摘要：當前，全球新一輪能源革命和科技革命深度演變、方興未艾，大力發(fā)展可再生能源已經(jīng)成為全球能源轉型和應對氣候變化的重大戰(zhàn)略方向和一致宏大行動。隨著能源低碳目標的推進，全球綠電需求持續(xù)高增，新能源占比不斷提高。近年來，我國以風電、太陽能發(fā)電為代表的新能源發(fā)展成效顯著，裝機規(guī)模穩(wěn)居全球首位，發(fā)電量占比穩(wěn)步提升，成本快速下降，能源結構調整和減碳效果逐步顯現(xiàn)，為我國如期實現(xiàn)碳達峰、碳中和目標奠定堅實的基礎。2023年我國累計生物質能發(fā)電裝機容量為0.44億千瓦，累計核電裝機容量為0.57億千瓦，累計風電裝機容量為4.41億千瓦，累計光伏發(fā)電裝機容量為6.09億千瓦。

一、定義及分類

新能源又稱非常規(guī)能源，是指傳統(tǒng)能源之外的各種能源形式，也指剛開始開發(fā)利用或正在積極研究、有待推廣的能源。如太陽能、地熱能、風能、海洋能、生物質能和核聚變能等。如今全球有眾多環(huán)境污染問題影響著我們的生活質量，新能源的開發(fā)利用能夠幫助我們減少環(huán)境污染，改善我們的生活環(huán)境。同時，新能源的開發(fā)利用也會促進社會的發(fā)展，帶動經(jīng)濟的發(fā)展，提高我們物質生活的質量。

二、行業(yè)政策

1、主管部門和監(jiān)管體制

新能源行業(yè)主管部門主要包括國家發(fā)改委、國家能源局等，國家發(fā)改委主要職責為：擬訂并組織實施國民經(jīng)濟和社會發(fā)展戰(zhàn)略、中長期規(guī)劃和年度計劃。牽頭組織統(tǒng)一規(guī)劃體系建設。負責國家級專項規(guī)劃、區(qū)域規(guī)劃、空間規(guī)劃與國家發(fā)展規(guī)劃的統(tǒng)籌銜接。起草國民經(jīng)濟和社會發(fā)展、經(jīng)濟體制改革和對外開放的有關法律法規(guī)草案，制定部門規(guī)章等。國家能源局主要負責起草能源發(fā)展和有關監(jiān)督管理的法律法規(guī)送審稿和規(guī)章，擬訂并組織實施能源發(fā)展戰(zhàn)略、規(guī)劃和政策，推進能源體制改革，擬訂有關改革方案，協(xié)調能源發(fā)展和改革中的重大問題。組織制定煤炭、石油、天然氣、電力、新能源和可再生能源等能源，以及煉油、煤制燃料和燃料乙醇的產業(yè)政策及相關標準。按國務院規(guī)定權限，審批、核準、審核能源固定資產投資項目。指導協(xié)調農村能源發(fā)展工作等。

行業(yè)自律性組織為中國光伏行業(yè)協(xié)會、中國可再生能源學會等。中國光伏行業(yè)協(xié)會主要負責貫徹落實政府有關的政策、法規(guī)，向政府業(yè)務主管部門及相關部門提出本行業(yè)發(fā)展的咨詢意見和建議；開展信息咨詢工作。調查、研究本行業(yè)產業(yè)與市場，根據(jù)授權開展行業(yè)統(tǒng)計，及時向會員單位和政府有關部門提供行業(yè)情況調查、市場趨勢、經(jīng)濟運行預測等信息，做好政策導向、信息導向、市場導向工作等。中國可再生能源學會主要負責開展新能源和可再生能源領域的科學技術發(fā)展方向、產業(yè)發(fā)展戰(zhàn)略、科技規(guī)劃編制、相關政策以及重大技術經(jīng)濟問題的探討與研究，提出咨詢和建議等。

2、行業(yè)相關政策

近年來，我國積極發(fā)布相關政策推動新能源行業(yè)發(fā)展。如2023年12月，國務院等部門發(fā)布《空氣質量持續(xù)改善行動計劃》，其中提到大力發(fā)展新能源和清潔能源。到2025年，非化石能源消費比重達20%左右，電能占終端能源消費比重達30%左右。持續(xù)增加天然氣生產供應，新增天然氣優(yōu)先保障居民生活和清潔取暖需求。2024年3月，國家能源局發(fā)布《2024年能源工作指導意見》，其中提出鞏固擴大風電光伏良好發(fā)展態(tài)勢。穩(wěn)步推進大型風電光伏基地建設，有序推動項目建成投產。統(tǒng)籌優(yōu)化海上風電布局，推動海上風電基地建設，穩(wěn)妥有序推動海上風電向深水遠岸發(fā)展。做好全國光熱發(fā)電規(guī)劃布局，持續(xù)推動光熱發(fā)電規(guī)?；l(fā)展。因地制宜加快推動分散式風電、分布式光伏發(fā)電開發(fā)，在條件具備地區(qū)組織實施“千鄉(xiāng)萬村馭風行動”和“千家萬戶沐光行動”。開展全國風能和太陽能發(fā)電資源普查試點工作。

三、發(fā)展歷程

當前，我國新能源產業(yè)發(fā)展迅速，從“九五”到“十四五”規(guī)劃中，均提及新能源發(fā)展規(guī)劃。從規(guī)劃要求的變化中可以看到，早期對新能源規(guī)劃為“積極發(fā)展”，到后面變?yōu)椤按罅Πl(fā)展”，再到“加快突破”，直至“十四五”中提到要鞏固提升新能源全產業(yè)鏈競爭力，中國新能源發(fā)展已經(jīng)走向世界前列。

四、行業(yè)壁壘

1、技術壁壘

新能源技術的集成和應用也涉及多個領域的知識和技術。在新能源項目的開發(fā)過程中，需要綜合考慮能源生產、儲存、傳輸、分配和使用等多個環(huán)節(jié)，這要求企業(yè)具備跨領域的技術能力和整合能力。對于缺乏相關經(jīng)驗和技術的企業(yè)來說，很難在短時間內突破這一壁壘。此外，新能源技術的商業(yè)化應用也面臨一定的技術壁壘。新能源技術的商業(yè)化應用需要解決一系列實際問題，如設備的可靠性、耐久性、安全性等。這需要企業(yè)在技術研發(fā)的基礎上，進行深入的市場調研和用戶需求分析，以確保技術的商業(yè)化應用能夠取得成功。因此，對于剛進入新能源領域的企業(yè)來說，行業(yè)具有較高的技術壁壘。

2、資金壁壘

由于新能源項目通常需要大量的資金投入，且回報周期較長，使得一些資金實力較弱的企業(yè)難以涉足該領域。具體而言，新能源項目的初始投資規(guī)模往往上億級，甚至更高。這包括設備購置、技術研發(fā)、場地建設、人員培訓等多個方面的費用。對于許多中小企業(yè)來說，這樣的投資規(guī)模難以承受。此外，新能源項目的回報周期也較長。由于新能源技術的研發(fā)和商業(yè)化應用需要一定時間，且市場競爭激烈，企業(yè)往往需要較長時間才能實現(xiàn)盈利。這種長期的投資回報模式使得一些追求短期收益的資金望而卻步。

3、人才壁壘

新能源行業(yè)涵蓋了風能、太陽能、水能、生物質能等多個領域，每個領域都需要具備相關專業(yè)背景和技能的人才進行研發(fā)、生產和運營。這些人才不僅需要掌握扎實的理論知識，還需要具備豐富的實踐經(jīng)驗，能夠解決實際應用中遇到的各種問題。此外，隨著新能源技術的不斷創(chuàng)新和發(fā)展，行業(yè)對人才的需求也在不斷升級。企業(yè)需要不斷引進和培養(yǎng)具備創(chuàng)新精神和跨界思維的人才，以推動技術的突破和行業(yè)的進步。這對于新進入者來說具有較高的人才壁壘。

五、產業(yè)鏈

1、行業(yè)產業(yè)鏈分析

從新能源行業(yè)產業(yè)鏈來看，上游主要是指原材料供應商和設備制造商；中游是指新能源發(fā)電；下游為國家電網(wǎng)等供電機構，或是企業(yè)/用戶自用。原材料供應商是新能源行業(yè)的基石。太陽能電池板的主要原材料是硅片和銀漿，風力發(fā)電設備的主要原材料是塔筒、葉片和機艙等。這些原材料供應商對于新能源行業(yè)的發(fā)展至關重要。設備制造商負責將原材料進行加工，并生產出具有高性能和可靠性的先進設備。這些設備包括太陽能電池板、風力發(fā)電設備等。設備制造商不僅直接影響新能源設備的品牌知名度和市場占有率，還影響著整個產業(yè)鏈的利潤空間。

新能源行業(yè)產業(yè)鏈

硅片

隆基綠能科技股份有限公司

天津市環(huán)歐半導體材料技術有限公司

上海新昇半導體科技有限公司

浙江中晶科技股份有限公司

銀漿

樅陽縣旺超鋁銀漿有限公司

上海銀漿科技有限公司

山東銀箭鋁顏料有限公司

無錫帝科電子材料股份有限公司

塔筒

天順風能（蘇州）股份有限公司

青島天能重工股份有限公司

上海泰勝風能裝備股份有限公司

遼寧大金重工股份有限公司

葉片

蘇州天順復合材料科技有限公司

中復連眾風電科技有限公司

大連海派葉片制造有限公司

株洲時代新材料科技股份有限公司

上游

龍源電力集團股份有限公司

中國廣核集團有限公司

中國核能電力股份有限公司

中國三峽新能源（集團）股份有限公司

中游

國家電網(wǎng)

企業(yè)自用

用戶自用

下游

2、行業(yè)領先企業(yè)分析

（1）龍源電力集團股份有限公司

龍源電力集團股份有限公司成立于1993年，是一家以新能源為主的大型綜合性發(fā)電集團，擁有風電、光伏、潮汐、地熱和火電等電源項目。在風電業(yè)務方面，公司始終專注于做強做優(yōu)做大風電主業(yè)，堅持陸上與海上并舉、國內與國外并舉、自建與收購并舉，以超前的眼光，持續(xù)優(yōu)化風電開發(fā)布局，率先開拓了海上、低風速、高海拔、海外等多個領域，實現(xiàn)了規(guī)模、質量、效益的同步增長。在光伏發(fā)電業(yè)務方面，公司在青海格爾木、西藏羊八井、甘肅張掖、江西豐城等地區(qū)建成一批大型地面光伏電站，在新疆吐魯番地區(qū)建成國內首家屋頂光伏電站，這為公司光伏發(fā)電業(yè)務發(fā)展奠定基礎。從企業(yè)經(jīng)營業(yè)績來看，2023年公司實現(xiàn)營業(yè)收入376.42億元，同比下降5.57%；歸母凈利潤62.49億元，同比增長22.27%。

（2）中國廣核集團有限公司

中國廣核集團有限公司成立于1994年，是中廣核核能發(fā)電的唯一平臺。主營業(yè)務為建設、運營及管理核電站，銷售該等核電站所發(fā)電力，組織開發(fā)核電站的設計及科研工作。經(jīng)過多年的發(fā)展，公司擁有超過 25 年的核電運營管理經(jīng)驗，且擁有十多年群堆、群廠管理經(jīng)驗，通過持續(xù)與國內國際同行對標等各種方式，不斷改進并提升運營管理水平。公司還專注于發(fā)展壓水堆技術路線，堅持“引進、消化、吸收、創(chuàng)新”的道路，不斷進行技術改進和自主創(chuàng)新。2023年，公司持續(xù)加強核電機組建設，核電總裝機規(guī)模保持國內領先，為后續(xù)商運打下了堅實的基礎。同時，公司積極開發(fā)優(yōu)質的市場用戶，保證了公司的整體經(jīng)濟效益。從企業(yè)經(jīng)營業(yè)績來看，2023年公司實現(xiàn)營業(yè)收入825.49億元，同比下降0.33%；歸母凈利潤107.25億元，同比增長7.64%。

六、行業(yè)現(xiàn)狀

當前，全球新一輪能源革命和科技革命深度演變、方興未艾，大力發(fā)展可再生能源已經(jīng)成為全球能源轉型和應對氣候變化的重大戰(zhàn)略方向和一致宏大行動。隨著能源低碳目標的推進，全球綠電需求持續(xù)高增，新能源占比不斷提高。近年來，我國以風電、太陽能發(fā)電為代表的新能源發(fā)展成效顯著，裝機規(guī)模穩(wěn)居全球首位，發(fā)電量占比穩(wěn)步提升，成本快速下降，能源結構調整和減碳效果逐步顯現(xiàn)，為我國如期實現(xiàn)碳達峰、碳中和目標奠定堅實的基礎。2023年我國累計生物質能發(fā)電裝機容量為0.44億千瓦，累計核電裝機容量為0.57億千瓦，累計風電裝機容量為4.41億千瓦，累計光伏發(fā)電裝機容量為6.09億千瓦。

七、發(fā)展因素

1、機遇

（1）能源需求快速增長

隨著全球經(jīng)濟的快速發(fā)展和人口的不斷增長，能源需求呈現(xiàn)出快速增長的趨勢。傳統(tǒng)的化石能源，如煤炭、石油和天然氣，雖然在過去的一段時間內滿足了人類的能源需求，但其儲量有限，且開采和使用過程中會產生大量的溫室氣體排放，對環(huán)境造成嚴重影響。因此，隨著能源需求的不斷增長，對新能源的需求也日益迫切。新能源，如太陽能、風能、生物質能等，具有清潔、可再生的特點，能夠有效地緩解傳統(tǒng)能源供應的壓力，滿足日益增長的能源需求。

（2）技術創(chuàng)新推動行業(yè)發(fā)展

技術創(chuàng)新是新能源發(fā)展的核心驅動力之一。通過不斷的技術創(chuàng)新，可以提高新能源的轉化效率、降低生產成本，使得新能源更具市場競爭力。例如，新能源設備的國產化和技術的進步已經(jīng)使新能源度電成本持續(xù)降低，推動新能源平價上網(wǎng)。此外，技術創(chuàng)新也為新能源電網(wǎng)的穩(wěn)定運行提供了保障，進一步擴大了新能源的應用范圍。

（3）國家產業(yè)政策的推動

為保障能源安全，我國出臺了一系列政策和措施推動新能源行業(yè)發(fā)展。如2023年12月，國家發(fā)展改革委發(fā)布《產業(yè)結構調整指導目錄（2024年本）》，其中將“風力發(fā)電技術與應用、可再生能源利用技術與應用、生物質能發(fā)電技術與應用、氫能技術與應用、發(fā)電互補技術與應用”列為鼓勵類產業(yè)。對鼓勵類投資項目，按照國家有關投資管理規(guī)定進行審批、核準或備案；鼓勵金融機構按照市場化原則提供信貸支持。該政策的出臺為新能源行業(yè)提供更為明確的發(fā)展目標和方向，有利于提高新能源行業(yè)的技術水平，推動新能源在各領域的應用和普及。

2、挑戰(zhàn)

（1）能源成本高

在新能源產業(yè)發(fā)展過程中，成本問題一直是影響新能源替代傳統(tǒng)化石能源的重要因素。例如，核能發(fā)電由于安全性問題，導致研發(fā)周期較長，同時核能發(fā)電的建設周期較長，前期成本投入巨大。此外，新能源產業(yè)中的光伏產業(yè)也是同樣的情況，盡管隨著生產力水平的提高，光伏發(fā)電的設備成本逐年降低，然而光伏發(fā)電的消納成本卻始終居高不下，最終致使光伏產業(yè)的總成本一直較高，阻礙了光伏發(fā)電產業(yè)的進一步發(fā)展。

（2）補貼依賴性強

新能源行業(yè)發(fā)展初期，由于所需技術處于起步階段，各方面設施都不完善，所以新能源產品的成本較高，國家為了鼓勵新能源行業(yè)的發(fā)展，對新能源產品采取補貼政策，補貼額度較高。但是隨著行業(yè)發(fā)展，越來越多的生產商進入行業(yè)，國家的財政壓力就會加大，這導致的后果就是資金不能及時到位，最終會影響到企業(yè)的生產運營；另一方面，新能源行業(yè)對政策的依賴性這么高，會影響企業(yè)提高其核心競爭力的積極性。

（3）行業(yè)發(fā)展不均衡

由于新能源資源在中國各地分布不均，新能源行業(yè)的發(fā)展也存在一定的地域差異。一些地區(qū)擁有豐富的太陽能、風能等資源，因此新能源開發(fā)較為活躍；而一些地區(qū)則由于資源條件限制，新能源行業(yè)的發(fā)展相對較弱。此外，大城市和經(jīng)濟發(fā)達地區(qū)在新能源領域投入較多，具備較強的產業(yè)鏈配套和創(chuàng)新能力；而中小城市和農村地區(qū)在新能源領域的投入較少，發(fā)展水平相對較低。這在一定程度上影響新能源行業(yè)健康、可持續(xù)發(fā)展，因此，行業(yè)發(fā)展不均衡問題有待進一步解決。

八、競爭格局

當前，全球新能源市場呈現(xiàn)出激烈的競爭態(tài)勢，我國作為全球最大的新能源市場之一，各類新能源企業(yè)眾多，市場競爭日趨激烈。在新能源市場中，龍源電力集團股份有限公司、中國廣核集團有限公司、中國核能電力股份有限公司、中國三峽新能源（集團）股份有限公司、新天綠色能源股份有限公司等企業(yè)都是重要的參與者。這些企業(yè)在新能源領域中有著豐富的經(jīng)驗和強大的實力，通過技術創(chuàng)新、市場拓展和產業(yè)升級等手段，不斷提升自身的競爭力和市場份額。

九、發(fā)展趨勢

在全球氣候變暖、異常及化石能源日益枯竭的大背景下，可再生能源開發(fā)利用日益受到國際社會的廣泛重視，大力發(fā)展可再生能源和減少二氧化碳排放已逐步成為全球共識，疊加世界各國政府出于能源自主開發(fā)和安全，紛紛提出了以提高光伏發(fā)電比例為代表的可再生能源建設規(guī)劃和減碳解決方案，該趨勢必將進一步加速推動和提升全球光伏需求的增長。同時，在電力生產方式清潔化趨勢的加速下，凈零排放情景中，可再生能源對電力脫碳的貢獻最大，預計可再生能源在發(fā)電總量中的占比將不斷增大，其中太陽能和風能將引領該趨勢的增長。此外，光伏作為零碳能源的代表，可通過技術驅動和行業(yè)融合，將實現(xiàn)多元化場景的應用和傳統(tǒng)能源轉型。另外，光伏初步進入平價時代，市場滲透率不斷提升，從長期來看，度電成本正在進入下降的大趨勢。