科學(xué)儀器行業(yè)重大事項(xiàng)點(diǎn)評(píng)：職業(yè)教育產(chǎn)教融合方案發(fā)布 國產(chǎn)科學(xué)儀器需求再迎拉動(dòng)
繼2022 年11 月發(fā)布《職業(yè)學(xué)校辦學(xué)條件達(dá)標(biāo)工程實(shí)施方案》后，2023 年6月13 日國家再次印發(fā)支持職業(yè)學(xué)校發(fā)展的重磅文件—《職業(yè)教育產(chǎn)教融合賦能提升行動(dòng)實(shí)施方案（2023—2025 年）》。
教育行業(yè)點(diǎn)評(píng)：八部門發(fā)文推進(jìn)職業(yè)教育產(chǎn)教融合 看好板塊布局機(jī)會(huì)
事件：國家發(fā)展改革委等八部門印發(fā)《職業(yè)教育產(chǎn)教融合賦能提升行動(dòng)實(shí)施方案（2023—2025 年）》（以下簡稱實(shí)施方案），提出“到2025 年，國家產(chǎn)教融合試點(diǎn)城市達(dá)到50 個(gè)左右”、“在全國建設(shè)培育1 萬家以上產(chǎn)教融合型企業(yè)”“各類資金渠道對(duì)職業(yè)教育投入穩(wěn)步提升”等明確目標(biāo)。
傳媒行業(yè)2023中期策略：浪潮將至 持續(xù)看好AI產(chǎn)業(yè)機(jī)會(huì)
行情回顧:2023年1月1日至2023年5月31日,傳媒板塊漲幅為44.9%,跑贏申萬A股指數(shù)44.3個(gè)百分點(diǎn);
儲(chǔ)能與電力設(shè)備行業(yè)周報(bào)(第1期)：政策加碼 重視新市場彈性
1）政策持續(xù)加碼。輸配電價(jià)改革政策執(zhí)行、新型電力系統(tǒng)發(fā)展藍(lán)皮書發(fā)布，推進(jìn)儲(chǔ)能行業(yè)快速發(fā)展，預(yù)計(jì)儲(chǔ)能行業(yè)景氣度將持續(xù)高漲。
電子煙行業(yè)深度系列報(bào)告三：歐洲市場：替煙趨勢明確 市場方興未艾
TPD 監(jiān)管環(huán)境整體寬松，“2040 無煙”計(jì)劃推出。相對(duì)美國PMTA，歐盟正式實(shí)施的TPD 申請材料簡略和費(fèi)用低，品牌產(chǎn)品通過率與制造商綁定度較低。
鋰電行業(yè)周報(bào)：支持政策頻出 行業(yè)前景可期
乘用車聯(lián)合會(huì)初步統(tǒng)計(jì)，5 月新能源乘用車批發(fā)銷量達(dá)到67.3 萬輛，同比增長59.4%，環(huán)比增長11.5%。今年以來累計(jì)批發(fā)277.8 萬輛，同比增長46.5%。5 月新能源車市場零售58.0 萬輛，同比增長60.9%，環(huán)比增長10.5%。
建材行業(yè)周報(bào)：行業(yè)淡季 需求疲軟 價(jià)格下行
需求方面，本周全國水泥市場需求表現(xiàn)繼續(xù)疲軟，當(dāng)前已處于行業(yè)淡季階段，部分地區(qū)受雨水天氣影響需求下行，疊加資金緊張問題仍存，影響下游開工，需求弱勢運(yùn)行。
血制品行業(yè)變化趨勢：股東國資化 供給新周期
1、血制品行業(yè)實(shí)際控制人變更。血制品行業(yè)作為醫(yī)藥領(lǐng)域的資源品行業(yè),具備稀缺性,國資更加青睞; 國資入主有利于行業(yè)資源整合,提升漿站獲批能力;
銀行業(yè)熱點(diǎn)事件點(diǎn)評(píng)：存款定價(jià)調(diào)降影響幾何？
五家國有大行6 月8 日下調(diào)部分存款利率，我們測算此次調(diào)降對(duì)五家大行2023/2024 年平均存款成本節(jié)約幅度分別為1.5BPs/2.5BPs，正面貢獻(xiàn)凈息差分別為1BP/2BPs。料后續(xù)其他各類銀行有望接續(xù)，進(jìn)而利好全行業(yè)負(fù)債成本改善。整體而言，銀行業(yè)整體經(jīng)營格局穩(wěn)定，市場風(fēng)格催化貝塔行情，個(gè)體公司價(jià)值開始顯現(xiàn)。
深度*行業(yè)*紡織服飾行業(yè)2023年中期策略：博弈預(yù)期差 看好下半年消費(fèi)復(fù)蘇潛力
我國服裝行業(yè)2022 年受疫情影響有所波動(dòng)，但2023Q1 已呈現(xiàn)穩(wěn)健復(fù)蘇態(tài)勢，同時(shí)出口筑底，展望2023 全年隨著消費(fèi)信心與能力的提升，我們看好服裝零售與出口的持續(xù)改善。
鉀肥行業(yè)事件點(diǎn)評(píng)：中國鉀肥大合同落地 價(jià)格底部有望夯實(shí)
中國2023年鉀肥大合同落地，保持全球鉀肥“價(jià)格洼地”的同時(shí)也有助于國內(nèi)鉀肥市場穩(wěn)定運(yùn)行，鉀肥價(jià)格底部有望夯實(shí)。
機(jī)械設(shè)備行業(yè)2023年半年度投資策略報(bào)告：關(guān)注“一帶一路”、人形機(jī)器人催化下投資機(jī)會(huì)
1）2023 年以來，申萬機(jī)械設(shè)備行業(yè)上漲5.72%，位列申萬所有一級(jí)行業(yè)第9 位。2）截至2023 年6 月5 日，SW 機(jī)械設(shè)備行業(yè)市盈率（TTM，剔除負(fù)值）為26.70 倍，位居申萬31 個(gè)一級(jí)子行業(yè)中第10 位。3）2023Q1 機(jī)械設(shè)備行業(yè)業(yè)績小幅回暖，但整體來看業(yè)績?nèi)猿袎?，行業(yè)盈利能力小幅提升。
2023Q1互聯(lián)網(wǎng)電商業(yè)績總結(jié)：溫和復(fù)蘇延續(xù) 蓄力重啟增長
消費(fèi)溫和復(fù)蘇，平臺(tái)貫徹執(zhí)行價(jià)格力策略，提升供應(yīng)鏈效率。據(jù)國家統(tǒng)計(jì)局?jǐn)?shù)據(jù)，23 年4月社零總額實(shí)現(xiàn)3.49 萬億元，同比增長18.4%，實(shí)物商品網(wǎng)上零售額9,329 億元，同比增長20.81%。
電力設(shè)備行業(yè)投資策略：輸變電行業(yè)迎來景氣度周期 中國電氣裝備出海一帶一路
輸變電設(shè)備板塊業(yè)績亮眼，電網(wǎng)投資迎來景氣度周期2023 年一季度隨著國際宏觀環(huán)境改善、疫情防控優(yōu)化、大宗商品等原材料價(jià)格以及運(yùn)輸費(fèi)用下降，輸變電設(shè)備板塊整體恢復(fù)增長態(tài)勢，業(yè)績表現(xiàn)亮眼。
汽車和汽車零部件行業(yè)周報(bào)：新勢力5月銷量環(huán)比提升 板塊景氣度上行
新勢力5 月銷量環(huán)比提升，板塊景氣度上行。2023 年6 月1 日，多家車企公布5 月銷量，總體呈增長態(tài)勢。
新材料行業(yè)跟蹤點(diǎn)評(píng)：裝機(jī)落地預(yù)期利好海風(fēng)材料 把握半導(dǎo)體材料和零部件左側(cè)機(jī)會(huì)
市場波動(dòng)下，建議圍繞業(yè)績準(zhǔn)則，疊加政策看點(diǎn)，布局國產(chǎn)替代和自主可控、邊際需求改善明確、行業(yè)量增下的緊缺環(huán)節(jié)、技術(shù)迭代帶來盈利溢價(jià)等方面：