通信：CHATGPT爆發(fā) 算力需求爆發(fā) 重點(diǎn)關(guān)注龍宇股份等分布式IDC及邊緣計(jì)算核心標(biāo)的

ChatGPT 已經(jīng)成為現(xiàn)象級(jí)應(yīng)用。ChatGPT 是由人工智能企業(yè)OpenAI 開(kāi)發(fā)基于人工智能的內(nèi)容生成式聊天機(jī)器人應(yīng)用。根據(jù)TRTWORLD 統(tǒng)計(jì)，自從2022 年11月ChatGPT 問(wèn)世以來(lái)，僅5 天注冊(cè)用戶就超越100 萬(wàn)，截止到2023 年1 月，ChatGPT 的月活躍用戶數(shù)已經(jīng)達(dá)到1 億，此用戶增長(zhǎng)速度領(lǐng)跑整個(gè)消費(fèi)者應(yīng)用領(lǐng)域。海外版抖音Tik Tok 和美國(guó)圖片社交平臺(tái)Instagram 在此前分別經(jīng)歷了9 個(gè)月和兩年半的時(shí)間才完成月活躍用戶數(shù)1 億的突破。ChatGPT 火爆的背后，是算力在為其支撐， AIGC、ChatGPT 的不斷優(yōu)化是基于預(yù)訓(xùn)練模型的優(yōu)化以及訓(xùn)練集參數(shù)量的增大，Google 的BERT 預(yù)訓(xùn)練模型參數(shù)量到達(dá)4810 億，在ChatGPT 大模型的三次歷史迭代中，OpenAI 的GPT、GPT-2 和GPT-3（當(dāng)前開(kāi)放的版本為GPT-3.5）的參數(shù)量從1.17 億增加到1750 億，預(yù)訓(xùn)練數(shù)據(jù)量從5GB 增加到45TB，其中GPT-3 訓(xùn)練單次的成本就高達(dá)460 萬(wàn)美元。在訓(xùn)練GPT3.5 模型的微軟專(zhuān)門(mén)建設(shè)的AI 計(jì)算系統(tǒng)中，包含了1 萬(wàn)個(gè)由V100 GPU 構(gòu)成的高性能網(wǎng)絡(luò)集群，其總算力的大約 3640PF-days，簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，以每秒計(jì)算一千萬(wàn)億次來(lái)假設(shè)，完成總算力需要計(jì)算3640 天。

模型訓(xùn)練對(duì)算力提出了更高要求。根據(jù)OpenAI 的研究，AI 訓(xùn)練所需要的算力增速已經(jīng)超越硬件的摩爾定律增速，摩爾定律是18-24 個(gè)月翻一倍，AI 的算力是呈現(xiàn)指數(shù)級(jí)的增長(zhǎng)。從2012 年至2018 年，用于訓(xùn)練AI 模型所需要的算力大約每隔3～4 個(gè)月就翻一倍。從2012 年到2018 年，訓(xùn)練AI 模型所消耗的算力增長(zhǎng)了30萬(wàn)倍，而摩爾定律在相同時(shí)間內(nèi)只增長(zhǎng)了7 倍。孟晚舟表示，當(dāng)前算力還不足以滿足未來(lái)的需求，算力競(jìng)爭(zhēng)或?qū)⒊蔀槲磥?lái)全世界在科技領(lǐng)域內(nèi)的競(jìng)爭(zhēng)焦點(diǎn)之一。根據(jù)IDC 與浪潮信息聯(lián)合發(fā)布《2022-2023 中國(guó)人工智能計(jì)算力發(fā)展評(píng)估報(bào)告》，中國(guó)AI 算力將保持快速增長(zhǎng)的趨勢(shì)，2022 年智能算力規(guī)模達(dá)到268 百億億次/秒(EFLOPS)。根據(jù)IDC 預(yù)測(cè)，2026 年中國(guó)AI 算力將達(dá)到1271.4 EFLOPS。根據(jù)中國(guó)信通院統(tǒng)計(jì)，中國(guó)核心算力產(chǎn)業(yè)規(guī)模在2021 年底超過(guò)1.5 萬(wàn)億元，其關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè)規(guī)模超過(guò)8 萬(wàn)億元。在如此爆發(fā)式增長(zhǎng)的算力背景下，算力模型對(duì)數(shù)據(jù)中心的數(shù)據(jù)傳輸速率提出了更高的要求，分布式IDC 以及邊緣計(jì)算有望邁入高景氣度通道。

算力爆發(fā)或?qū)①x能分布式IDC 以及邊緣計(jì)算。在智慧城市、智能制造等產(chǎn)業(yè)興起以及企業(yè)數(shù)字化轉(zhuǎn)型的背景下，云計(jì)算的形態(tài)逐漸發(fā)生改變，由中心化計(jì)算化向離散化的霧計(jì)算、霾計(jì)算演變，進(jìn)而催生并且加速了邊緣計(jì)算的建設(shè)進(jìn)程。相比于傳統(tǒng)集中式IDC 架構(gòu)，分布式IDC 突破了建設(shè)規(guī)模的限制，憑借云連接和與組網(wǎng)，能夠聯(lián)合起多個(gè)數(shù)據(jù)中心，其優(yōu)勢(shì)包括可以實(shí)現(xiàn)多中心運(yùn)營(yíng)、數(shù)據(jù)共享、高度覆蓋業(yè)務(wù)，并且可以盡可能的減少運(yùn)維成本。分布式IDC 能夠具備更高安全性和可靠性，可以緩解業(yè)務(wù)中斷的風(fēng)險(xiǎn)并且實(shí)現(xiàn)災(zāi)備建設(shè)。在5G 商用全面推進(jìn)下，MEC 邊緣云在助力5G 網(wǎng)絡(luò)數(shù)字化轉(zhuǎn)型和差異化創(chuàng)新服務(wù)中扮演有力角色。與此同時(shí)，邊緣計(jì)算已經(jīng)成為元宇宙產(chǎn)業(yè)升級(jí)的左膀右臂，邊緣計(jì)算能夠有效解決由智能終端快速增加和中心流量擁堵所帶來(lái)的計(jì)算資源匱乏的問(wèn)題。

龍宇股份IDC 業(yè)務(wù)加速拓展。2023 年2 月20 日，上海龍宇數(shù)據(jù)股份有限公司簡(jiǎn)稱由“龍宇燃油”正式變更為“龍宇股份”。近兩年來(lái)，公司大力拓展IDC 業(yè)務(wù)，其整體IDC 業(yè)務(wù)板塊經(jīng)驗(yàn)業(yè)績(jī)呈現(xiàn)快速上升趨勢(shì)，并且為公司貢獻(xiàn)大部分凈利潤(rùn)，公司大宗商品貿(mào)易業(yè)務(wù)營(yíng)收規(guī)模逐步降低，因此公司正式更名為“上海龍宇數(shù)據(jù)股份有限公司”。公司積極探索邊緣計(jì)算IDC 業(yè)務(wù)，公司非公開(kāi)發(fā)行募投項(xiàng)目北京金漢王云計(jì)算數(shù)據(jù)中心已建成約當(dāng)8KW 機(jī)柜4,280 個(gè)(按平均設(shè)備功率4.4kW 測(cè)算機(jī)柜約7,780 個(gè))；公司投入約57,778.83 萬(wàn)元（含土建、機(jī)電）建設(shè)無(wú)錫中物達(dá)大數(shù)據(jù)存儲(chǔ)中心項(xiàng)目，擬建設(shè)規(guī)模為5,874 個(gè)IDC 機(jī)柜（按平均設(shè)備功率4.4kW測(cè)算）。邊緣算力方面，在政企、金融、醫(yī)療、教育等數(shù)字化轉(zhuǎn)型的背景下，公司收購(gòu)上海磐石，探索搭建邊緣算力運(yùn)營(yíng)平臺(tái)，通過(guò)端、邊、云的緊密結(jié)合并互相協(xié)作來(lái)整合產(chǎn)業(yè)資源，聚焦在實(shí)現(xiàn)從邊緣算力的實(shí)驗(yàn)創(chuàng)新平臺(tái)到產(chǎn)業(yè)賦能平臺(tái)的轉(zhuǎn)變。構(gòu)建起支撐邊緣原生的數(shù)字化轉(zhuǎn)型解決方案，以至于支撐邊緣計(jì)算應(yīng)用的有效落地。

風(fēng)險(xiǎn)提示：中美科技競(jìng)爭(zhēng)對(duì)行業(yè)造成的不確定性風(fēng)險(xiǎn)；5G 發(fā)展不及預(yù)期；國(guó)家相關(guān)產(chǎn)業(yè)政策變動(dòng)風(fēng)險(xiǎn)等。

知前沿，問(wèn)智研。智研咨詢是中國(guó)一流產(chǎn)業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)，十?dāng)?shù)年持續(xù)深耕產(chǎn)業(yè)研究領(lǐng)域，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報(bào)告、商業(yè)計(jì)劃書(shū)、可行性研究報(bào)告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。專(zhuān)業(yè)的角度、品質(zhì)化的服務(wù)、敏銳的市場(chǎng)洞察力，專(zhuān)注于提供完善的產(chǎn)業(yè)解決方案，為您的投資決策賦能。

轉(zhuǎn)自德邦證券股份有限公司 研究員：何思源