未改變。這意味著石油需求仍將保持穩(wěn)步增長的趨勢。市場需求的持續(xù)增長，無疑為油田服務(wù)行業(yè)注入了強大的發(fā)展動力。

（3）海外油田技術(shù)服務(wù)市場持續(xù)擴大

近年來，三大石油公司為加快建設(shè)國際一流能源公司，適應(yīng)國家加快走出去步伐，大力推進海外業(yè)務(wù)發(fā)展，通過并購、直接投資等多種方式，積極調(diào)整海外結(jié)構(gòu)布局，鞏固擴大海外重點油氣合作區(qū)，海外資源掌控能力不斷增強，海外權(quán)益產(chǎn)量也快速增長。海外油氣權(quán)益的拓展有利于中國油田技術(shù)服務(wù)企業(yè)走向世界，參與國際化競爭，拓展新的市場空間。

2、挑戰(zhàn)

（1）行業(yè)受經(jīng)濟周期和能源需求波動影響較大

油田服務(wù)行業(yè)作為一個與全球經(jīng)濟形勢和能源需求緊密相關(guān)的行業(yè)，其發(fā)展不可避免地受到經(jīng)濟周期和能源需求波動的影響，從而呈現(xiàn)出周期性波動的特點，這對企業(yè)的穩(wěn)定發(fā)展帶來挑戰(zhàn)。當前，全球正處于“百年未有之大變局”中，全球能源市場經(jīng)歷了前所未有的波動，這對油田服務(wù)行業(yè)來說無疑帶來了巨大的挑戰(zhàn)。企業(yè)需要密切關(guān)注全球經(jīng)濟形勢和能源需求的變化，市場需求的不穩(wěn)定性對企業(yè)的經(jīng)營決策和戰(zhàn)略規(guī)劃提出了更高的要求。

（2）油田服務(wù)技術(shù)及設(shè)備創(chuàng)新難度大

油田服務(wù)涉及的產(chǎn)品種類繁多，每一種化學品或?qū)Ｓ迷O(shè)備都有其獨特的應(yīng)用場景和性能要求。無論是油田化學品還是油田專用設(shè)備領(lǐng)域，通常需要經(jīng)過多年的實驗室研究和現(xiàn)場試驗，才能驗證其可行性和實用性。這種長期性不僅增加了研發(fā)成本，也增加了技術(shù)的不確定性。同時，隨著油田開采的不斷深入，地下油藏條件日趨復(fù)雜，對技術(shù)和設(shè)備的要求也越來越高，這無疑加大了技術(shù)創(chuàng)新的難度。

（3）民營油田服務(wù)企業(yè)抗風險能力較弱

在國家政策大力支持、三大石油集團業(yè)務(wù)需求持續(xù)增長等背景下，我國國有油田服務(wù)公司在各自區(qū)域占據(jù)較大市場份額。而大部分民營油田服務(wù)公司規(guī)模較小，業(yè)務(wù)種類較為單一，能夠跨市場提供油田綜合服務(wù)的公司數(shù)量有限，抵抗市場風險能力較弱，使得民營油田服務(wù)公司在與國有油田服務(wù)公司的競爭中處于弱勢地位，從而限制了其業(yè)務(wù)范圍和市場競爭力的提升。

八、競爭格局

從國際市場看，國際油田服務(wù)行業(yè)展現(xiàn)出顯著的寡頭壟斷特征。幾家大型服務(wù)商，如斯倫貝謝、哈里伯頓、貝克休斯等，單獨或聯(lián)合掌握著物探、鉆井、測井、工程建設(shè)等石油技術(shù)服務(wù)領(lǐng)域的核心項目，并占據(jù)了絕大部分市場份額。這種競爭格局凸顯了國際油田服務(wù)行業(yè)的高度集中和強勢企業(yè)的主導(dǎo)地位。

相對于國際油田服務(wù)行業(yè)，我國油田服務(wù)行業(yè)有比較獨特的行業(yè)結(jié)構(gòu)。其發(fā)展主要源于中國石油行業(yè)的主輔業(yè)務(wù)分離和現(xiàn)代化改制，使得油田服務(wù)逐漸成為一個獨立的行業(yè)領(lǐng)域。近年來，隨著我國油田服務(wù)行業(yè)的對外開放，越來越多的國際油田技術(shù)服務(wù)公司參與到國內(nèi)的市場競爭中來，特別是行業(yè)內(nèi)高端技術(shù)服務(wù)領(lǐng)域。使得我國油田服務(wù)企業(yè)眾多，布局分散，且油田服務(wù)規(guī)模總體小于國際大型公司，行業(yè)集中度相對較低。目前，我國油田服務(wù)市場呈現(xiàn)“國有資源控制為主，民營與國際資本參與為輔”的競爭格局。其中，以中國石油、中國石化、中國海油旗下油服板塊為主的綜合性國有油服公司，占據(jù)了市場較大份額。

九、發(fā)展趨勢

在國家大力推動油氣增儲上產(chǎn)的背景下，我國油田服務(wù)行業(yè)展現(xiàn)出蓬勃的發(fā)展勢頭。未來發(fā)展趨勢整體向好，市場需求持續(xù)增長、技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)鏈協(xié)同發(fā)展、國際化發(fā)展步伐加快以及綠色可持續(xù)發(fā)展成為行業(yè)重要發(fā)展方向。其中，技術(shù)創(chuàng)新是推動油田服務(wù)行業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵因素之一。隨著全球油田資源的逐漸減少，油田勘探和開發(fā)面臨著越來越大的挑戰(zhàn)，油田技術(shù)服務(wù)需求也呈現(xiàn)出不斷上升的趨勢。未來，油田服務(wù)企業(yè)需要不斷創(chuàng)新、優(yōu)化技術(shù)和服務(wù)，以滿足客戶的需求和提高自身的競爭力。同時，物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、人工智能等先進技術(shù)的應(yīng)用，也將為油田服務(wù)行業(yè)帶來更多的發(fā)展機遇，并推動油氣行業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型。