摘要：2017-2022年中國多式聯(lián)運(yùn)量快速增長，2022年多式聯(lián)運(yùn)量達(dá)38.19億噸。國內(nèi)多式聯(lián)運(yùn)服務(wù)企業(yè)眾多，開展具體競爭內(nèi)容的差異性較大，不同層次的經(jīng)營主體，其依據(jù)自身的資源稟賦和競爭特點，在不同的運(yùn)輸方式和通道、產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域和客戶群體展開不同層次的競爭，并根據(jù)業(yè)務(wù)內(nèi)容、客戶要求、服務(wù)線路規(guī)劃的實際需要，依據(jù)各自的優(yōu)勢和特點展開不同程度的多式聯(lián)運(yùn)業(yè)務(wù)合作，在一定程度上呈現(xiàn)競爭與合作并存的競爭格局特征。

一、定義及分類

多式聯(lián)運(yùn)指聯(lián)運(yùn)經(jīng)營者受托運(yùn)人、收貨人或旅客的委托，為委托人實現(xiàn)兩種或兩種以上運(yùn)輸方式的全程運(yùn)輸以及提供相關(guān)運(yùn)輸物流輔助服務(wù)。根據(jù)不同的原則，對多式聯(lián)運(yùn)有多種分類形式。但就其組織方式和體制來說，基本可分為協(xié)作式多式聯(lián)運(yùn)和銜接式多式聯(lián)運(yùn)兩類。

二、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

由于多式聯(lián)運(yùn)業(yè)務(wù)環(huán)節(jié)較多，涉及多個部門管轄。其中，國家發(fā)改委負(fù)責(zé)行業(yè)的宏觀管理，主要負(fù)責(zé)研究擬訂物流行業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、方針政策和總體規(guī)劃。交通運(yùn)輸部、工信部、商務(wù)部、海關(guān)總署以及各級政府的相應(yīng)職能部門對物流行業(yè)中各環(huán)節(jié)進(jìn)行協(xié)同監(jiān)管。

2005年為加強(qiáng)對全國現(xiàn)代物流工作的綜合組織協(xié)調(diào)，促進(jìn)現(xiàn)代物流全面快速協(xié)調(diào)健康發(fā)展，經(jīng)國務(wù)院批準(zhǔn)，建立全國現(xiàn)代物流工作部級聯(lián)席會議制度，國家發(fā)改委為聯(lián)席會議牽頭單位，包括了國家發(fā)展改革委、商務(wù)部、鐵道部、交通部、信息產(chǎn)業(yè)部、民航總局、公安部、財政部、海關(guān)總署、工商總局、稅務(wù)總局、質(zhì)檢總局、國家標(biāo)準(zhǔn)委、中國物流與采購聯(lián)合會、中國交通運(yùn)輸協(xié)會共15個部門和單位。全國現(xiàn)代物流工作部級聯(lián)席會議主要負(fù)責(zé)全面掌握全國現(xiàn)代物流發(fā)展情況，分析發(fā)展中存在的問題；綜合協(xié)調(diào)涉及現(xiàn)代物流發(fā)展的政策、戰(zhàn)略和規(guī)劃；統(tǒng)籌推進(jìn)現(xiàn)代物流標(biāo)準(zhǔn)化、信息化、統(tǒng)計指標(biāo)體系、人才培養(yǎng)等基礎(chǔ)性工作；指導(dǎo)各省、自治區(qū)、直轄市人民政府及其職能部門的現(xiàn)代物流工作；協(xié)調(diào)解決涉及相關(guān)部門的有關(guān)問題，促進(jìn)部門協(xié)作配合，實現(xiàn)信息共享，建立長效機(jī)制，全面推進(jìn)現(xiàn)代物流工作。

2、行業(yè)相關(guān)政策

國家政策積極鼓勵具有跨運(yùn)輸方式貨運(yùn)組織能力并承擔(dān)全程責(zé)任的企業(yè)開展多式聯(lián)運(yùn)經(jīng)營，提升物流各環(huán)節(jié)的作業(yè)效率。如《“十四五”現(xiàn)代綜合交通運(yùn)輸體系發(fā)展規(guī)劃》提出要大力發(fā)展多式聯(lián)運(yùn)，加快建設(shè)多式聯(lián)運(yùn)設(shè)施，推進(jìn)口岸換裝轉(zhuǎn)運(yùn)設(shè)施擴(kuò)能改造?！锻七M(jìn)多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展優(yōu)化調(diào)整運(yùn)輸結(jié)構(gòu)工作方案（2021—2025年）》制定了“十四五”期間多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展目標(biāo)。《關(guān)于加快推進(jìn)多式聯(lián)運(yùn)“一單制”“一箱制”發(fā)展的意見》提出要大力發(fā)展托運(yùn)人一次委托、費用一次結(jié)算、貨物一次保險、多式聯(lián)運(yùn)經(jīng)營人全程負(fù)責(zé)的“一單制”服務(wù)模式和集裝箱運(yùn)輸“不換箱、不開箱、一箱到底”的“一箱制”服務(wù)模式。多個國家政策的出臺有利于加快多式聯(lián)運(yùn)的推廣和應(yīng)用，進(jìn)一步擴(kuò)大多式聯(lián)運(yùn)市場規(guī)模，同時有利于促進(jìn)行業(yè)技術(shù)水平的改進(jìn)和提升。國家政策對多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)發(fā)展的支持，為多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)發(fā)展?fàn)I造了良好的環(huán)境。

三、發(fā)展歷程

我國多式聯(lián)運(yùn)的發(fā)展可以追溯到20世紀(jì)80年代。80年代，中國開始實施改革開放政策，國民經(jīng)濟(jì)迅速發(fā)展。在這一時期，我國的物流業(yè)呈現(xiàn)出快速發(fā)展的趨勢。為了適應(yīng)經(jīng)濟(jì)發(fā)展的需要，我國開始探索多式聯(lián)運(yùn)的發(fā)展模式。1985年中國正式啟動了多式聯(lián)運(yùn)試點項目，首個試點項目在沿海地區(qū)設(shè)立，以此為探索多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展的突破口。1992年中國政府提出了“四通八達(dá)"的發(fā)展目標(biāo)，即全面發(fā)展公路、鐵路、水路和航空運(yùn)輸體系，加強(qiáng)交通運(yùn)輸基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)。在這一背景下，多式聯(lián)運(yùn)得到了進(jìn)一步的發(fā)展。2004年中國交通部發(fā)布了《關(guān)于推進(jìn)多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展的意見》，明確提出了以發(fā)展多式聯(lián)運(yùn)為重點的物流發(fā)展戰(zhàn)略。2010年以后，為了進(jìn)一步提高物流效率和降低物流成本，我國加大了推進(jìn)多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展的力度，建立了一批大型綜合物流園區(qū)，實施了相關(guān)政策和舉措，推動多式聯(lián)運(yùn)模式在全國范圍內(nèi)的擴(kuò)散。我國多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展經(jīng)歷了從試點項目到全國推廣的過程。在不斷的探索和實踐中，多式聯(lián)運(yùn)取得了顯著成效。當(dāng)前，我國多式聯(lián)運(yùn)已經(jīng)成為物流業(yè)的重要發(fā)展模式。通過鐵路、公路、水路和空運(yùn)等交通方式的有機(jī)結(jié)合，不僅提高了物流效率，還降低了運(yùn)輸成本。

四、行業(yè)壁壘

1、客戶資源壁壘

企業(yè)自身是否具備提供多式聯(lián)運(yùn)全程業(yè)務(wù)的客戶資源是取得結(jié)點最重要的進(jìn)入壁壘。該資源既代表企業(yè)具備多式聯(lián)運(yùn)的物流服務(wù)能力，又能提供貨源，從而對小型或從事單一運(yùn)輸方式企業(yè)形成進(jìn)入壁壘。

2、人力資源壁壘

由于物流運(yùn)輸?shù)囊?guī)?；?、集約化效應(yīng)，形成同批次大批量車輛集中進(jìn)入物流結(jié)點，使得生產(chǎn)管理工作呈現(xiàn)出多區(qū)域、多環(huán)節(jié)、多作業(yè)內(nèi)容特征。由于作業(yè)過程復(fù)雜、信息量大，每個環(huán)節(jié)均需要大量的專業(yè)人員進(jìn)行處理。潛在競爭者難以吸引相當(dāng)規(guī)模的人力資源加入，同時也難以在短期內(nèi)自行培養(yǎng)形成充足的人力資源從而形成進(jìn)入壁壘。目前，國內(nèi)的物流人才大多數(shù)是在企業(yè)的長期經(jīng)營實踐活動中培養(yǎng)形成，行業(yè)內(nèi)復(fù)合型專業(yè)人才相對匱乏。

3、資金規(guī)模壁壘

多式聯(lián)運(yùn)場站結(jié)點的開發(fā)需要較長的時間和大量的資金投入。配備合規(guī)運(yùn)輸車輛以及場站取得后的平整、裝修費等投入都將占用企業(yè)大量的運(yùn)營資金。缺乏規(guī)模經(jīng)濟(jì)標(biāo)準(zhǔn)的物流企業(yè)，無法滿足對站場結(jié)點建設(shè)的硬性要求從而形成進(jìn)入壁壘。

4、技術(shù)壁壘

場站是物流網(wǎng)絡(luò)的鏈接點，場站結(jié)點建設(shè)的實質(zhì)是物流網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)?，F(xiàn)代物流網(wǎng)絡(luò)的建設(shè)與信息技術(shù)發(fā)展息息相關(guān)，通過信息化建設(shè)，能夠?qū)崿F(xiàn)物流信息資源的共享、合理配臵，從而構(gòu)建起強(qiáng)大的物流網(wǎng)絡(luò)。物流企業(yè)對信息技術(shù)的掌握是通過長時期的運(yùn)營測試將自身的業(yè)務(wù)流程、業(yè)務(wù)規(guī)模相匹配，尋找符合自身的成本優(yōu)勢運(yùn)輸路線和服務(wù)區(qū)域，構(gòu)建起相應(yīng)的物流網(wǎng)絡(luò)。因此，對于大量的中小型運(yùn)輸企業(yè)而言，由于通常僅提供單一的倉儲、運(yùn)輸?shù)容^為傳統(tǒng)的物流服務(wù)，缺乏對運(yùn)輸路線的全局規(guī)劃和經(jīng)營積累，要掌握物流網(wǎng)絡(luò)優(yōu)化的信息化技術(shù)從而取得場站結(jié)點存在一定的壁壘。

五、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)的上游主要有交通運(yùn)輸工具產(chǎn)業(yè)、物流地產(chǎn)業(yè)、信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)。下游行業(yè)主要為商貿(mào)產(chǎn)業(yè)、制造業(yè)、電子商務(wù)行業(yè)等。多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈如下圖所示：

多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

交通運(yùn)輸工具

安徽江淮汽車股份有限公司

東風(fēng)汽車集團(tuán)有限公司

一汽解放汽車有限公司

中國重汽集團(tuán)有限公司

湖北楚勝專用汽車集團(tuán)有限公司

中國船舶集團(tuán)有限公司

中國航空工業(yè)集團(tuán)有限公司

物流地產(chǎn)

普洛斯投資(上海)有限公司

珠海萬緯物流發(fā)展有限公司

京東智能產(chǎn)發(fā)股份有限公司

寶灣物流控股有限公司

上海豐樹管理有限公司

嘉民管理咨詢(上海)有限公司

信息技術(shù)

浪潮集團(tuán)有限公司

杭州奧軟科技有限公司

深圳市云梯科技有限公司

上海碩諾信息科技有限公司

廣州科邦軟件科技有限公司

石家莊拓友科技有限公司

上游

三羊馬（重慶）物流股份有限公司

嘉友國際物流股份有限公司

上海雅仕投資發(fā)展股份有限公司

中集世聯(lián)達(dá)國際物流有限公司

中游

商貿(mào)產(chǎn)業(yè)

制造業(yè)

電子商務(wù)

下游

交通運(yùn)輸工具決定了多式聯(lián)運(yùn)的生產(chǎn)力水平。目前，我國大力發(fā)展重型特種車輛，如大貨車、高速鐵路機(jī)車、小型貨運(yùn)飛機(jī)、多噸位貨輪，從而滿多式聯(lián)運(yùn)業(yè)快速發(fā)展的需要。物流地產(chǎn)業(yè)的發(fā)展對多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)的規(guī)模和發(fā)展?jié)摿τ绊戄^大。倉儲是多式聯(lián)運(yùn)業(yè)的關(guān)鍵業(yè)務(wù)，貨物吞吐能力直接決定了多式聯(lián)運(yùn)的規(guī)模和發(fā)展?jié)摿?。信息技術(shù)的應(yīng)用水平?jīng)Q定了多式聯(lián)運(yùn)企業(yè)的先進(jìn)性水平。隨著信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)的發(fā)展，一大批先進(jìn)技術(shù)、管理系統(tǒng)被應(yīng)用于多式聯(lián)運(yùn)企業(yè)，推動了多式聯(lián)運(yùn)企業(yè)的跨越式發(fā)展。

多式聯(lián)運(yùn)產(chǎn)業(yè)的下游主要有商貿(mào)產(chǎn)業(yè)、制造業(yè)及電子商務(wù)等行業(yè)。多式聯(lián)運(yùn)企業(yè)主要為商貿(mào)行業(yè)和制造業(yè)提供貨物運(yùn)輸和倉儲服務(wù)，此外，電子商務(wù)是目前商品貿(mào)易的新型業(yè)態(tài)。

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）三羊馬（重慶）物流股份有限公司

三羊馬（重慶）物流股份有限公司成立于2005年9月，是一家主要通過公鐵聯(lián)運(yùn)方式為汽車行業(yè)和快速消費品行業(yè)提供綜合服務(wù)的第三方物流企業(yè)。當(dāng)前，公司業(yè)務(wù)涵蓋以整車運(yùn)輸為核心，以快消品運(yùn)輸為補(bǔ)充的全程物流服務(wù)及基于公鐵聯(lián)運(yùn)所涉及的不同運(yùn)輸方式之間轉(zhuǎn)換、鐵路場站及區(qū)域分撥倉庫作業(yè)所衍生的兩端作業(yè)服務(wù)。2023年上半年物流服務(wù)業(yè)務(wù)收入為4.43億元。

（2）嘉友國際物流股份有限公司

嘉友國際物流股份有限公司成立于2005年，業(yè)務(wù)以蒙古、中亞、非洲等具有國際陸路口岸跨境運(yùn)輸特點的國家和地區(qū)為主，在全球范圍內(nèi)整合海陸空鐵、港口、口岸等物流服務(wù)的社會資源，在關(guān)鍵物流節(jié)點投資跨境運(yùn)輸工具、保稅倉庫及海關(guān)監(jiān)管場所，組建通關(guān)和物流服務(wù)網(wǎng)絡(luò)，以客戶需求為核心，提供差異化、專業(yè)化、信息化的跨境綜合物流代理服務(wù),形成長期可持續(xù)性發(fā)展的國際跨境多式聯(lián)運(yùn)物流系統(tǒng)。公司客戶主要集中在銅精礦、主焦煤等大型冶煉行業(yè)。2023年上半年嘉友國際多式聯(lián)運(yùn)業(yè)務(wù)收入規(guī)模為10.55億元。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

隨著我國經(jīng)濟(jì)的不斷發(fā)展，單一運(yùn)輸方式很難再滿足汽車生產(chǎn)企業(yè)對于成本、時效的要求，多式聯(lián)運(yùn)應(yīng)運(yùn)而生，其通過不同運(yùn)輸方式的優(yōu)化組合，實現(xiàn)優(yōu)勢互補(bǔ)，削弱單一運(yùn)輸方式的不利影響，可有效實現(xiàn)效率和成本的統(tǒng)一。我國多式聯(lián)運(yùn)發(fā)展較晚，發(fā)展水平與美國等發(fā)達(dá)國家相比尚有較大差距，相比之下，中國的多式聯(lián)運(yùn)市場滲透率仍然較低，然而在近幾年呈現(xiàn)加速增長的態(tài)勢，2022年多式聯(lián)運(yùn)量達(dá)38.19億噸。

七、發(fā)展因素

1、機(jī)遇

（1）國家產(chǎn)業(yè)政策支持

多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)的發(fā)展與政策、經(jīng)濟(jì)環(huán)境密切相關(guān)。近年來，國家出臺了一系列的政策和規(guī)劃為引導(dǎo)產(chǎn)業(yè)健康、快速發(fā)展?fàn)I造良好環(huán)境，亦為多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)的未來發(fā)展提供了明確的指導(dǎo)?！笆奈濉逼陂g，“一帶一路”、京津冀協(xié)同發(fā)展、長江經(jīng)濟(jì)帶建設(shè)三大戰(zhàn)略加快實施，并與西部大開發(fā)、東北振興、中部崛起和東部率先發(fā)展“四大板塊”協(xié)同推進(jìn)，帶動區(qū)域間生產(chǎn)要素快速流動、產(chǎn)業(yè)間資源配置頻繁交互，這些政策的出臺與落實為物流整體布局和結(jié)構(gòu)優(yōu)化帶來了前所未有的機(jī)遇。

（2）交通基礎(chǔ)設(shè)施不斷完善

交通運(yùn)輸業(yè)的持續(xù)發(fā)展為多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)快速發(fā)展奠定了堅實基礎(chǔ)。近年來，我國物流基礎(chǔ)性設(shè)施進(jìn)一步完善，交通設(shè)施規(guī)模迅速擴(kuò)大，截至 2022年底，全國鐵路營業(yè)里程15.5萬公里；公路里程535.48萬公里，其中高速公路里程達(dá)17.73萬公里；全國內(nèi)河航道通航里程12.80萬公里，港口生產(chǎn)用碼頭泊位21323個；2022年完成交通固定資產(chǎn)投資38545億元。

（3）交通發(fā)展智能化水平不斷提升

新技術(shù)、新模式不斷涌現(xiàn)，為現(xiàn)代物流業(yè)注入新活力?；ヂ?lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)、大數(shù)據(jù)、供應(yīng)鏈技術(shù)等新技術(shù)手段在物流領(lǐng)域日益廣泛應(yīng)用，使制造業(yè)和服務(wù)業(yè)與用戶之間實現(xiàn)最便捷的互聯(lián)互通，有力推動物流管理、技術(shù)和模式創(chuàng)新，推動物流服務(wù)向提高效率、多樣化和精益化發(fā)展。未來隨著智能化發(fā)展貫穿于交通建設(shè)、運(yùn)行、服務(wù)、監(jiān)管等全鏈條各環(huán)節(jié)，云計算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)、移動互聯(lián)網(wǎng)、智能控制等技術(shù)與行業(yè)的深度融合，基礎(chǔ)設(shè)施和載運(yùn)工具數(shù)字化、網(wǎng)絡(luò)化、運(yùn)營運(yùn)行智能化的全面實施。行業(yè)的生產(chǎn)組織和管理方式將進(jìn)一步得到優(yōu)化，從而全面提升運(yùn)輸效率和服務(wù)品質(zhì)。

2、挑戰(zhàn)

（1）多式聯(lián)運(yùn)運(yùn)營成本上升影響行業(yè)整體利潤水平

近年來，我國人力資源成本不斷上升直接導(dǎo)致多式聯(lián)運(yùn)企業(yè)經(jīng)營成本的上升。各種要素特別是汽燃油等燃料價格的波動、租金價格上揚(yáng)亦對涉及運(yùn)輸、倉儲等作業(yè)環(huán)節(jié)的多式聯(lián)運(yùn)企業(yè)運(yùn)營成本造成一定影響。

（2）高端物流人才匱乏

中國多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)較比發(fā)達(dá)國家而言發(fā)展歷史尚短，在經(jīng)營理念、企業(yè)管理等方面還有待提高。多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)作為復(fù)合型行業(yè)，不但需要包裝、倉儲、運(yùn)輸?shù)阮I(lǐng)域的專業(yè)人才，更需要綜合掌握電子商務(wù)、營銷管理等相關(guān)知識的高級復(fù)合型人才。而專業(yè)人才的培養(yǎng)需要較長時間，導(dǎo)致整個多式聯(lián)運(yùn)行業(yè)仍面臨高端專業(yè)人才相對匱乏的局面。

（3）行業(yè)內(nèi)價格競爭依然存在

物流行業(yè)是充分競爭行業(yè)，行業(yè)內(nèi)存在數(shù)量眾多的中小型企業(yè)。大部分中小企業(yè)由于資金實力、管理水平等原因，在企業(yè)經(jīng)營上存在明顯的短期行為，缺乏對服務(wù)質(zhì)量的重視，主要依靠低價作為吸引客源的砝碼。未來，隨著行業(yè)整合及規(guī)范度的不斷提升，低價競爭等短期行為將被淘汰，唯有通過提升服務(wù)質(zhì)量才能贏得更多的市場份額和發(fā)展機(jī)會。

八、競爭格局

由于物流行業(yè)龐大的市場容量、鮮明的地域、行業(yè)、客戶、線路、聯(lián)運(yùn)模式特征，國內(nèi)外在多式聯(lián)運(yùn)業(yè)務(wù)上參與的企業(yè)數(shù)量眾多，大小規(guī)模和參與深度不一。國內(nèi)外多式聯(lián)運(yùn)服務(wù)企業(yè)眾多，開展具體競爭內(nèi)容的差異性較大，不同層次的經(jīng)營主體，其依據(jù)自身的資源稟賦和競爭特點，在不同的運(yùn)輸方式和通道、產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域和客戶群體展開不同層次的競爭，并根據(jù)業(yè)務(wù)內(nèi)容、客戶要求、服務(wù)線路規(guī)劃的實際需要，依據(jù)各自的優(yōu)勢和特點展開不同程度的多式聯(lián)運(yùn)業(yè)務(wù)合作，在一定程度上呈現(xiàn)競爭與合作并存的競爭格局特征。

九、發(fā)展趨勢

現(xiàn)階段，多式聯(lián)運(yùn)已成為現(xiàn)代物流的重要組成部分，在新形勢下，我國綜合交通運(yùn)輸體系建設(shè)已對多式聯(lián)運(yùn)提出了新的要求，我國多式聯(lián)運(yùn)的綜合運(yùn)輸服務(wù)能力和效率也將隨著市場規(guī)模的擴(kuò)大而提升，為我國國內(nèi)生產(chǎn)總值、社會商品零售額、對外貿(mào)易額等的穩(wěn)步增長做出重要貢獻(xiàn)。多式聯(lián)運(yùn)在未來幾年將呈現(xiàn)加速增長的態(tài)勢，預(yù)計未來依托不斷完善的基礎(chǔ)設(shè)施網(wǎng)絡(luò)、多元化發(fā)展的創(chuàng)新技術(shù)，多式聯(lián)運(yùn)的滲透率將得到大幅提升，海鐵聯(lián)運(yùn)、江海聯(lián)運(yùn)將迎來快速發(fā)展階段，多式聯(lián)運(yùn)樞紐的建設(shè)步伐將進(jìn)一步加快。