2022年中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)（邁為股份vs帝爾激光vs晶盛機(jī)電vs金辰股份）分析對(duì)比：晶盛機(jī)電龍頭地位穩(wěn)固[圖]

一、定義

光伏設(shè)備指光伏制造型企業(yè)用于生產(chǎn)原料、電池組件、零部件等產(chǎn)品中使用的，并在反復(fù)使用中基本保持原有實(shí)物形態(tài)和功能的機(jī)器設(shè)備，主要包括硅棒/硅錠制造設(shè)備、硅片/晶圓制造設(shè)備、電池片制造設(shè)備、晶體硅電池組件制造設(shè)備、薄膜組件制造設(shè)備等5大類。我國憑借在半導(dǎo)體設(shè)備制造領(lǐng)域豐富的技術(shù)經(jīng)驗(yàn)積累，光伏設(shè)備行業(yè)很快實(shí)現(xiàn)了技術(shù)突破。目前，在政策、市場、技術(shù)多方因素的作用下，我國光伏設(shè)備下游應(yīng)用廠商正進(jìn)一步尋求降本增效的方案，光伏行業(yè)技術(shù)迭新加速，光伏設(shè)備行業(yè)即將新一輪技術(shù)變革。

二、企業(yè)情況

光伏設(shè)備行業(yè)屬于高新技術(shù)行業(yè)，行業(yè)技術(shù)研發(fā)門檻較高。同時(shí)由于光伏系統(tǒng)組成部件多，因此，光伏設(shè)備行業(yè)細(xì)分領(lǐng)域也較多，業(yè)內(nèi)各企業(yè)專注研發(fā)產(chǎn)品也各有不同。如邁為股份就一直專注于應(yīng)用于光伏行業(yè)的太陽能電池生產(chǎn)設(shè)備技術(shù)的研發(fā)，該企業(yè)生產(chǎn)的太陽能電池絲網(wǎng)印刷設(shè)備成功打破了國外進(jìn)口產(chǎn)品在我國光伏設(shè)備市場的壟斷。

中國光伏設(shè)備行業(yè)部分上市企業(yè)經(jīng)營涉及領(lǐng)域、主營產(chǎn)品情況

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

8家光伏設(shè)備國產(chǎn)上市企業(yè)中，僅晶盛機(jī)電的光伏設(shè)備業(yè)務(wù)營業(yè)收入達(dá)50億以上，邁為股份和京山輕機(jī)的業(yè)務(wù)收入達(dá)20億以上，奧特維、金辰股份、帝爾激光3家的光伏業(yè)務(wù)收入規(guī)模在15-20億元之間，剩余兩家企業(yè)在光伏設(shè)備行業(yè)的營業(yè)收入規(guī)模皆在1億以下。邁為股份、帝爾激光、晶盛機(jī)電及金辰股份的產(chǎn)品皆主要應(yīng)用于光伏行業(yè)，企業(yè)光伏設(shè)備業(yè)務(wù)收入占比在90%以上。

2021年中國光伏設(shè)備行業(yè)部分上市企業(yè)經(jīng)營情況

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)基本情況簡介

資料來源：智研咨詢整理

三、企業(yè)經(jīng)營情況對(duì)比

2021年，邁為股份、帝爾激光、晶盛機(jī)電、金辰股份光伏設(shè)備制造業(yè)務(wù)營業(yè)收入分別為30.95億元、12.57億元、55.85億元、15.93億元，同比增幅分別為35.44%、17.21%、58.18%、52.36%；2022年上半年，四家企業(yè)業(yè)務(wù)收入分別為17.6億元、6.65億元、41.41億元、8.55億元，同比變化率分別為42.08%、10.75%、87.42%、21.51%。企業(yè)營業(yè)收入持續(xù)增長，其中晶盛機(jī)電的業(yè)務(wù)營收漲幅持續(xù)保持最高。

2018-2022年上半年中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)營業(yè)收入（億元）

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

2021年，邁為股份、帝爾激光、晶盛機(jī)電、金辰股份光伏設(shè)備制造業(yè)務(wù)營業(yè)成本分別為19.10億元、6.86億元、32.89億元、11.14億元，同比變化率分別為26.65%、19.66%、49.91%、63.79%；2022年上半年，四家企業(yè)業(yè)務(wù)成本分別為10.55億元、3.54億元、24.49億元、6.25億元，同比變化率分別為38.64%、3.01%、75.44%、28.12%。企業(yè)營業(yè)成本隨著業(yè)務(wù)營收增長而大幅上漲。在全球大宗原材料及部分零配件價(jià)格上漲、海運(yùn)費(fèi)及境外安裝調(diào)試費(fèi)用成本增長情形下，綜合比較而言，四家企業(yè)中邁為股份和晶盛機(jī)電的各項(xiàng)營業(yè)成本控制能力更強(qiáng)。

2018-2022年上半年中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)營業(yè)成本（億元）

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

2021年，邁為股份、帝爾激光、晶盛機(jī)電及金辰股份的業(yè)務(wù)毛利率分別為38.30%、45.42%、41.11%、30.07%；四家企業(yè)2022年上半年的業(yè)務(wù)毛利率情況分別為40.07%、46.75%、40.86%、26.87%。四家企業(yè)中，帝爾激光的業(yè)務(wù)盈利能力最高。2018-2022年上半年，邁為股份和晶盛機(jī)電的光伏設(shè)備業(yè)務(wù)盈利能力皆呈總體增長態(tài)勢；帝爾激光、及金辰股份的業(yè)務(wù)盈利能力則呈總體下滑態(tài)勢，主要原因在于企業(yè)鋼材、鋁材、電纜等大宗原材料采購渠道有限，在市場價(jià)格大幅上漲情況下，企業(yè)原材料成本控制不佳。

2018-2022年上半年中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)毛利率

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

四、企業(yè)研發(fā)投入

相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2022-2028年中國光伏設(shè)備行業(yè)市場深度分析及發(fā)展趨向分析報(bào)告》

四家企業(yè)中，企業(yè)研發(fā)投入金額更高的，企業(yè)業(yè)務(wù)盈利能力更強(qiáng)。為增強(qiáng)企業(yè)產(chǎn)品市場競爭力，各企業(yè)都在持續(xù)增加企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)研發(fā)投入。2021年，邁為股份、帝爾激光、晶盛機(jī)電及金辰股份的研發(fā)投入金額分別為3.31億元、1.04億元、3.54億元、1.30億元，同比變化率分別為99.72%、83.74%、55.65%、79.78%。我國光伏設(shè)備行業(yè)競爭持續(xù)加劇。

2018-2022年上半年中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)研發(fā)投入金額（億元）

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

通過對(duì)市場走勢的預(yù)測，各企業(yè)都加大了企業(yè)產(chǎn)品技術(shù)研發(fā)力度，以提升企業(yè)技術(shù)水平，拓展企業(yè)技術(shù)應(yīng)用領(lǐng)域，從而增加企業(yè)產(chǎn)品種類，滿足下游廠商定制、應(yīng)用需求，從技術(shù)層面全方位推動(dòng)企業(yè)光伏設(shè)備業(yè)務(wù)盈利能力提升。

2021年中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)部分重點(diǎn)研發(fā)項(xiàng)目情況

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

五、企業(yè)評(píng)估及發(fā)展

結(jié)合企業(yè)研發(fā)項(xiàng)目情況及未來發(fā)展規(guī)劃/展望看，邁為股份將重點(diǎn)關(guān)注光伏行業(yè)HJT電池領(lǐng)域，積極進(jìn)行光伏產(chǎn)業(yè)上下游業(yè)務(wù)布局；帝爾激光將鞏固太陽能電池激光設(shè)備市場，將企業(yè)業(yè)務(wù)擴(kuò)展至消費(fèi)電子、新型顯示、集成電路等行業(yè)領(lǐng)域；晶盛機(jī)電將在晶體生長、切片、拋光及CVD四大關(guān)鍵環(huán)節(jié)設(shè)備布局，同時(shí)穩(wěn)步推動(dòng)企業(yè)藍(lán)寶石業(yè)務(wù)發(fā)展，重點(diǎn)關(guān)注碳化硅材料項(xiàng)目，加速企業(yè)半導(dǎo)體坩堝級(jí)金剛線的市場拓展；金辰股份的企業(yè)發(fā)展重點(diǎn)仍是光伏設(shè)備，將繼續(xù)研發(fā)TOPCON電池、HJT高效電池PECVD、光伏小組件生產(chǎn)線、電加熱層壓機(jī)等光伏設(shè)備產(chǎn)品。

中國光伏設(shè)備行業(yè)重點(diǎn)企業(yè)經(jīng)營情況綜合評(píng)估及未來發(fā)展規(guī)劃/展望

資料來源：企業(yè)年報(bào)、智研咨詢整理

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（yhcgw.cn）發(fā)布的《2022-2028年中國光伏設(shè)備行業(yè)市場深度分析及發(fā)展趨向分析報(bào)告》。智研咨詢是中國領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告、商業(yè)計(jì)劃書、可行性研究報(bào)告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號(hào)，每天及時(shí)掌握更多行業(yè)動(dòng)態(tài)。