摘要：根據(jù)歷年生產(chǎn)數(shù)據(jù)分析，我國(guó)煙煤年產(chǎn)量基本占據(jù)了國(guó)內(nèi)原煤生產(chǎn)總量的60%左右，是我國(guó)煤炭生產(chǎn)行業(yè)最重要的產(chǎn)品之一。近年來(lái)，隨著國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展，我國(guó)無(wú)論是工業(yè)生產(chǎn)還是居民生活方面的煤炭消費(fèi)需求都呈現(xiàn)日益增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，因此，為保障市場(chǎng)煤炭供應(yīng)穩(wěn)定，國(guó)內(nèi)煙煤等煤炭產(chǎn)品進(jìn)口市場(chǎng)呈現(xiàn)日益擴(kuò)大態(tài)勢(shì)。海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2024年1-7月，我國(guó)煙煤行業(yè)進(jìn)口總量為16820.58萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)30.64%；進(jìn)口總金額為207.33億美元，同比增長(zhǎng)6.77%。

一、定義及分類

煙煤是煤的一類，是煤進(jìn)一步變質(zhì)的產(chǎn)物，煤化程度中等，黑色，染手，致密而脆，條痕呈黑色，燃燒時(shí)冒濃煙，故稱為煙煤。該種煤含碳量為75%～90%，不含游離的腐殖酸。大多數(shù)具有粘結(jié)性；發(fā)熱量較高；燃燒時(shí)火焰長(zhǎng)而多煙。根據(jù)揮發(fā)分含量，膠質(zhì)層的厚度或工藝性質(zhì)，煙煤可分為長(zhǎng)焰煤、氣煤、肥煤、煉焦煤、瘦煤和貧煤等。煙煤是重要的鍋爐燃料和煉焦原料，也可用來(lái)干餾石油和制造煤氣。

二、行業(yè)政策

1、主管部門(mén)和監(jiān)管體制

煙煤行業(yè)主管部門(mén)原為國(guó)家煤炭工業(yè)部，國(guó)家煤炭工業(yè)部撤銷后，煙煤行業(yè)目前主要受以下部門(mén)的監(jiān)管：（1）國(guó)務(wù)院：負(fù)責(zé)核查和批準(zhǔn) 2004年頒布的《政府核準(zhǔn)的投資項(xiàng)目目錄》認(rèn)定的煤炭類重大投資項(xiàng)目。此外，國(guó)務(wù)院還對(duì)煤炭行業(yè)的健康穩(wěn)定發(fā)展進(jìn)行整體把握，提供指導(dǎo)意見(jiàn)和建議。（2）國(guó)家發(fā)展和改革委員會(huì)：為煤炭行業(yè)制定行業(yè)政策和投資方針，對(duì)煤炭項(xiàng)目進(jìn)行審批或核準(zhǔn)，同時(shí)還與商務(wù)部共同管理煤炭出口行為和出口配額，此外，國(guó)家發(fā)改委還負(fù)責(zé)評(píng)估和執(zhí)行煤炭和電力價(jià)格之間的定價(jià)聯(lián)動(dòng)機(jī)制。（3）國(guó)土資源部：負(fù)責(zé)土地使用權(quán)和礦業(yè)權(quán)的授予，礦業(yè)權(quán)轉(zhuǎn)讓和租賃的審批，并負(fù)責(zé)礦權(quán)價(jià)款和儲(chǔ)量評(píng)估結(jié)果的審核。（4）國(guó)家環(huán)?？偩郑贺?fù)責(zé)擬定國(guó)家環(huán)境保護(hù)的方針、政策和法規(guī)，負(fù)責(zé)對(duì)重大經(jīng)濟(jì)和技術(shù)政策、發(fā)展規(guī)劃以及重大經(jīng)濟(jì)開(kāi)發(fā)計(jì)劃進(jìn)行環(huán)境影響評(píng)價(jià)，并負(fù)責(zé)對(duì)重污染行業(yè)企業(yè)的生產(chǎn)對(duì)環(huán)境的影響作出核查和評(píng)價(jià)。（5）國(guó)家煤礦安全監(jiān)察局：國(guó)家煤礦安全監(jiān)察局是國(guó)家安全生產(chǎn)監(jiān)督管理總局管理的行使國(guó)家煤礦安全監(jiān)察職能的行政機(jī)構(gòu)。其依法行使國(guó)家煤礦安全監(jiān)察職權(quán)，負(fù)責(zé)對(duì)地方煤礦安全監(jiān)督管理工作的監(jiān)督檢查，保證國(guó)家有關(guān)煤礦安全生產(chǎn)法律法規(guī)的貫徹實(shí)施。（6）中國(guó)煤炭工業(yè)協(xié)會(huì)：中國(guó)煤炭工業(yè)協(xié)會(huì)是經(jīng)原國(guó)家經(jīng)濟(jì)貿(mào)易委員會(huì)和民政部批準(zhǔn)成立的全國(guó)煤炭行業(yè)綜合性社團(tuán)組織，主要負(fù)責(zé)制定煤炭行業(yè)的相關(guān)行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，同時(shí)發(fā)揮著聯(lián)系政府、指導(dǎo)行業(yè)、服務(wù)企業(yè)的橋梁和紐帶作用。

2、行業(yè)相關(guān)政策

中央政策指出，要積極穩(wěn)妥推進(jìn)各地區(qū)、各領(lǐng)域、各行業(yè)綠色變革，加快構(gòu)建綠色低碳發(fā)展體系，協(xié)同推進(jìn)降碳、減污、擴(kuò)綠、增長(zhǎng)，加速形成節(jié)約資源和保護(hù)環(huán)境的空間格局、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、生產(chǎn)方式、生活方式，堅(jiān)定不移走生態(tài)優(yōu)先、綠色低碳的高質(zhì)量發(fā)展道路。在此背景下，近年來(lái)，綠色低碳成為中央及各省市地區(qū)推動(dòng)我國(guó)煙煤行業(yè)發(fā)展的政策核心、重點(diǎn)。如中共中央、國(guó)務(wù)院發(fā)布的《關(guān)于加快經(jīng)濟(jì)社會(huì)發(fā)展全面綠色轉(zhuǎn)型的意見(jiàn)》提出，堅(jiān)決控制化石能源消費(fèi)，深入推動(dòng)煤炭清潔高效利用；常州市人民政府發(fā)布的《常州市碳達(dá)峰實(shí)施方案》提出，嚴(yán)格合理控制煤炭消費(fèi)，嚴(yán)格落實(shí)煤炭消費(fèi)等量減量替代要求。

三、行業(yè)壁壘

1、資源及行政許可壁壘

資源壁壘是進(jìn)入煙煤行業(yè)的主要障礙。煤炭資源為國(guó)家所有，任何進(jìn)入煤炭行業(yè)的投資主體，必須取得國(guó)家授予的煤炭資源開(kāi)發(fā)權(quán)。同時(shí)，煤炭資源又具有明顯的固定地域性、不可再生性，可供企業(yè)開(kāi)采的煤炭資源將日益減少。此外，國(guó)家對(duì)于煤炭行業(yè)實(shí)施重點(diǎn)控制，開(kāi)采煤炭需要取得采礦權(quán)，還需取得包括采礦許可證、煤炭生產(chǎn)許可證、煤炭安全生產(chǎn)許可證、煤炭經(jīng)營(yíng)資格證、主要負(fù)責(zé)人安全生產(chǎn)資格證和礦長(zhǎng)資格證等證照。同時(shí)，煤炭生產(chǎn)銷售還要符合國(guó)家環(huán)保法規(guī)、礦產(chǎn)資源規(guī)劃、產(chǎn)業(yè)政策、煤礦建設(shè)布局等的要求。

2、技術(shù)壁壘

我國(guó)煤炭生產(chǎn)的機(jī)械開(kāi)采程度正在逐步提高，對(duì)高新適用技術(shù)和裝備的要求越來(lái)越高。大中型露天開(kāi)采要求專業(yè)技術(shù)與綜合技術(shù)的有機(jī)結(jié)合，未來(lái)大型露天開(kāi)采將逐步采用高效率和低成本的電鏟-移動(dòng)式破碎站-運(yùn)輸皮帶的連續(xù)或半連續(xù)開(kāi)采法。在井工礦的開(kāi)采中，高生產(chǎn)效率、高安全性和高回收率的大規(guī)模開(kāi)采愈發(fā)依賴于采用先進(jìn)的大型綜合機(jī)械化工藝。這些技術(shù)都將提高進(jìn)入煙煤行業(yè)的壁壘。隨著國(guó)家對(duì)煤炭資源利用率、生產(chǎn)安全和環(huán)保方面的要求日益提高，煤炭開(kāi)采、洗選和資源回收利用方面的高新技術(shù)和裝備已被廣泛應(yīng)用。這些技術(shù)和裝備要求也提高了進(jìn)入煙煤行業(yè)的壁壘。

3、資金壁壘

進(jìn)行煤炭資源開(kāi)采，對(duì)資金投入的要求較高。首先，煤炭生產(chǎn)需要支付高昂的資源取得成本。其次，煤炭資源自然賦存的地域特性決定了煤礦建設(shè)往往伴隨有交通、水、電等生產(chǎn)配套工程的建設(shè)，項(xiàng)目資金投入較大。此外，隨著國(guó)家對(duì)環(huán)保、安全的日益重視，煙煤生產(chǎn)對(duì)安全、環(huán)保等相關(guān)輔助設(shè)施的投資也在逐步加大。更高的生產(chǎn)規(guī)模門(mén)檻進(jìn)一步提高了投資煙煤行業(yè)的資金壁壘。

四、產(chǎn)業(yè)鏈

1、行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈分析

煙煤產(chǎn)業(yè)鏈上游主要為生產(chǎn)設(shè)備和系統(tǒng)，主要包括挖掘機(jī)、裝載機(jī)、運(yùn)輸機(jī)、掘進(jìn)機(jī)等生產(chǎn)設(shè)備以及相關(guān)的智能化系統(tǒng)；中游為煙煤生產(chǎn)企業(yè)，主要從事煤礦的勘探、開(kāi)采、選洗、破碎、篩分等環(huán)節(jié)，產(chǎn)品包括長(zhǎng)焰煤、氣煤、肥煤、煉焦煤、瘦煤和貧煤等；下游包括電力行業(yè)、鋼鐵行業(yè)、建材行業(yè)和化工行業(yè)等。

煙煤行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

挖掘機(jī)

三一重工股份有限公司

中聯(lián)重科股份有限公司

徐州工程機(jī)械集團(tuán)有限公司

廣西柳工集團(tuán)有限公司

山推工程機(jī)械股份有限公司

山河智能裝備股份有限公司

裝載機(jī)

廣西柳工機(jī)械股份有限公司

中國(guó)龍工控股有限公司

山東臨工工程機(jī)械有限公司

徐州工程機(jī)械集團(tuán)有限公司

掘進(jìn)機(jī)

中國(guó)鐵建重工集團(tuán)股份有限公司

中鐵高新工業(yè)股份有限公司

中鐵工程裝備集團(tuán)有限公司

中交天和機(jī)械設(shè)備制造有限公司

運(yùn)輸機(jī)

上游

中國(guó)中煤能源集團(tuán)有限公司

安源煤業(yè)集團(tuán)股份有限公司

國(guó)家能源投資集團(tuán)有限責(zé)任公司

晉能控股集團(tuán)有限公司

中游

電力行業(yè)

鋼鐵行業(yè)

建材行業(yè)

化工行業(yè)

下游

2、行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)分析

（1）中國(guó)神華能源股份有限公司

中國(guó)神華能源股份有限公司成立于2004年11月8日，是國(guó)家能源投資集團(tuán)有限責(zé)任公司（簡(jiǎn)稱國(guó)家能源集團(tuán)）旗下A+H股旗艦上市公司，H股和A股股票分別于2005年6月15日、2007年10月9日在香港聯(lián)交所、上海證交所上市，股票簡(jiǎn)稱“中國(guó)神華”。中國(guó)神華是全球領(lǐng)先的以煤炭為基礎(chǔ)的綜合能源公司，主要經(jīng)營(yíng)煤炭、電力、新能源、煤化工、鐵路、港口、航運(yùn)七大板塊業(yè)務(wù)，以煤炭采掘業(yè)務(wù)為起點(diǎn)，利用自有運(yùn)輸和銷售網(wǎng)絡(luò)，以及下游電力、煤化工和新能源產(chǎn)業(yè)，實(shí)行跨行業(yè)、跨產(chǎn)業(yè)縱向一體化發(fā)展和運(yùn)營(yíng)模式。2023年中國(guó)神華營(yíng)業(yè)收入及歸母凈利潤(rùn)分別為3430.74億元、596.94億元，同比增長(zhǎng)率分別為-0.4%、-14.3%；2024年上半年，公司營(yíng)業(yè)收入及歸母凈利潤(rùn)分別為1680.78億元、295.04億元，同比增長(zhǎng)率分別為-0.8%、-11.3%。

（2）中國(guó)中煤能源集團(tuán)有限公司

中國(guó)中煤能源集團(tuán)有限公司是國(guó)務(wù)院國(guó)資委監(jiān)管的國(guó)有特大型重點(diǎn)骨干企業(yè)，其前身是1982年經(jīng)國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)成立的中國(guó)煤炭進(jìn)出口總公司，經(jīng)過(guò)多次兼并重組，2009年改制成為國(guó)有獨(dú)資公司，并更名為中國(guó)中煤能源集團(tuán)有限公司，股票簡(jiǎn)稱“中煤能源”。中煤能源主營(yíng)業(yè)務(wù)包括煤炭開(kāi)發(fā)利用及貿(mào)易，電力、熱力生產(chǎn)及供應(yīng)，煤基新材料及相關(guān)化學(xué)品開(kāi)發(fā)利用，相關(guān)裝備制造及工程技術(shù)服務(wù)，涵蓋煤炭全產(chǎn)業(yè)鏈。2023年中煤能源營(yíng)業(yè)收入及歸母凈利潤(rùn)分別為1929.69億元、195.34億元，同比增長(zhǎng)率分別為-12.5%、7%；2024年上半年，公司營(yíng)業(yè)收入及歸母凈利潤(rùn)分別為929.84億元、97.88億元，同比增長(zhǎng)率分別為-15%、-17.3%。

五、行業(yè)現(xiàn)狀

根據(jù)歷年生產(chǎn)數(shù)據(jù)分析，我國(guó)煙煤年產(chǎn)量基本占據(jù)了國(guó)內(nèi)原煤生產(chǎn)總量的60%左右，是我國(guó)煤炭生產(chǎn)行業(yè)最重要的產(chǎn)品之一。近年來(lái)，隨著國(guó)家經(jīng)濟(jì)發(fā)展，我國(guó)無(wú)論是工業(yè)生產(chǎn)還是居民生活方面的煤炭消費(fèi)需求都呈現(xiàn)日益增長(zhǎng)態(tài)勢(shì)，因此，為保障市場(chǎng)煤炭供應(yīng)穩(wěn)定，國(guó)內(nèi)煙煤等煤炭產(chǎn)品進(jìn)口市場(chǎng)呈現(xiàn)日益擴(kuò)大態(tài)勢(shì)。海關(guān)數(shù)據(jù)顯示，2024年1-7月，我國(guó)煙煤行業(yè)進(jìn)口總量為16820.58萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)30.64%；進(jìn)口總金額為207.33億美元，同比增長(zhǎng)6.77%。

六、發(fā)展因素

1、有利因素

（1）科技創(chuàng)新為行業(yè)發(fā)展提供了強(qiáng)勁的內(nèi)生增長(zhǎng)動(dòng)力

現(xiàn)代科學(xué)技術(shù)的新成果已廣泛應(yīng)用到煤炭領(lǐng)域。例如從煤炭開(kāi)采技術(shù)來(lái)看，國(guó)內(nèi)外先進(jìn)企業(yè)已在煤炭生產(chǎn)工藝綜合機(jī)械化的基礎(chǔ)上，借助微電子技術(shù)和信息技術(shù)的新成果，向進(jìn)一步自動(dòng)化方向發(fā)展，伴隨而來(lái)的則是生產(chǎn)效率和企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益的大幅提高。我國(guó)煤炭企業(yè)整體技術(shù)和裝備水平較低，煤炭低技術(shù)水平開(kāi)采量過(guò)大，非機(jī)械化采煤約占60%，特別是鄉(xiāng)鎮(zhèn)和個(gè)體煤礦大都是非機(jī)械化開(kāi)采，生產(chǎn)的集約化程度很低。大力開(kāi)發(fā)和應(yīng)用高新技術(shù)，為改變目前落后狀況，提高煤炭企業(yè)競(jìng)爭(zhēng)力，提供了有力支持。

（2）宏觀政策規(guī)劃為煙煤行業(yè)發(fā)展提供了明確的方向和堅(jiān)實(shí)的制度保障

國(guó)家明確提出了我國(guó)煤炭行業(yè)未來(lái)的發(fā)展方向是：以煤炭整合、有序開(kāi)發(fā)為重點(diǎn)，完善體制、創(chuàng)新機(jī)制，強(qiáng)化管理、保障安全，改小建大、優(yōu)化結(jié)構(gòu)，依靠科技、促進(jìn)升級(jí)，深度加工、潔凈利用，節(jié)約資源、保護(hù)環(huán)境，構(gòu)建與社會(huì)主義市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制相適應(yīng)的新型煤炭工業(yè)體系。為實(shí)現(xiàn)這一目標(biāo)，國(guó)家將推行一系列配套措施，主要涉及健全宏觀調(diào)控體系，推進(jìn)大型煤炭基地建設(shè)和煤炭企業(yè)整合，優(yōu)先發(fā)展煤炭科技教育，加強(qiáng)煤礦安全綜合治理，發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)和保護(hù)礦區(qū)環(huán)境，提高礦工勞動(dòng)保障和生活水平，解決煤礦歷史遺留問(wèn)題等七個(gè)方面。

（3）中國(guó)富煤貧油少氣的地質(zhì)條件決定了煤炭作為我國(guó)基礎(chǔ)能源的戰(zhàn)略地位

我國(guó)資源稟賦的特點(diǎn)是富煤、貧油、少氣。數(shù)據(jù)顯示，我國(guó)探明可開(kāi)采的能源儲(chǔ)量，按當(dāng)前國(guó)內(nèi)年開(kāi)采量計(jì)算，石油可開(kāi)采十幾年，天然氣可開(kāi)采四十年左右，煤炭能開(kāi)采五十年左右。因此，從資源保證年限角度看，煤炭是我國(guó)能源安全和經(jīng)濟(jì)安全的基礎(chǔ)，在中國(guó)能源發(fā)展戰(zhàn)略格局中具有不可替代的重要地位，豐富的煤炭資源能夠?yàn)槲覈?guó)經(jīng)濟(jì)的長(zhǎng)期穩(wěn)定發(fā)展提供有力保障。國(guó)家能源發(fā)展戰(zhàn)略規(guī)劃綱要進(jìn)一步明確提出我國(guó)能源發(fā)展格局是“以煤炭為主體，以電力為中心”。根據(jù)資源條件和國(guó)民經(jīng)濟(jì)發(fā)展趨勢(shì)，可以預(yù)見(jiàn)，煤炭在我國(guó)一次能源中的主體地位在今后相當(dāng)長(zhǎng)的時(shí)間內(nèi)不會(huì)發(fā)生根本性改變。

2、不利因素

（1）煤炭資源不可再生，且小煤礦大量存在

煤炭資源具有不可再生性。隨著其總量的逐漸減少和國(guó)家資源有償使用政策的日益嚴(yán)格，煤炭資源取得成本將日益增加。此外，大量小煤礦的存在也給我國(guó)煙煤行業(yè)的健康發(fā)展造成了阻礙。一方面，相當(dāng)數(shù)量小煤礦的掠奪式開(kāi)采給有限的煤炭資源帶來(lái)了嚴(yán)重的破壞；另一方面，大量小煤礦的存在和

運(yùn)營(yíng)也對(duì)煙煤行業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)秩序造成了破壞。

（2）煙煤安全生產(chǎn)形勢(shì)依然很嚴(yán)峻

煙煤行業(yè)屬于高風(fēng)險(xiǎn)行業(yè)，普遍存在五大自然災(zāi)害，如瓦斯、水、火、煤塵、頂板等，容易對(duì)煙煤行業(yè)從業(yè)人員的人身安全造成一定威脅。尤其是一些安全設(shè)施不健全的小煤礦，存在較多安全隱患，技術(shù)裝備水平低，生產(chǎn)管理相對(duì)落后，安全投入不到位，易導(dǎo)致重大安全事故的發(fā)生。一旦發(fā)生重大安全事故，將對(duì)煙煤行業(yè)的正常生產(chǎn)運(yùn)行造成重大影響，并帶來(lái)經(jīng)濟(jì)上的損失。

（3）專業(yè)技術(shù)人才匱乏

煙煤專業(yè)技術(shù)人才的匱乏是制約煙煤行業(yè)發(fā)展的一個(gè)重要因素。目前國(guó)內(nèi)煙煤行業(yè)從業(yè)人員多，職工整體素質(zhì)較低，專業(yè)技術(shù)人員不足，尤其是煤礦采掘、基建、礦山測(cè)量、地質(zhì)等專業(yè)人才更顯不足。此外，由于煙煤行業(yè)的高風(fēng)險(xiǎn)性和工作環(huán)境的特殊性，使得煙煤行業(yè)在吸引和留住專業(yè)技術(shù)人才方面面臨巨大挑戰(zhàn)。這種人才短缺的現(xiàn)狀不僅影響了煙煤行業(yè)的生產(chǎn)效率和安全水平，還影響了煙煤行業(yè)的長(zhǎng)期可持續(xù)發(fā)展。

七、競(jìng)爭(zhēng)格局

國(guó)內(nèi)煙煤生產(chǎn)競(jìng)爭(zhēng)企業(yè)數(shù)量眾多，根據(jù)公司煙煤產(chǎn)量劃分，我國(guó)煤炭行業(yè)可劃分為3個(gè)競(jìng)爭(zhēng)梯隊(duì)：第一梯隊(duì)企業(yè)煙煤產(chǎn)量超過(guò)1億噸，如國(guó)家能源集團(tuán)、晉能控股集團(tuán)、山東能源集團(tuán)等；第二梯隊(duì)企業(yè)煙煤產(chǎn)量在5000萬(wàn)噸-1億噸之間，如國(guó)家電投集團(tuán)、淮河能源集團(tuán)、新疆天池能源公司等；第三梯隊(duì)企業(yè)一般是煙煤產(chǎn)量在5000萬(wàn)噸以下的中小型企業(yè)，數(shù)量眾多。

八、發(fā)展趨勢(shì)

隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的持續(xù)恢復(fù)和工業(yè)化、城鎮(zhèn)化進(jìn)程的推進(jìn)，電力、鋼鐵、化工等下游行業(yè)對(duì)煙煤的需求預(yù)計(jì)將保持穩(wěn)定增長(zhǎng)。特別是電力行業(yè)，作為煙煤的主要消費(fèi)領(lǐng)域，其發(fā)電量的增長(zhǎng)將直接帶動(dòng)煙煤需求的增加。而在“雙碳”目標(biāo)背景下，煙煤行業(yè)將加快轉(zhuǎn)型升級(jí)，提高供給質(zhì)量。一方面，新增產(chǎn)能的投放將受到嚴(yán)格控制，以避免產(chǎn)能過(guò)剩；另一方面，現(xiàn)有煤礦將加大技術(shù)改造力度，提高開(kāi)采效率和安全性，同時(shí)減少環(huán)境污染。此外，隨著煤炭市場(chǎng)的進(jìn)一步開(kāi)放和競(jìng)爭(zhēng)機(jī)制的完善，煙煤行業(yè)將面臨更加激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)。企業(yè)需要通過(guò)提高產(chǎn)品質(zhì)量、降低生產(chǎn)成本、加強(qiáng)市場(chǎng)營(yíng)銷等方式來(lái)增強(qiáng)競(jìng)爭(zhēng)力。