美團(tuán)滴滴拼多多都下場(chǎng)了，頭部公司接連融資，社區(qū)團(tuán)購(gòu)又火起來了

    萬(wàn)億規(guī)模的市場(chǎng)、高頻剛需、線上滲透率低，令生鮮電商在過去數(shù)年間吸引眾多資本和互聯(lián)網(wǎng)巨頭爭(zhēng)相涌入。今年，在新冠肺炎疫情的催化之下，整個(gè)生鮮電商行業(yè)發(fā)展提速。

    作為生鮮電商的模式之一，社區(qū)團(tuán)購(gòu)正迎來高速發(fā)展期。2020年國(guó)內(nèi)社區(qū)團(tuán)購(gòu)市場(chǎng)發(fā)展迅猛，市場(chǎng)規(guī)模預(yù)計(jì)將達(dá)到720億元，同比增長(zhǎng)高達(dá)112%，預(yù)計(jì)2022年中國(guó)社區(qū)團(tuán)購(gòu)市場(chǎng)規(guī)模有望達(dá)到千億級(jí)別。

    受益于疫情帶來的行業(yè)利好，上半年社區(qū)團(tuán)購(gòu)頭部公司興盛優(yōu)選、十薈團(tuán)和同程生活接連完成大額融資。美團(tuán)、拼多多等互聯(lián)網(wǎng)公司也開始在社區(qū)團(tuán)購(gòu)業(yè)務(wù)上投入重金。“頭部創(chuàng)業(yè)公司發(fā)展不錯(cuò)，疫情也激發(fā)了用戶的使用習(xí)慣，巨頭及一些產(chǎn)業(yè)資本看到了更多機(jī)會(huì)。”華創(chuàng)資本合伙人王道平說。

    頭部公司接連融資

    社區(qū)團(tuán)購(gòu)并非是最新出現(xiàn)的風(fēng)口，而是已經(jīng)經(jīng)過一輪市場(chǎng)淘洗。

    2018年，社區(qū)團(tuán)購(gòu)曾在一級(jí)市場(chǎng)頗為火爆，當(dāng)年共有23起融資披露，涉及金額超過40億元。不過，到2019年，市場(chǎng)行情急轉(zhuǎn)直下，明星企業(yè)松鼠拼拼、呆蘿卜接連傳出破產(chǎn)、倒閉消息，暴露出模式燒錢和難以盈利的問題，資本對(duì)社區(qū)團(tuán)購(gòu)的興趣開始降溫，整個(gè)2019年，僅有8家社區(qū)團(tuán)購(gòu)企業(yè)披露融資。

    新冠肺炎疫情令社區(qū)團(tuán)購(gòu)重回資本視野。疫情加速了消費(fèi)者在線上購(gòu)買生鮮的用戶習(xí)慣，各大生鮮電商平臺(tái)在疫情期間都迎來了銷售額、用戶數(shù)和客單價(jià)的同比大幅增長(zhǎng)。而在所有生鮮電商模式中，社區(qū)團(tuán)購(gòu)因?yàn)槟Ｊ礁p(基于微信小程序生態(tài))、更適合下沉市場(chǎng)吸引了資本的注意。

    不過，與2018年社區(qū)團(tuán)購(gòu)剛爆發(fā)時(shí)相比，如今資本態(tài)度已經(jīng)謹(jǐn)慎許多。FA機(jī)構(gòu)青桐資本董事總經(jīng)理劉亞榮表示，她在上半年共接觸了二十多個(gè)社區(qū)團(tuán)購(gòu)項(xiàng)目，其中多數(shù)都是在區(qū)域做出一定規(guī)模的小公司，這些公司在疫情期間業(yè)務(wù)數(shù)據(jù)上漲，期望能夠趁勢(shì)融資，但現(xiàn)在投資方對(duì)這類公司的態(tài)度非常謹(jǐn)慎。

    “這些項(xiàng)目從前端供應(yīng)鏈管理、后端運(yùn)營(yíng)到數(shù)據(jù)能力上，與現(xiàn)在跑出來的項(xiàng)目已經(jīng)不再同一起跑線上。”劉亞榮說。

    資本追求確定性，雖然上半年社區(qū)團(tuán)購(gòu)賽道開始重新火熱，但融資都集中在幾家頭部公司中。上半年，十薈團(tuán)接連完成3輪共計(jì)2.5億美元融資，同程生活完成一輪2億美元融資后，宣布與鄰鄰壹完成戰(zhàn)略合并，興盛優(yōu)選也傳出完成8億美元融資的消息。僅這三家公司的融資額已經(jīng)超過80億元人民幣——幾乎是2018年整個(gè)賽道融資額的兩倍。

    興盛優(yōu)選目前是社區(qū)團(tuán)購(gòu)賽道中交易規(guī)模最大的公司。據(jù)興盛優(yōu)選副總裁劉輝宇透露，目前興盛優(yōu)選在全國(guó)的日均訂單突破800萬(wàn)單，2019年銷售額超100億元，預(yù)計(jì)今年銷售額將突破400億元。截至目前，興盛優(yōu)選已布局全國(guó)13個(gè)省，累計(jì)發(fā)展門店超過30萬(wàn)家。

    一位興盛優(yōu)選員工表示，融資到位后，興盛優(yōu)選下一步的重點(diǎn)是擴(kuò)城以及打造第五代物流體系，計(jì)劃在今年下半年計(jì)劃再拓展2-4個(gè)省份。

    與興盛優(yōu)選相比，處于第二梯隊(duì)的十薈團(tuán)交易額還相對(duì)較小。據(jù)公司此前披露，今年4月份，十薈團(tuán)的GMV為6.5億元。十薈團(tuán)CEO陳郢表示，十薈團(tuán)融資后的重點(diǎn)會(huì)放在增長(zhǎng)上，實(shí)現(xiàn)3~5年內(nèi)建成300萬(wàn)個(gè)自提點(diǎn)的目標(biāo)，“過去是增長(zhǎng)和利潤(rùn)兩條線，做得越多越好。現(xiàn)在是利潤(rùn)只要做到某個(gè)底線，你有多快跑多快”。

    巨頭下場(chǎng)

    在頭部公司完成大筆融資的同時(shí)，美團(tuán)、拼多多、滴滴等互聯(lián)網(wǎng)公司也開始進(jìn)軍社區(qū)團(tuán)購(gòu)。

    滴滴孵化的橙心優(yōu)選于6月份上線，自成立以來先后入駐成都、重慶等城市。據(jù)滴滴公布的消息，9月17日，橙心優(yōu)選在四川地區(qū)的日單量突破55萬(wàn)。8月底，拼多多旗下的多多買菜在武漢和南昌上線，據(jù)中企援引知情人士消息稱，多多買菜是拼多多下半年的一級(jí)項(xiàng)目，計(jì)劃為此投入10億資金(拼多多對(duì)此不予置評(píng))。

    相比滴滴和拼多多，美團(tuán)在社區(qū)團(tuán)購(gòu)業(yè)務(wù)上的推進(jìn)速度更快。今年7月份，美團(tuán)成立優(yōu)選事業(yè)部，正式進(jìn)入社區(qū)團(tuán)購(gòu)賽道。兩個(gè)月后，美團(tuán)優(yōu)選即推出“千城計(jì)劃”，宣布要在未來3個(gè)月內(nèi)進(jìn)入20個(gè)省份，在年底實(shí)現(xiàn)全國(guó)覆蓋，并逐步下沉至縣級(jí)市場(chǎng)。

    一位美團(tuán)員工稱，生鮮與外賣同樣高頻剛需。不同的是，外賣需求主要集中在年輕人群體和人口密集、生活節(jié)奏快的高線城市，生鮮零售則能夠覆蓋全年齡段、全地域，從這個(gè)角度看，生鮮比外賣的市場(chǎng)空間更大。這也是美團(tuán)如此重視社區(qū)團(tuán)購(gòu)的原因。

    美團(tuán)將社區(qū)團(tuán)購(gòu)的首個(gè)試點(diǎn)城市選在濟(jì)南。一位在濟(jì)南的美團(tuán)優(yōu)選BD(商務(wù)拓展)透露，美團(tuán)從6月份開始在濟(jì)南試運(yùn)營(yíng)，到目前已經(jīng)發(fā)展出4000家以上團(tuán)長(zhǎng)，主要是寶媽、超市，煙酒小店，洗衣店，快遞驛站。美團(tuán)優(yōu)選給團(tuán)長(zhǎng)的返點(diǎn)平均在15%左右，高于行業(yè)慣例10%，收入高的團(tuán)長(zhǎng)月收入可以達(dá)到上萬(wàn)元。

    從千團(tuán)大戰(zhàn)走出的美團(tuán)，優(yōu)勢(shì)在于強(qiáng)大的地推能力。在濟(jì)南市歷下區(qū)某小區(qū)，小區(qū)周邊500米以內(nèi)已經(jīng)有20家美團(tuán)優(yōu)選自提點(diǎn)，與同等距離內(nèi)興盛優(yōu)選的自提點(diǎn)數(shù)相當(dāng)。9月初，美團(tuán)優(yōu)選披露在濟(jì)南地區(qū)的日訂單量已經(jīng)突破10萬(wàn)單。“現(xiàn)在美團(tuán)在濟(jì)南招募團(tuán)長(zhǎng)工作已經(jīng)基本完成，BD的工作重點(diǎn)已經(jīng)從開設(shè)新點(diǎn)位轉(zhuǎn)移至幫助現(xiàn)有團(tuán)長(zhǎng)做大銷售額。”前述美團(tuán)BD說。

    巨頭入局對(duì)興盛優(yōu)選等在社區(qū)團(tuán)購(gòu)領(lǐng)域深耕數(shù)年的初創(chuàng)公司造成壓力。“正規(guī)軍下場(chǎng)了，肯定跟之前的散兵游勇不一樣。”前述興盛優(yōu)選員工說，目前公司非常關(guān)注美團(tuán)的動(dòng)作。但他同時(shí)認(rèn)為，總體來看，生鮮電商的線上滲透率還較低，市場(chǎng)還處于各家一同做增量的階段，所以還并未形成短兵相接的正面競(jìng)爭(zhēng)。

    社區(qū)團(tuán)購(gòu)所屬的生鮮電商領(lǐng)域，涉及倉(cāng)配供應(yīng)鏈、選品及庫(kù)存管理，流量獲取、物流履約、損耗控制等多項(xiàng)綜合能力?；ヂ?lián)網(wǎng)公司在資金、流量和用戶運(yùn)營(yíng)等方面具備優(yōu)勢(shì)，但也很難一招制敵。阿里不斷迭代盒馬生鮮店，美團(tuán)關(guān)閉小象生鮮轉(zhuǎn)向美團(tuán)買菜和美團(tuán)優(yōu)選，都是互聯(lián)網(wǎng)公司在生鮮電商領(lǐng)域不斷嘗試摸索的案例。

    王道平認(rèn)為，巨頭入場(chǎng)會(huì)加快整個(gè)市場(chǎng)的發(fā)展，對(duì)巨頭來說，優(yōu)勢(shì)主要是有資本及資源，劣勢(shì)主要是缺少創(chuàng)業(yè)者心態(tài)，以及做事效率與現(xiàn)有業(yè)務(wù)之間如何平衡。目前行業(yè)還處在發(fā)展中期，需要比拼綜合能力，包括供應(yīng)鏈、客戶以及合作伙伴的管理和服務(wù)等。他預(yù)計(jì)，未來社區(qū)團(tuán)購(gòu)市場(chǎng)不一定會(huì)一家獨(dú)大，但頭部會(huì)很集中。