2022年中國電源管理芯片行業(yè)全景速覽：行業(yè)向高端逐漸朝微型化、集成化、高效率、低功耗方向發(fā)展[圖]

一、發(fā)展背景：下游行業(yè)需求拉動電源管理芯片不斷發(fā)展

作為電子器件的關(guān)鍵設(shè)備，電源管理芯片的性能優(yōu)劣極大的影響電子產(chǎn)品的性能及可靠性，廣泛應(yīng)用于各類電子產(chǎn)品和設(shè)備中，是模擬芯片最大的細(xì)分市場之一。在汽車電子領(lǐng)域，隨著自動駕駛、智能座艙的不斷發(fā)展，以及汽車電子模塊日益的小型化，促使電源管理芯片不斷往低功耗、高效率、高集成度、高可靠性、高安全性的方向發(fā)展。在消費電子領(lǐng)域，在2021年該行業(yè)市場規(guī)模處于上升狀態(tài)，在目前來看，電源管理芯片最大的終端市場仍然是手機(jī)和消費類電子產(chǎn)品，但由于消費電子行業(yè)市場競爭激烈，利益空間被壓縮，未來電源管理芯片在消費電子領(lǐng)域的應(yīng)用將會減少，轉(zhuǎn)而投向汽車電子領(lǐng)域。

二、行業(yè)現(xiàn)狀：向高端市場進(jìn)軍，行業(yè)市場規(guī)模呈現(xiàn)欣欣向榮之景

隨著國內(nèi)行業(yè)技術(shù)水平的提升，國內(nèi)各大品牌有向中高端市場進(jìn)軍的趨勢，電源管理芯片的市場平均價格較往年有所提升。同時，隨著下游行業(yè)需求量的驅(qū)動，中國電源管理芯片產(chǎn)銷量逐漸上升，進(jìn)而促進(jìn)中國電源管理芯片的市場規(guī)模不斷擴(kuò)大，在2017-2021年間，中國電源管理芯片市場規(guī)模呈現(xiàn)直線上升的趨勢，在2021年，其市場規(guī)模達(dá)到了139.1億美元，較2020年增長11.78%，預(yù)計2022年中國電源管理芯片達(dá)到149.6億美元，較2021年上升13.42個百分點。

三、企業(yè)格局：企業(yè)加強(qiáng)研發(fā)投入力度，國內(nèi)廠商替代空間廣闊

現(xiàn)如今，我國電源管理芯片主要被海外壟斷，國內(nèi)廠商替代空間廣闊。電源管理芯片相關(guān)企業(yè)主要包括艾為電子、圣邦股份、燦瑞科技、思瑞浦等等，從企業(yè)經(jīng)營情況來看，四家企業(yè)總營業(yè)收入均呈現(xiàn)逐漸上升的狀態(tài)，而電源管理芯片作為四家企業(yè)的主要經(jīng)營產(chǎn)品，其營業(yè)收入也呈現(xiàn)上升趨勢，其產(chǎn)銷量受下游行業(yè)的發(fā)展而不斷增加，企業(yè)盈利空間較大，但是這也吸引越來越多的企業(yè)加入這一行業(yè)，導(dǎo)致行業(yè)間競爭加劇，產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重，為此，相關(guān)企業(yè)要堅持不斷地創(chuàng)新與研發(fā)，進(jìn)一步加速國產(chǎn)替代化趨勢。

四、發(fā)展趨勢：電源管理芯片逐漸朝微型化、集成化、高效率、低功耗、數(shù)字化及智能化方向發(fā)展。

隨著電子產(chǎn)品的種類、功能和應(yīng)用場景的持續(xù)增加，微型化、集成化、高效率、低功耗、數(shù)字化及智能化成為電源管理芯片的重要發(fā)展方向。首先，隨著終端產(chǎn)品的輕薄化需求及應(yīng)用場景的復(fù)雜化，集成電路產(chǎn)品在功能穩(wěn)定的同時，需要更小的體積、更高的集成度、更少的外圍器件。這就促使電源管理類芯片降低封裝尺寸、提高模塊集成度；其次，在電源領(lǐng)域，電能轉(zhuǎn)換效率和待機(jī)功耗永遠(yuǎn)是核心指標(biāo)之一，電源管理芯片逐漸向高效率、低功耗方向發(fā)展；最后，電源管理芯片的逐漸數(shù)字化和智能化，能夠?qū)崿F(xiàn)在同類常規(guī)電源芯片中難以實現(xiàn)的功能，并且能逐步拓展至其他更多應(yīng)用領(lǐng)域，已顯示出良好的發(fā)展勢頭。因此，電源管理芯片的數(shù)字化和智能化成為大勢所趨。

關(guān)鍵詞：電源管理芯片、市場規(guī)模、研發(fā)投入、發(fā)展趨勢

一、發(fā)展背景：下游行業(yè)需求拉動電源管理芯片不斷發(fā)展

電源管理芯片，是在電子設(shè)備系統(tǒng)中擔(dān)負(fù)起對電能的變換、分配、檢測及其他電能管理的職責(zé)的芯片。主要負(fù)責(zé)識別CPU供電幅值，產(chǎn)生相應(yīng)的短矩波，推動后級電路進(jìn)行功率輸出。作為電子器件的關(guān)鍵設(shè)備，電源管理芯片的性能優(yōu)劣極大的影響電子產(chǎn)品的性能及可靠性，廣泛應(yīng)用于各類電子產(chǎn)品和設(shè)備中，是模擬芯片最大的細(xì)分市場之一。

我國是全球芯片產(chǎn)業(yè)增速最大、需求量最大的地區(qū)，隨著物聯(lián)網(wǎng)、新能源、人工智能、機(jī)器人等新興應(yīng)用領(lǐng)域的發(fā)展，芯片成為我國信息技術(shù)發(fā)展的核心，從產(chǎn)業(yè)鏈來看，其上游包括各類半導(dǎo)體材料、半導(dǎo)體設(shè)備；中游為電源管理芯片的制造過程，包括芯片設(shè)計、晶圓制造、封裝測試；下游廣泛應(yīng)用于汽車電子、消費電子、信息通訊、人工智能、物聯(lián)網(wǎng)、醫(yī)療器械、工業(yè)控制等等。

汽車電子指的是汽車控制裝置，隨著汽車越來越智能化，汽車電子系統(tǒng)也在不斷升級，設(shè)備也更加完善。現(xiàn)如今，新能源汽車智能化促使汽車電子化的需求量增加，讓汽車電子發(fā)展空間不斷擴(kuò)展。據(jù)統(tǒng)計，在2017年，我國汽車電子市場規(guī)模只有5400億元，到了2021年，中國汽車電子市場規(guī)模為8894億元，較2020年同期增長了10.01個百分點，預(yù)計2022年中國汽車電子市場規(guī)模為9783億元，較2021年上升10%。汽車電子作為電源管理芯片的下游行業(yè)，是目前電源管理芯片行業(yè)最活躍、增長最快的細(xì)分市場，隨著自動駕駛、智能座艙的不斷發(fā)展，以及汽車電子模塊日益的小型化，促使電源管理芯片不斷往低功耗、高效率、高集成度、高可靠性、高安全性的方向發(fā)展。

電源管理芯片從應(yīng)用領(lǐng)域來看，消費電子占據(jù)了電源管理大部分應(yīng)用市場，在2018年時移動與消費電子領(lǐng)域占比超50%，隨著消費電子品類的不斷增多，對電源管理芯片的需求還在不斷升溫。目前，由于我國居民消費水平不斷提升，消費電子產(chǎn)品市場需求持續(xù)增長，促進(jìn)了我國消費電子行業(yè)健康快速發(fā)展。根據(jù)數(shù)據(jù)顯示，2020年受新冠肺炎疫情的影響，中國消費電子的市場規(guī)模減少，較2019年下降2.44個百分點，到了2021年隨著中國疫情防控得力，形式逐漸好轉(zhuǎn)，市場需求逐漸恢復(fù)，市場規(guī)模增至18113億元，預(yù)計2022年將保持增長態(tài)勢，達(dá)到18649億元。雖然目前電源管理芯片最大的終端市場仍然是手機(jī)和消費類電子產(chǎn)品，但由于消費電子行業(yè)市場競爭激烈，利益空間被壓縮，未來電源管理芯片在消費電子領(lǐng)域的應(yīng)用將會減少，轉(zhuǎn)而投向汽車電子領(lǐng)域。

二、行業(yè)現(xiàn)狀：向高端市場進(jìn)軍，行業(yè)市場規(guī)模呈現(xiàn)欣欣向榮之景

近年來，隨著下游行業(yè)需求量的驅(qū)動，中國電源管理芯片產(chǎn)銷量逐漸上升，但是其銷售量遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于產(chǎn)量，數(shù)據(jù)顯示，在2017-2021年間中國電源管理芯片的產(chǎn)量處于逐年增長的狀態(tài)，銷售量在2020-2021年間處于上升趨勢，在2021年中國電源管理芯片產(chǎn)量為139.8億顆，較2020年增長15.9%；電源管理芯片的銷售量為292億元，同比增長11.7%，預(yù)計2022年中國電源管理芯片產(chǎn)量162.4億顆，較2021年增長13.9%；電源管理芯片需求量327.6億顆，同比增長10.9%。可見，中國電源管理芯片供應(yīng)嚴(yán)重短缺，供需依舊不平衡。

由于電源管理芯片行業(yè)盈利能力較強(qiáng)加上進(jìn)入門檻較低,每年吸引許多潛在進(jìn)入者競相投入,但大部分電源管理芯片企業(yè)由于技術(shù)門檻不高而只能在低端市場惡性競價，導(dǎo)致在2017-2020期間產(chǎn)品價格下降，2020年中國電源管理芯片市場平均價格降至3.12元/顆，到2021年，其市場平均價格為3.51元/顆，較2020年上升12.50%，這主要是因為隨著國內(nèi)行業(yè)技術(shù)水平的提升，國內(nèi)各大品牌有向中高端市場進(jìn)軍的趨勢，價格較往年有所提升。預(yù)計2022中國電源管理芯片市場平均價格將達(dá)到3.88元/顆，同比增長10.54%。

作為中國新型工業(yè)化、信息化、城鎮(zhèn)化進(jìn)程的強(qiáng)勁推動力量，半導(dǎo)體及集成電路行業(yè)是國家的戰(zhàn)略性、基礎(chǔ)性和先導(dǎo)性產(chǎn)業(yè)。為了鼓勵該行業(yè)發(fā)展，國家先后發(fā)布了一系列針對半導(dǎo)體和集成電路行業(yè)的產(chǎn)業(yè)政策，而電源管理芯片行業(yè)從屬于半導(dǎo)體和集成電路行業(yè)，同樣也受到國家層面鼓勵和支持。同時，電源管理芯片下游行業(yè)蓬勃發(fā)展，為電源芯片提供了廣闊的市場空間。據(jù)統(tǒng)計，在2017-2021年間，中國電源管理芯片市場規(guī)模呈現(xiàn)直線上升的趨勢，在2021年，其市場規(guī)模達(dá)到了139.1億美元，較2020年增長11.78%，預(yù)計2022年中國電源管理芯片達(dá)到149.6億美元，較2021年上升13.42個百分點。

三、企業(yè)格局：企業(yè)加強(qiáng)研發(fā)投入力度，國內(nèi)廠商替代空間廣闊

目前我國電源管理芯片主要被海外壟斷，國內(nèi)廠商替代空間廣闊。相關(guān)企業(yè)主要包括艾為電子、圣邦股份、燦瑞科技、思瑞浦等等，從企業(yè)經(jīng)營情況來看，艾為電子是一家專注于高品質(zhì)數(shù)?；旌闲盘枴⒛M、射頻的集成電路設(shè)計企業(yè)，主營業(yè)務(wù)收入從2020年的14.38億元增長到2021年的23.27億元，毛利率在2021年上升至41.14%，其中電源管理芯片是該公司的主要經(jīng)營產(chǎn)品，主要包括 LED 驅(qū)動和電源管理兩類芯片，公司從以智能手機(jī)為核心的新智能硬件出發(fā)，并快速延展至物聯(lián)網(wǎng)、工業(yè)、汽車等領(lǐng)域，并結(jié)合創(chuàng)新能力形成了獨具特色的優(yōu)勢產(chǎn)品，獲得了下游終端企業(yè)的認(rèn)可和應(yīng)用。從數(shù)據(jù)來看，在2021年，艾為電子電源管理芯片營業(yè)收入為8.03億元，較2020年上升了75%。圣邦股份營業(yè)收入及毛利率在2020-2021年間也處于增長狀態(tài)，其產(chǎn)品涵蓋信號鏈和電源管理兩大領(lǐng)域，在電源管理芯片方面，該公司的營業(yè)收入在2021年為15.29億元，較2020年增長80.27%。燦瑞科技在2021年總營業(yè)收入為5.37億元，較2020年增加2.47億元，毛利率從2020年的32.94%上升到2021年的45.40%，其電源管理芯片營業(yè)收入在2021年增長至2.81億元。思瑞浦營業(yè)收入及毛利率處于上升趨勢，其電源管理模擬芯片按功能總體可分為線性穩(wěn)壓器、電源監(jiān)控產(chǎn)品、開關(guān)型電源穩(wěn)壓器三類，營業(yè)收入保持良好的上升幅度。

隨著市場競爭的不斷發(fā)展以及電源管理芯片的下游行業(yè)需求量較大，電源管理芯片產(chǎn)品產(chǎn)量和銷售量不斷增加。從企業(yè)電子管理芯片的產(chǎn)銷量情況來看，艾為電子的產(chǎn)銷量較其他三家企業(yè)高，據(jù)統(tǒng)計，在2021年，艾為電子的產(chǎn)量為18.79億顆，同比增長38.03%，銷量為18.31億顆，同比增長49.96%；燦瑞科技產(chǎn)量為5.22億顆，同比增長40.32%，銷量為4.91億顆，同比增長31.28%；思瑞浦產(chǎn)量和銷量分別為5.38億顆、5億顆，同比均處于上升狀態(tài)。

在消費升級、新技術(shù)發(fā)展等因素的刺激下，中國各類電子產(chǎn)品的功能呈多樣化趨勢，更新?lián)Q代不斷加快，對電源管理芯片提出更高的需求，此外，由于電源管理芯片行業(yè)門檻較低，高盈利收入吸引越來越多的公司進(jìn)入，市場競爭激烈，產(chǎn)品同質(zhì)化嚴(yán)重，要突破這一情形，重點在于要堅持和持續(xù)創(chuàng)新。從企業(yè)研發(fā)投入來看，在2021年，四家企業(yè)研發(fā)投入均有不同的速度增長，其中，艾為電子研發(fā)投入為4.17億元，同比增長102.91%，占總營業(yè)收入的比重為17.91%；圣邦股份研發(fā)投入為3.78億元，較2020年增長1.71億元，占總營業(yè)收入的比重為16.89%；燦瑞科技研發(fā)投入為0.43億元，同比增長了64.72%，占總營業(yè)收入的比重為8.03%；思瑞浦研發(fā)投入也處于上升狀態(tài)，較2020年增加145.60%，占總營業(yè)收入的比重為22.70%。

相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《中國電源芯片設(shè)計行業(yè)市場全景評估及發(fā)展趨勢預(yù)測研究報告》

四、發(fā)展趨勢：電源管理芯片逐漸朝微型化、集成化、高效率、低功耗、數(shù)字化及智能化方向發(fā)展。

1、產(chǎn)品微型化和集成化迎合了市場需求

隨著終端產(chǎn)品的輕薄化需求及應(yīng)用場景的復(fù)雜化，集成電路產(chǎn)品在功能穩(wěn)定的同時，需要更小的體積、更高的集成度、更少的外圍器件。電源管理類芯片通過降低封裝尺寸、提高模塊集成度，不僅能有效節(jié)省尺寸空間、實現(xiàn)更多功能，還能有效降低終端廠商的營業(yè)成本，提高企業(yè)利潤率。由此可見，微型化及集成化成為了電源管理芯片集成電路重要的技術(shù)發(fā)展趨勢。

2、高效、低功耗是電源領(lǐng)域的核心指標(biāo)之一

在電源領(lǐng)域，電能轉(zhuǎn)換效率和待機(jī)功耗永遠(yuǎn)是核心指標(biāo)之一。近年來，隨著智能手機(jī)、可穿戴設(shè)備等便攜式移動設(shè)備在日常生活中使用頻率、時長的增加，電子設(shè)備對續(xù)航能力和運(yùn)行效率的要求越來越高，同時，在如今社會綠色環(huán)保理念的背景下，維持低功耗運(yùn)行越來越受到廠商和消費者的關(guān)注。為此，相關(guān)企業(yè)可以通過研發(fā)更加先進(jìn)的電路拓?fù)浼夹g(shù)、更低導(dǎo)阻的功率器件技術(shù)、更高開關(guān)頻率技術(shù)、更精巧的高壓啟動技術(shù)等，來實現(xiàn)電源管理芯片高效率和低功耗要求。

3、為實現(xiàn)更多功能，電源管理芯片逐漸數(shù)字化和智能化

電源管理芯片的輸入和輸出均為模擬信號，其控制內(nèi)核也以模擬電路居多，引入數(shù)字控制器內(nèi)核能夠?qū)崿F(xiàn)在同類常規(guī)電源芯片中難以實現(xiàn)的功能。近年來憑借調(diào)試靈活、響應(yīng)快速、高集成度以及高度可控的優(yōu)勢，以數(shù)字控制內(nèi)核為特點的新一代數(shù)?；旌想娫垂芾硇酒愿叨朔?wù)器和通信設(shè)備應(yīng)用為主導(dǎo)，逐步拓展至其他更多應(yīng)用領(lǐng)域，已顯示出良好的發(fā)展勢頭。電源管理芯片的功能不斷升級，精細(xì)化程度更高，智能化程度也不斷提高。因此，電源管理芯片的數(shù)字化和智能化成為大勢所趨。

以上數(shù)據(jù)及信息可參考智研咨詢（yhcgw.cn）發(fā)布的《中國電源管理芯片產(chǎn)業(yè)發(fā)展動態(tài)及市場前景趨勢報告》。智研咨詢是中國領(lǐng)先產(chǎn)業(yè)咨詢機(jī)構(gòu)，提供深度產(chǎn)業(yè)研究報告、商業(yè)計劃書、可行性研究報告及定制服務(wù)等一站式產(chǎn)業(yè)咨詢服務(wù)。您可以關(guān)注【智研咨詢】公眾號，每天及時掌握更多行業(yè)動態(tài)。