英諾李竹：3期基金350+項(xiàng)目，未來將堅(jiān)守早期投資，聚焦這5大領(lǐng)域

    盼望著期待著緊張等待著，英諾天使基金終于迎來了自己的5周歲生日，5月12日在廈門召開的2018英諾創(chuàng)新者大會(huì)暨英諾五周年年會(huì)上，英諾天使基金創(chuàng)始合伙人李竹做了題為《與我為5，共同成長(zhǎng)》的演講。

    已位列國(guó)內(nèi)天使行業(yè)第一梯隊(duì)的英諾天使基金，未來將選擇如何進(jìn)擊？勇敢無畏又開放包容的英諾人又將如何自我進(jìn)化？李竹在演講中詳盡解答了上述疑問，并細(xì)致分享了英諾成立5年來積累的投資成果、投資方法論以及對(duì)未來5年的戰(zhàn)略規(guī)劃。

    英諾的家人們，大家上午好！來廈門之前，看到廈門最近天天都在下暴雨，我在想，到廈門來開英諾年會(huì)是不是一個(gè)錯(cuò)誤，錦程（英諾天使基金合伙人姚錦程）后來發(fā)了一個(gè)天氣預(yù)報(bào)截圖給我，除了我們開會(huì)這幾天，廈門這個(gè)月都有雨。

    這是英諾第一次在外地召開年會(huì)，我們來了一次說走就走的旅行，我們決定在廈門開年會(huì)只是因?yàn)橹皝沓霾?，錦程跟我聊了幾句，我說行，那就到廈門來開吧，有點(diǎn)任性了。

    今天有同學(xué)在大會(huì)的群里說自己的孩子“幼稚”，其實(shí)英諾也才滿五歲，也是一個(gè)孩子。我們能做這樣說走就走的決定，我們能敢于嘗試新的東西，說明我們還年輕，年輕就可以犯錯(cuò)誤，年輕就有資本。

    從個(gè)人到機(jī)構(gòu)天使，我和英諾共成長(zhǎng)的5年

    從2013年到2018年正好是五年，這五年里發(fā)生了很多的事，我從個(gè)人天使變成了一個(gè)機(jī)構(gòu)天使。雖然之前自己拿錢也做過一些投資，賺過一些錢，但是機(jī)構(gòu)天使和個(gè)人完全不一樣，所以剛開始的時(shí)候，實(shí)際上是懵懂的，不知道機(jī)構(gòu)天使該怎么做。

    這期間我們又經(jīng)歷了2015年，2015年是一個(gè)什么樣的年份？股市先是暴漲然后暴跌，O2O是那一年的代名詞，很多天使基金都折在O2O上。我們經(jīng)歷過這些起起落落，但是我們很幸運(yùn)沒有掉到一些坑里，比如說02O，比如說VR。

    英諾三期基金規(guī)模還在不斷的增長(zhǎng)，也說明了我們做出的業(yè)績(jī)得到了投資人的認(rèn)可。

    英諾第一期基金是0.9億，第二期是4億，第三期達(dá)到了16億，我們現(xiàn)在正在運(yùn)營(yíng)第三支基金，在座的創(chuàng)業(yè)者都是用這三期基金投出來的，在這個(gè)過程當(dāng)中我們經(jīng)歷了經(jīng)濟(jì)環(huán)境的巨大變化。

    到今天為止，整個(gè)2018年的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)也是不明確的，國(guó)內(nèi)在降杠桿，國(guó)際貿(mào)易形勢(shì)在變化，美元、人民幣的比價(jià)也在不斷變化，我們將面對(duì)更多潛在的風(fēng)險(xiǎn)，有可能隨時(shí)一個(gè)黑天鵝事件就會(huì)導(dǎo)致危機(jī)的產(chǎn)生。所以我想告訴大家，對(duì)2018年要有更多的敬畏之心，任何時(shí)候都要居安思危。

    我想提醒大家，今年如果能拿錢就盡快拿錢，未來兩年的經(jīng)濟(jì)形勢(shì)并不好判斷。

    前年的風(fēng)口有人工智能，去年有新零售，但是今年只有小程序。在這樣的大環(huán)境面前，我們要保持一顆敬畏和謹(jǐn)慎之心。盡管這樣，我們也不用擔(dān)心，因?yàn)槲覀冇杏⒅Z這個(gè)大家庭。

    5年350個(gè)項(xiàng)目，每一筆投資都像一次初戀

    大家看一下大屏幕，是否很震撼？我們列出了投資的一些公司的名字，當(dāng)然這個(gè)屏幕還不夠大，我們投了350多家公司，沒有辦法一次全列出來。

    英諾幫就是一家人，面對(duì)任何的阻礙都可以互相幫助，英諾的每一筆投資都像是一次初戀。

    我想起大學(xué)同學(xué)在畢業(yè)留言冊(cè)上給我寫的話：楚留香、陸小鳳，這都是多情的人。我不是楚留香，也不是陸小鳳，我不會(huì)武功，但我確實(shí)有一顆愛英諾家人的心。

    每一次投資確實(shí)都像談戀愛一樣，一旦確定我們就變成了一家人，當(dāng)一個(gè)創(chuàng)始人進(jìn)入到英諾幫這個(gè)大家庭的之后，你一下子就有了幾百個(gè)兄弟姐妹。

    喬布斯曾經(jīng)寫下過類似這樣一段話，“一個(gè)人的一輩子賺再多錢都沒有用，沒有朋友你會(huì)孤獨(dú)，沒有家人你就沒有愛，等到你離開世界的那一刻，你會(huì)感到遺憾。”

    所以在英諾幫這樣的大家庭里，有再多的艱難困苦都不用擔(dān)心。昨天看到我們創(chuàng)業(yè)者交流的時(shí)候有很多互動(dòng)，大家相互學(xué)到很多東西?？赡苣壳皩?duì)你而言很難解決的問題，對(duì)其他人卻是輕而易舉的。

    所以最重要的事情并不是說我們投資人教你們做什么，而是你們?cè)隍?qū)動(dòng)自己發(fā)現(xiàn)未來，你們相互之間的幫助是這個(gè)大家庭里最寶貴的東西。

    這是英諾幫項(xiàng)目的數(shù)據(jù)，和大家簡(jiǎn)單的分享下，大家可以看到我們管理的基金規(guī)模在不斷的增加。

    這是英諾在前三期基金中投資的項(xiàng)目數(shù)量：第一期投資了55個(gè)項(xiàng)目；第二期是兩個(gè)基金，一個(gè)是北京，一個(gè)是深圳的前海，共投資了119個(gè)項(xiàng)目；第三期是國(guó)內(nèi)的基金，北上廣深廈共投資了134個(gè)項(xiàng)目；硅谷和香港基金投資了49個(gè)項(xiàng)目，所以目前英諾已投項(xiàng)目已經(jīng)有350多個(gè)。

    我們?cè)倏催@張餅圖，把我們投的項(xiàng)目，融資比較多的進(jìn)行了統(tǒng)計(jì)，規(guī)模最大的是跟技術(shù)有關(guān)的，包括泛人工智能、物聯(lián)網(wǎng)，其次是泛娛樂、大消費(fèi)、企業(yè)服務(wù)、微信生態(tài)圈等等。

    我們投過的項(xiàng)目獲得后續(xù)融資，估值超過六億人民幣的公司一年比一年多。按照一般規(guī)律，公司會(huì)有一個(gè)成長(zhǎng)期，投完以后經(jīng)過兩三年估值才會(huì)漲的比較高。

    但是我們現(xiàn)在的數(shù)據(jù)不是這樣的，每一年都是呈幾倍的增加，這有賴于在座各位創(chuàng)始人的辛勤努力和工作。

    5年5人5件事：堅(jiān)持、謙遜、自我變革和陪伴

    為了讓大家了解到五年里英諾幫項(xiàng)目的發(fā)展，這個(gè)大家庭里成員的發(fā)展情況，我選了5個(gè)人和故事和大家分享。

    1、永不言棄，勇者無敵

    第一位是調(diào)果師的大余，他是英諾在成立第一年碰到的第一個(gè)創(chuàng)業(yè)者，這是大余還有他可愛的夫人，英諾當(dāng)時(shí)投資他們的時(shí)候，實(shí)際上他們剛剛開始創(chuàng)業(yè)。
調(diào)果師創(chuàng)始人

    大余剛寫了一本書叫做《020進(jìn)化論》，很有理論高度，但是他們沖到了水果生鮮的行業(yè)，一干就是4年多。

    我曾經(jīng)推薦大余跟其他VC融資，VC說已經(jīng)投過這樣一家這樣的公司，那個(gè)公司倒閉了, 對(duì)這個(gè)行業(yè)投怕了。所以大余在第二輪融資的時(shí)候，說實(shí)話是不容易的，但是他們?nèi)诘搅?，我們也跟投了，從開店到關(guān)店，改做B2B，錢還不夠，我們又做了過橋貸款。

    但是之后發(fā)生的事情我前兩個(gè)月才知道的，錢花完了，去年9月份大余有一個(gè)孩子要上學(xué)，居然都沒有錢去交學(xué)費(fèi)，更沒有錢給員工發(fā)工資，有些辭退的員工還鬧上門。

    可以想像這是一段艱難的歲月，但他們只做了一件事，堅(jiān)持！他覺得自己知識(shí)有局限，他報(bào)了金融學(xué)院進(jìn)修，他是班上學(xué)的最認(rèn)真的學(xué)生，也是最窮的學(xué)生，直到畢業(yè)了才湊足學(xué)費(fèi)，把學(xué)費(fèi)交上。

    大余又在新發(fā)地的批發(fā)市場(chǎng)里重新開始做了他們的業(yè)務(wù)，他們提供一個(gè)Saas，以前收費(fèi)低卻用的人不多，但是現(xiàn)在，他們派人用自己的系統(tǒng)去服務(wù)客戶，產(chǎn)品加上服務(wù)，價(jià)格提升了幾倍，用戶紛至沓來，已經(jīng)實(shí)現(xiàn)了盈虧平衡。大余瘦了，精干了許多，我以為他每天鍛煉，其實(shí)，是每天在新發(fā)地奔波服務(wù)客戶，要走一兩萬步，他笑著說，“這是最好的鍛煉”。

    永不言棄，不斷尋找通向夢(mèng)想的道路，這就是我們英諾創(chuàng)業(yè)者的本質(zhì)。只要你們不放棄，我們就不會(huì)放棄。

    2、和彼此欣賞的人在一起，互相成就

    第二位是檸檬微趣的創(chuàng)始人齊偉，英諾在成立的第二年碰到了齊偉，清華校友。之前他們?cè)诮o迪斯尼做游戲外包，當(dāng)然做外包活的也不錯(cuò)，每年有個(gè)幾百萬的收入，但是這遠(yuǎn)遠(yuǎn)不能讓公司發(fā)展，他們決定做自己的游戲時(shí)，我們當(dāng)即投資了他。

    齊偉的公司檸檬微趣已經(jīng)在排隊(duì)IPO了，在我們投資4年的時(shí)間里他們?nèi)〉昧碎L(zhǎng)足的進(jìn)步，去年的利潤(rùn)將近一個(gè)億，現(xiàn)在每年以60%的速度在增長(zhǎng)。

    在這個(gè)過程中，前兩天我們LP做盡職調(diào)查的報(bào)告，我說請(qǐng)齊偉評(píng)價(jià)一下英諾，齊偉說了三個(gè)詞語：催化劑、指南針和探測(cè)器。

    我們確實(shí)在這個(gè)過程當(dāng)中給了齊偉很多的建議，齊偉曾經(jīng)說過很多次的目標(biāo)，要做自己的休閑游戲，我們就給錢了，后來他又說我們要自己做運(yùn)營(yíng)，我們又支持了他，再后來說我們不只要做一款游戲，現(xiàn)在他們的第二款游戲也出來，測(cè)試數(shù)據(jù)也非常好。

    這個(gè)發(fā)展過程中，我們給他提了不少建議，他都非常樂意去嘗試。我覺得這是一個(gè)非常好的互動(dòng)過程，其實(shí)有時(shí)候一個(gè)創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目的成功取決于創(chuàng)業(yè)者和投資人是否相互欣賞，這樣的項(xiàng)目更可能取得巨大成功。

    英諾幫作為一家人，可能每個(gè)人身上有自己的不足，可能最后未必每個(gè)人會(huì)成功。但我們一旦投資了一家公司，我們就變成一家人，我們可以分享成功，更可以分擔(dān)風(fēng)雨，抗擊一切可能的打擊。

    3、生態(tài)化平臺(tái)，對(duì)創(chuàng)業(yè)者無條件支持

    第三位是劉懷宇，英諾天使基金成立的第三年，他加入了英諾。劉懷是清華計(jì)算機(jī)系的本科碩士，網(wǎng)絡(luò)專家，是我第一次創(chuàng)業(yè)的搭檔，在區(qū)塊鏈的時(shí)代，他做區(qū)塊鏈?zhǔn)亲詈线m的，區(qū)塊鏈的技術(shù)他比我都懂。

    但是劉懷宇來英諾之后沒有做區(qū)塊鏈之類的技術(shù)活兒，卻因?yàn)閯?chuàng)業(yè)者的需要，成了一個(gè)“包工頭”。

    我開始做英諾天使以后他還在創(chuàng)業(yè)，做自己的公司，我找到他，說別自己干了，我們都40多了，我們一起來幫助年輕人。

    但是當(dāng)劉懷宇進(jìn)英諾的時(shí)候我們遇到了一個(gè)非常重要的事情，英諾跟騰訊、昌平區(qū)政府達(dá)成了戰(zhàn)略合作，我們要做一個(gè)騰訊眾創(chuàng)空間，集合大企業(yè)的資源、政府的支持以及我們的投資，來幫助創(chuàng)業(yè)者，地方已經(jīng)選好了，就在北京回龍觀。

    劉懷宇接手這個(gè)事情時(shí)，我和他說，就干一年，把基礎(chǔ)打好，再找人來替他。沒想到，一跳進(jìn)去以后，劉懷宇就從一個(gè)高大上的技術(shù)大拿變成了一個(gè)包工頭，每天盯裝修進(jìn)度，要到夜里兩三點(diǎn)，我們看劉懷宇頭發(fā)都灰白了，就是做包工頭累的。善良、簡(jiǎn)單、有執(zhí)行力，做英諾的收獲，就是能有這樣一批好兄弟！

    英諾是一幫什么樣的人？能上能下能吃苦。劉懷宇一直堅(jiān)持做到現(xiàn)在。我們現(xiàn)在在全國(guó)的空間現(xiàn)在簽約已經(jīng)20多萬平方米了，已經(jīng)有相當(dāng)?shù)捏w量，能夠容納最優(yōu)秀的年輕人，同時(shí)在這個(gè)空間里我們又有很多小伙伴可以給英諾幫創(chuàng)業(yè)者提供服務(wù)。

    英諾創(chuàng)新空間作為一個(gè)線下的存在，不僅是獲得項(xiàng)目的入口，也是我們做投后服務(wù)的基地。

    智行者無人駕駛的項(xiàng)目，就是在騰訊眾創(chuàng)空間發(fā)現(xiàn)的。它是在市場(chǎng)最先找到落地場(chǎng)景的智能汽車項(xiàng)目。所以我說，做騰訊眾創(chuàng)空間，投資了智行者，就夠本了，關(guān)鍵是后面還會(huì)在我們?nèi)珖?guó)運(yùn)營(yíng)的創(chuàng)新空間里，發(fā)現(xiàn)無數(shù)個(gè)智行者。

    英諾是一個(gè)大家庭，自然少不了這些給大家做服務(wù)的人，當(dāng)我們的創(chuàng)始人在前面沖的時(shí)候，需要有人在后面提供幫助和彈藥。

    現(xiàn)在劉懷宇、鄧永強(qiáng)帶領(lǐng)的創(chuàng)新空間和投后服務(wù)的團(tuán)隊(duì)已經(jīng)超過了100人，有投資人也發(fā)現(xiàn)了我們這個(gè)平臺(tái)的價(jià)值，給了投資。大家發(fā)現(xiàn)了嗎？英諾團(tuán)隊(duì)，跟在座的創(chuàng)始人是一樣的，也是創(chuàng)業(yè)者。

    4、高效務(wù)實(shí)，與創(chuàng)業(yè)者共進(jìn)退

    在英諾第4年的時(shí)候，我們碰到了推想科技的創(chuàng)始人陳寬，陳寬昨天在展會(huì)上，也得到了孟芊副市長(zhǎng)的關(guān)注，計(jì)劃在廈門好好推一下醫(yī)療大數(shù)據(jù)。

    英諾有一個(gè)傳統(tǒng)，就是在每年的大年29、30還在工作，好的項(xiàng)目可以當(dāng)時(shí)給TS。陳寬和我就是在兩年前，也就是2016年大年29那天見的面，我們當(dāng)時(shí)就決定投了，但是陳寬告訴我一家一線知名機(jī)構(gòu)已經(jīng)跟了他三個(gè)月，還沒下決心。

    但是我們?yōu)槭裁串?dāng)時(shí)一看到就投了呢？之前我們碰到過4、5個(gè)類似的項(xiàng)目都沒有投，但是我們不投那些項(xiàng)目是為了等待最后這一投。就像談戀愛一樣，最后結(jié)婚的可能才是你終身相愛的那個(gè)人。

    這是我們英諾的風(fēng)格，在投項(xiàng)目的時(shí)候，不是隨便投，而是要對(duì)這個(gè)行業(yè)有了解，當(dāng)我們看到了合適的標(biāo)的，就可以立即做決定。

    我們可以在大年29、除夕工作，我們?cè)谶@個(gè)時(shí)間段收獲了不少好項(xiàng)目，因?yàn)槟莻€(gè)時(shí)候其他的投資機(jī)構(gòu)都休息了，阿丘科技的黃耀也是我們?cè)诖竽耆兜摹?/p>

    到現(xiàn)在為止，英諾都還是在創(chuàng)新空間里跟創(chuàng)業(yè)者在一起辦公。我們沒有在和大家印象中的金融機(jī)構(gòu)一樣待在金融街，待在高大上的CBD，我們還待在中關(guān)村，我們喜歡那個(gè)氛圍，夏天可以穿短褲、穿涼鞋，我們喜歡那種積極自在的自由。

    5、LP的相知與共鳴

    第5年，我們碰到了龔虹嘉，今天是他第一次來參加英諾年會(huì)。龔總其實(shí)從開始就一直跟我們?cè)谝黄?，他在我們各期基金都是LP，LP也是英諾大家庭成員。龔總跟我認(rèn)識(shí)的時(shí)間很長(zhǎng)，在90年代末就認(rèn)識(shí)了，我們是老鄉(xiāng)，也是一起投資的伙伴。

    大家知道龔總投資了一個(gè)海康威視，有幾千億的市值，當(dāng)時(shí)只投了兩百多萬元人民幣，這個(gè)項(xiàng)目本來是準(zhǔn)備找我們一起投的，那個(gè)時(shí)候還沒有英諾天使基金，但是因?yàn)檫@個(gè)公司當(dāng)時(shí)的創(chuàng)始人沒有股份，除了龔總以外就是一個(gè)國(guó)有控股，我們沒敢投。

    但是龔總特立獨(dú)行，敢想敢干，他就投了，因?yàn)楣镜亩麻L(zhǎng)和總經(jīng)理都是他的同學(xué)，如果那個(gè)人都是我的同學(xué)，我也投了，不然說好了，面子上過不去。

    所以你周圍有什么樣的人，可能就決定了你的人生道路、職業(yè)生涯。創(chuàng)業(yè)和投資，都是人脈的變現(xiàn)。

    我們最初和龔總一起投的第一家公司德生科技，2017年終于在中小板IPO了，用了17年時(shí)間，也是跟大余一樣，堅(jiān)持下來了。

    回首這五年，我有很多感慨，像劉懷宇、龔虹嘉這些合作多年的人，等到我做天使投資的時(shí)候還能在一起，說明我人品還可以。

    不光是我的人品可以，我們的家人，人品都不錯(cuò)，包括我們投資的創(chuàng)業(yè)者、我們的LP以及投資團(tuán)隊(duì)，物以類聚、人以群分，We are family！

    未來5年戰(zhàn)略：堅(jiān)守早期投資，“T型戰(zhàn)略”拓未來

    現(xiàn)在我向大家匯報(bào)一下英諾下一步要怎么做，其實(shí)我們有很多的思考：英諾在國(guó)內(nèi)已經(jīng)是頭部的早期投資機(jī)構(gòu)了，接下來到底是要堅(jiān)持早期，還是做大基金？是要垂直深耕還是通吃？是做生態(tài)還是加入生態(tài)？

    我們思考的結(jié)論是要走“T型戰(zhàn)略”，我們要做一個(gè)自己的創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)生態(tài)來幫助投資的這些創(chuàng)始人，我們要堅(jiān)守在天使這個(gè)領(lǐng)域，在這個(gè)階段去下注和投資。

    具體來說，“T型戰(zhàn)略”就是一橫一縱，一橫是指做好高校科技轉(zhuǎn)化，我們?cè)谇迦A、北航、北理工等合作中已經(jīng)取得成效，其次是做好創(chuàng)新空間和創(chuàng)業(yè)服務(wù)，推動(dòng)大企業(yè)創(chuàng)新和小企業(yè)創(chuàng)業(yè)有效結(jié)合。

    英諾有自己的空間，也有自己的創(chuàng)業(yè)服務(wù)，只有擁有足夠規(guī)模的投資資金，才可能做自己的孵化加速生態(tài)。在美國(guó)這個(gè)標(biāo)準(zhǔn)是一億美金，沒有一億的可投金額，就不夠經(jīng)濟(jì)。
    而一縱是指英諾將縱向關(guān)注幾個(gè)重點(diǎn)行業(yè)方向，主要有人工智能、微信生態(tài)、區(qū)塊鏈和Fintech、泛娛樂與大消費(fèi)、大數(shù)據(jù)和企業(yè)服務(wù)這5個(gè)方向，這些方向已經(jīng)是英諾幫創(chuàng)業(yè)者做得比較好、給我們帶來回報(bào)的領(lǐng)域。

    英諾在這5個(gè)方向上都已經(jīng)積累了足夠的資源，當(dāng)我們投資這樣的項(xiàng)目，大家庭里的成員就可以提供相應(yīng)的幫助和支持。當(dāng)我們投資這些領(lǐng)域的時(shí)候，這些創(chuàng)業(yè)者一旦進(jìn)入英諾幫，他們更容易成功。

    其實(shí)大家看到在去年整個(gè)一級(jí)市場(chǎng)增加了1.6萬億的錢，VC階段所有的投資估值都漲得很快，只有天使階段去年的估值比前年來略有下降，有點(diǎn)像硅谷，硅谷就是這樣，當(dāng)一個(gè)公司沒有被證明的時(shí)候，它的估值增長(zhǎng)比較慢，一旦證明自己就呈現(xiàn)指數(shù)型的增長(zhǎng)。

    天使行業(yè)現(xiàn)在國(guó)內(nèi)只有兩萬多人，而美國(guó)有30多萬，所以如果在中國(guó)投了一個(gè)天使的項(xiàng)目，拿到下一輪融資的幾率比美國(guó)高一倍，美國(guó)大概是3%到5%，中國(guó)接近9%，英諾做到了60%以上，英諾在技術(shù)創(chuàng)新方面后續(xù)融資的比例甚至高達(dá)70%多，就是因?yàn)槲覀冋J(rèn)知比別人早那么一點(diǎn)，比別人早一年投人工智能。

    而VC要投項(xiàng)目的時(shí)候，是先看到，才相信，要求更高的成功率。這個(gè)階段的投資特別激烈，有一大幫專業(yè)的牛人在那里，因此，我們還是要有敬畏之心。

    和我們投資的創(chuàng)業(yè)者一樣，英諾會(huì)做的更加專注，做好天使，做好一個(gè)持續(xù)產(chǎn)生好項(xiàng)目的平臺(tái)。

    這個(gè)平臺(tái)就是我們創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)的生態(tài)，包括我們當(dāng)時(shí)在清華做了創(chuàng)業(yè)生態(tài)，然后從投資清華校友開始到投資所有的創(chuàng)業(yè)者，做高校科技轉(zhuǎn)化，我們積累了一套方法，知道如何幫助一個(gè)科學(xué)家變成企業(yè)家。

    深耕5大垂直領(lǐng)域，構(gòu)建良性自有生態(tài)

    關(guān)于英諾未來要重點(diǎn)投資領(lǐng)域，我簡(jiǎn)單介紹一下，在過去五年，已經(jīng)做到了哪些：第一、泛人工智能領(lǐng)域。這里只列了幾家公司，我們?cè)谶@個(gè)領(lǐng)域里我們?cè)谒哪昵熬屯顿Y了臻迪科技，在過去2、3年里又投資了其他的公司。

    臻迪科技是做消費(fèi)機(jī)器人的公司，是全球唯一一家可以做跨界的水下和無人機(jī)的公司，已經(jīng)是新三板28家獨(dú)角獸之一。

    推想科技是人工智能醫(yī)療影像領(lǐng)域的領(lǐng)軍企業(yè)，他們現(xiàn)在已經(jīng)覆蓋了近100家醫(yī)院，全國(guó)前50家大醫(yī)院覆蓋了70%，每天有超過一萬個(gè)病人在他們的系統(tǒng)上做醫(yī)療影像AI分析。

    智行者是無人駕駛，后一輪的投資人是京東、順為、百度，投資人對(duì)智行者的評(píng)價(jià)是“唯一一家被低估的公司”，并且已經(jīng)有很多落地應(yīng)用，跟美團(tuán)、京東都簽訂了戰(zhàn)略合作協(xié)議，今年已經(jīng)有不少的訂單。

    未來黑科技的創(chuàng)始人是一個(gè)非常能“忽悠”的極客，“忽悠”一幫很牛的人加入他的公司，所以發(fā)展也很快，現(xiàn)在已經(jīng)跟寶馬、奔馳都簽訂了協(xié)議，還有上汽等等，未來幾年會(huì)有很大的銷售收入。

    第二、泛娛樂和大消費(fèi)領(lǐng)域。上面一排是跟泛娛樂相關(guān)的，比如云萊塢、檸檬微趣、鮮漫動(dòng)漫。下面是做跟新消費(fèi)有關(guān)，比如樂純酸奶是一個(gè)新品牌，剛獲得可口可樂的投資。智蜂巢是做小戶型的家具，這個(gè)家具可以做拼插，適應(yīng)小戶型的居住需求。還有Xtrail，做越野跑，在國(guó)內(nèi)有幾十個(gè)品牌賽事。

    從泛娛樂到新文創(chuàng)領(lǐng)域，現(xiàn)在發(fā)生的規(guī)律和變化，我們都比較清楚和了解。

    第三、區(qū)塊鏈fintech、金融科技相關(guān)領(lǐng)域。我們?cè)?016年二期基金時(shí)投資了網(wǎng)錄科技，現(xiàn)在已經(jīng)是全球區(qū)塊鏈的十大公鏈之一。還有眾籌平臺(tái)多彩投，優(yōu)聯(lián)金融是做租房分期，同時(shí)用區(qū)塊鏈把所有的租約都證券化。羅馬車貸是為二手汽車買賣的貸款提供風(fēng)控。

    第四、企業(yè)服務(wù)。夢(mèng)想加，是做共享空間的，最近發(fā)展很快，進(jìn)入加速階段；非碼是專門給餐飲連鎖提供它的整個(gè)支付和會(huì)員管理的手段，必勝客、星巴克、麥當(dāng)勞都是他的客戶。

    羅格數(shù)據(jù)是做稅務(wù)大數(shù)據(jù)。拓課云是一個(gè)線上教育視音頻的提供方，大的在線教育平臺(tái)都在用他們的系統(tǒng)。麗晶軟件是服裝行業(yè)的SaaS提供商，從工廠到門店完整的SAAS系統(tǒng)，給這些企業(yè)賦能。

    第五、微信生態(tài)圈。今年最大的熱點(diǎn)是小程序，我們投資了微動(dòng)天下，現(xiàn)在已經(jīng)在準(zhǔn)備IPO，禮物說，是龔總推薦的項(xiàng)目，現(xiàn)在是12億人民幣的估值，現(xiàn)在通過小程序社交電商獲得了一次爆發(fā)，“很快”是公眾號(hào)的開放平臺(tái)，仟尋是微信社交招聘的龍頭企業(yè)。

    我這里只是舉一些例子，我們關(guān)注的這些行業(yè)有幾個(gè)特點(diǎn)，他們?cè)谥厮芪覀兊纳?，比如說在互聯(lián)網(wǎng)上區(qū)塊鏈在重塑所有跟交易有關(guān)的這些應(yīng)用，小程序因?yàn)橛猩疃孺溄?、支付，在重?gòu)所有移動(dòng)互聯(lián)網(wǎng)的應(yīng)用。

    能夠再次對(duì)互聯(lián)網(wǎng)進(jìn)行升級(jí)改造的，有兩大方向，一個(gè)是區(qū)塊鏈，一個(gè)是小程序。所以在座的創(chuàng)業(yè)者一定要重視這兩個(gè)方向的進(jìn)化。

    另外一個(gè)是人工智能和文化創(chuàng)意，是對(duì)我們現(xiàn)實(shí)生活的改造，人工智能讓我們的生活更輕松，更美好，而文創(chuàng)已經(jīng)發(fā)展到用IP影響線下原來所有的商業(yè)，帶來更多的增值。

    我一直信奉一點(diǎn)，就是要持續(xù)行動(dòng)，我們看到了英諾在投資團(tuán)隊(duì)一起的努力下，我們?cè)诔掷m(xù)的奔跑，在過去每一年投的公司越來越多，獲得的認(rèn)知越來越多，能夠給我們的大家庭，給我們的創(chuàng)始人提供的幫助也越來越多。

    在未來我們還會(huì)繼續(xù)一起奔跑，不光是我們的投資人，不光是LP，也包括創(chuàng)始人，我們奔跑在陽光大道，因?yàn)樵谥袊?guó)未來還是創(chuàng)業(yè)的黃金十年。

    最后我要感謝英諾家人，感謝有你們，我們一起渡過了非常有意思的五年，我們剛剛五歲，帶著童心和好奇心，抬頭眺望通向未來之路，遠(yuǎn)方有我們的夢(mèng)想，讓我們共同攜手，一步一個(gè)腳印，去發(fā)現(xiàn)未來！謝謝大家！

    英諾天使基金

    英諾天使基金成立于2013年4月，投資管理團(tuán)隊(duì)平均有10年+經(jīng)驗(yàn)，管理基金規(guī)模達(dá)20億人民幣。英諾以“投資創(chuàng)新，成人達(dá)己”為使命，專注人工智能、泛娛樂、區(qū)塊鏈、金融科技、微信生態(tài)圈5大領(lǐng)域的天使輪、Pre-A投資，連續(xù)多年獲得業(yè)內(nèi)“中國(guó)最佳天使投資機(jī)構(gòu)”等殊榮。

    英諾還是跨地域的投資與創(chuàng)業(yè)服務(wù)平臺(tái)，在北京、上海、廣東（廣州、中山、佛山）、廈門、香港、美國(guó)硅谷等地均有團(tuán)隊(duì)，各地的英諾創(chuàng)新空間已成為優(yōu)秀年輕人聚集的地方。英諾已投創(chuàng)業(yè)項(xiàng)目達(dá)350+，包括有臻迪科技、檸檬微趣、智行者、推想科技、異構(gòu)智能、變格、微動(dòng)天下、將至科技、夢(mèng)想加、樂純等。